Ông Powell có thể bác kỳ vọng cắt giảm lãi suất tại Jackson Hole vì lạm phát chưa hạ nhiệt
DuPont (NYSE: DD) đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ trong quý III/2024, với doanh thu thuần hợp nhất đạt 3,2 tỷ USD, đánh dấu mức tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ 3% so với cùng kỳ năm ngoái. EBITDA hoạt động của công ty tăng 11% lên 857 triệu đô la, trong khi thu nhập trên mỗi cổ phiếu được điều chỉnh (EPS) tăng 28% lên 1,18 đô la.
Phân khúc điện tử và công nghiệp của DuPont có mức tăng trưởng hai con số, được thúc đẩy bởi nhu cầu về chip tiên tiến và công nghệ AI. Phân khúc nước và bảo vệ (W&P) cũng có dấu hiệu cải thiện, đặc biệt là trong lĩnh vực đóng gói y tế và ổn định sản lượng tại Trung Quốc.
Công ty đã đẩy nhanh tiến độ tách các doanh nghiệp điện tử và nước, với thông báo của thành viên hội đồng quản trị dự kiến vào quý 1 năm 2025.
Trong quý IV/2024, DuPont đã đưa ra các ước tính hướng dẫn bao gồm doanh thu ròng khoảng 3,07 tỷ USD và EBITDA hoạt động là 790 triệu USD, với EPS đã điều chỉnh là 0,98 USD. Dự báo cả năm 2024 đã được nâng lên, hiện dự kiến EBITDA hoạt động là 3,125 tỷ USD và EPS điều chỉnh là 3,90 tỷ USD.
Những điểm chính
- Doanh thu thuần hợp nhất quý 3 của DuPont đạt 3,2 tỷ USD với mức tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ 3% so với cùng kỳ năm ngoái.
- EBITDA hoạt động tăng 11% lên 857 triệu USD và EPS điều chỉnh tăng 28% lên 1,18 USD.
- Phân khúc điện tử và công nghiệp có mức tăng trưởng hai con số do nhu cầu cao về chip tiên tiến và AI.
- Phân khúc W&P cải thiện, đặc biệt là trong bao bì y tế, với doanh số bán hàng tăng 10% liên tiếp.
- DuPont đang trên đà tách các mảng kinh doanh điện tử và nước trong vòng 18 đến 24 tháng.
- Hướng dẫn quý 4 năm 2024 ước tính doanh thu thuần là 3,07 tỷ đô la, EBITDA hoạt động là 790 triệu đô la và EPS điều chỉnh là 0,98 đô la.
- Dự báo cả năm 2024 đã được nâng lên EBITDA hoạt động là 3,125 tỷ USD và EPS điều chỉnh là 3,90 tỷ USD.
Triển vọng công ty
- DuPont dự kiến sẽ hoàn thành các nỗ lực tái cấu trúc, bao gồm cả pháp nhân và tách CNTT, vào tháng 12/2025.
- Công ty dự đoán sự phục hồi của thị trường cuối Kalrez và lĩnh vực bán dẫn vào năm 2025.
- Việc cắt giảm lãi suất dự kiến sẽ kích thích thị trường xây dựng nhà ở Bắc Mỹ.
- Trung Quốc vẫn là một thị trường quan trọng đối với DuPont, chiếm 30% doanh số bán hàng điện tử.
- Quý 4 năm 2024 dự kiến doanh thu thuần là 3,07 tỷ USD, EBITDA hoạt động là 790 triệu USD và EPS đã điều chỉnh là 0,98 USD.
- Triển vọng cả năm 2024 đã được nâng lên, đặt mục tiêu EBITDA hoạt động là 3,125 tỷ USD và EPS điều chỉnh là 3,90 USD.
Điểm nổi bật của Bearish
- Phân khúc W&P báo cáo doanh thu thuần giảm 2% so với cùng kỳ năm ngoái, phần lớn là do áp lực giá.
