Tập đoàn tài chính BMO (BMO) đã báo cáo quý II năm 2024 mạnh mẽ, với thu nhập ròng đã điều chỉnh là 2 tỷ đô la và thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 2,59 đô la. Hoạt động mạnh mẽ của ngân hàng được thúc đẩy bởi sự tăng trưởng trong ngân hàng cá nhân và thương mại, thị trường vốn và doanh nghiệp giàu có của Canada.
Phân khúc P&C Canada của BMO đạt mức tăng doanh thu kỷ lục 13% so với năm trước, trong khi mảng Mỹ đóng góp 45% vào thu nhập của ngân hàng, thể hiện khả năng phục hồi so với các đối thủ cạnh tranh trong khu vực. Chiến lược ưu tiên kỹ thuật số của ngân hàng và sự công nhận là một công ty sáng tạo và đạo đức nhấn mạnh cách tiếp cận hướng tới tương lai của nó.
Những điểm chính
- Thu nhập ròng đã điều chỉnh đạt 2 tỷ đô la với thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 2,59 đô la.
- Ngân hàng P&C của Canada chứng kiến doanh thu tăng 13% so với cùng kỳ năm ngoái, đạt mức kỷ lục 2,8 tỷ USD.
- Thu nhập ròng P&C của Mỹ giảm 25%, nhưng phân khúc tại Mỹ của BMO cho thấy hiệu suất tổng thể mạnh mẽ.
- BMO Wealth Management và BMO Capital Markets báo cáo thu nhập ròng tăng lần lượt là 33% và 23%.
- Tỷ lệ CET1 của ngân hàng cải thiện lên 13,1% do tạo vốn nội bộ và phát hành cổ phiếu phổ thông.
- Dự phòng tổn thất tín dụng tăng lên 44 điểm cơ bản, với dự phòng bị suy giảm ở mức 658 triệu USD.
- ROE điều chỉnh ở mức 10,9%, với tiềm năng cải thiện trong tương lai.
Triển vọng công ty
- Ngân hàng cam kết đòn bẩy hoạt động tích cực và nắm bắt thị phần thông qua đầu tư.
- Biên lãi thuần ổn định được kỳ vọng ở cấp độ toàn ngân hàng, được hỗ trợ bởi tái đầu tư và động lực của doanh nghiệp.
- BMO đặt mục tiêu tăng trưởng tiền gửi thông qua việc thu hút khách hàng mới và nâng cao khả năng kỹ thuật số.
Điểm nổi bật của Bearish
- Sự gia tăng dự phòng tổn thất tín dụng đã được ghi nhận, phản ánh lãi suất cao hơn và hoạt động kinh tế chậm lại.
- Thu nhập ròng P&C của Mỹ giảm 25% do doanh thu thấp hơn.
- Dự phòng suy giảm đáng kể so với quý trước, với kỳ vọng duy trì ở mức tương tự.
Điểm nổi bật của Bullish
- Các lĩnh vực P&C và Quản lý tài sản Canada của BMO cho thấy sự tăng trưởng mạnh mẽ hàng năm.
- Phân khúc tại Mỹ của ngân hàng vượt trội so với các đối thủ cạnh tranh trong khu vực.
- Các giám đốc điều hành bày tỏ sự tin tưởng vào cơ hội tăng trưởng của ngân hàng và sức mạnh của nhượng quyền thương mại Bắc Mỹ.
Bỏ lỡ
- Mặc dù hoạt động tổng thể mạnh mẽ, ngân hàng đã chứng kiến sự sụt giảm thu nhập ròng P&C của Mỹ và sự gia tăng các khoản dự phòng cho vay bị suy yếu.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Các giám đốc điều hành đã giải quyết sự giám sát theo quy định đối với các quy trình AML ở Mỹ, xác nhận các khoản đầu tư đang diễn ra để tăng cường thực tiễn.
- Ngân hàng kỳ vọng việc trích lập dự phòng sẽ tiếp tục thực hiện mà không tăng đáng kể.
- Thảo luận bao gồm tác động của lãi suất và cạnh tranh giá huy động đến ổn định biên lãi thuần.
- Các giám đốc điều hành trấn an các nhà đầu tư rằng kỷ luật suy giảm và thực hành bảo lãnh phát hành vẫn nhất quán.
Tóm lại, BMO Financial Group đã cho thấy hiệu quả hoạt động bền bỉ trong quý II/2024, với sự tăng trưởng đáng kể trong các lĩnh vực chủ chốt và vị thế vốn vững chắc. Chiến lược của ngân hàng tập trung vào cách tiếp cận ưu tiên kỹ thuật số và cam kết thực hành đạo đức đã định vị tốt cho sự tăng trưởng trong tương lai. Mặc dù có một số thách thức trong lĩnh vực P&C của Mỹ và tổn thất tín dụng gia tăng, triển vọng chung vẫn tích cực với tỷ suất lợi nhuận ổn định và niềm tin vào các hoạt động tích hợp Bắc Mỹ của ngân hàng.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Kết quả kinh doanh quý II năm 2024 của Tập đoàn Tài chính BMO (BMO) đã nêu bật vị thế tài chính mạnh mẽ và tăng trưởng chiến lược của ngân hàng. Để cung cấp thêm bối cảnh, chúng ta hãy đi sâu vào một số số liệu và thông tin chi tiết chính từ InvestingPro có thể làm sáng tỏ hiệu suất và triển vọng của ngân hàng.
Thứ nhất, vốn hóa thị trường của BMO ở mức 64,46 tỷ USD, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư và sự hiện diện trên thị trường của ngân hàng. Với tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) là 16,75, BMO giao dịch ở mức định giá hợp lý so với các công ty cùng ngành, có thể thu hút các nhà đầu tư định hướng giá trị. Tỷ lệ P/E đã điều chỉnh tăng nhẹ lên 17,02 trong mười hai tháng qua tính đến quý 1/2024 cho thấy triển vọng lợi nhuận ổn định.
Về mặt cổ tức, BMO đã thể hiện cam kết mạnh mẽ trong việc trả lại giá trị cho cổ đông, duy trì chi trả cổ tức trong 52 năm liên tiếp ấn tượng. Tỷ suất cổ tức hiện tại ở mức 4,59%, khá hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập, đặc biệt là xem xét hiệu suất nhất quán của ngân hàng.
Tuy nhiên, một mẹo InvestingPro cho thấy BMO đang nhanh chóng đốt cháy tiền mặt, đây có thể là một điểm quan tâm đối với các nhà đầu tư theo dõi các chiến lược quản lý thanh khoản và tiền mặt của ngân hàng. Hơn nữa, với sáu nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, các nhà đầu tư có thể muốn theo dõi chặt chẽ các báo cáo thu nhập trong tương lai và bình luận của ban quản lý để biết bất kỳ dấu hiệu thay đổi sức khỏe tài chính hoặc thách thức hoạt động nào.
Đối với những người muốn có thêm thông tin chi tiết và lời khuyên về BMO Financial Group, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn tại https://www.investing.com/pro/BMO. Với việc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24, độc giả có thể được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, mở khóa thông tin có giá trị có thể giúp đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.