- Doanh số bán hàng hữu cơ trong các giải pháp an toàn giảm do khối lượng trong bao bì y tế Tyvek giảm.
- Dự kiến thị trường điện tử và xây dựng sẽ giảm theo mùa.
Điểm nổi bật của Bullish
- Phân khúc điện tử và công nghiệp của DuPont đang được hưởng lợi từ hoạt động fab bán dẫn gia tăng ở Trung Quốc.
- Công ty báo cáo chuyển đổi dòng tiền tự do mạnh mẽ và động lực cạnh tranh thuận lợi ở Trung Quốc.
- Phát triển sản phẩm mới và mua lại gần đây đã sẵn sàng để thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai.
Bỏ lỡ
- Sự sụt giảm hữu cơ nhẹ của phân khúc W&P trong các giải pháp trú ẩn, được bù đắp bởi tăng trưởng xây dựng thương mại.
- Tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ một con số thấp trong các giải pháp nước, được thúc đẩy bởi công nghệ siêu lọc và sự phục hồi ở Trung Quốc.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- DuPont có kế hoạch duy trì mức đầu tư một cách thận trọng, với vốn đầu tư dưới 5% doanh thu.
- Thị trường xe điện tiếp tục cho thấy sự hứa hẹn bất chấp suy thoái kinh tế rộng lớn hơn.
- DuPont đang tích cực bảo vệ bằng sáng chế Tyvek của mình trong bối cảnh có khiếu nại ITC liên quan đến nhập khẩu.
- Không mua lại cổ phần bổ sung hoặc chi phí vốn đáng kể dự kiến cho năm hiện tại và năm tới.
Cuộc gọi thu nhập quý III của DuPont nhấn mạnh sức khỏe tài chính mạnh mẽ và tiến bộ chiến lược của công ty. Với mốc thời gian tách doanh nghiệp được đẩy nhanh và dự báo nâng cao cho cả năm, DuPont dường như đang điều hướng các thách thức thị trường một cách hiệu quả, định vị bản thân để tiếp tục tăng trưởng vào năm 2025.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hoạt động tài chính mạnh mẽ của DuPont trong quý 3 năm 2024 được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 36,47 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành hóa chất. Với tỷ lệ P/E là 56,29, DuPont đang giao dịch ở mức bội số thu nhập cao, phù hợp với triển vọng tích cực của công ty và nâng dự báo cả năm.
Dữ liệu của InvestingPro cho thấy doanh thu của DuPont trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 là 12,06 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 36,04%. Khả năng sinh lời mạnh mẽ này được bổ sung bởi tỷ suất lợi nhuận hoạt động là 14,24%, thể hiện khả năng duy trì hiệu quả trong hoạt động của công ty.
Một trong những Mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng DuPont đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp, thể hiện cam kết của mình đối với lợi nhuận của cổ đông. Điều này đặc biệt phù hợp với hiệu quả tài chính gần đây của công ty và triển vọng tích cực. Ngoài ra, tỷ suất cổ tức của DuPont ở mức 1,86%, với mức tăng trưởng cổ tức là 5,56% trong mười hai tháng qua, nhấn mạnh hơn nữa sự tập trung vào việc thưởng cho các cổ đông.
Một mẹo khác của InvestingPro lưu ý rằng thu nhập ròng của DuPont dự kiến sẽ tăng trong năm nay, phù hợp với hướng dẫn tăng của công ty cho cả năm 2024. Kỳ vọng tăng trưởng này, cùng với các sáng kiến chiến lược của công ty như kế hoạch tách các mảng kinh doanh điện tử và nước, cho thấy một quỹ đạo tích cực cho hoạt động tài chính của DuPont.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thông tin chi tiết toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo và phân tích bổ sung. Hiện tại, có thêm 11 mẹo có sẵn cho DuPont trên nền tảng InvestingPro , cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.