Associated Banc-Corp (NYSE: ASB) đã báo cáo hiệu suất vững chắc trong thu nhập quý III năm 2024, điều hướng qua bối cảnh kinh tế đầy thách thức của Hoa Kỳ. Giám đốc điều hành Andy Harmening đã công bố thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) pha loãng là 0,56 đô la và tăng tiền gửi của khách hàng cốt lõi lên 2%, cho phép giảm tài trợ bán buôn. Công ty cũng chứng kiến tổng số khoản vay tăng 1%, chủ yếu trong lĩnh vực thương mại và ô tô, và thu nhập lãi ròng (NII) tăng 6 triệu đô la lên 253 triệu đô la. Với vị thế vốn mạnh mẽ và các sáng kiến tăng trưởng đang diễn ra, Associated Banc-Corp vẫn lạc quan về quỹ đạo của mình bất chấp triển vọng kinh tế vĩ mô thận trọng.
Những điểm chính
- EPS pha loãng ở mức 0,56 USD cho quý 3 năm 2024.
- Tiền gửi khách hàng cốt lõi tăng 2%, giảm nhu cầu tài trợ bán buôn.
- Bổ sung 16 nhà quản lý quan hệ thương mại kể từ tháng 9/2023, với kế hoạch bổ sung 26 người vào đầu năm 2025.
- Tổng dư nợ cho vay tăng 1%, được thúc đẩy bởi các lĩnh vực thương mại và ô tô.
- Thu nhập lãi thuần tăng lên 253 triệu USD, biên lãi thuần mở rộng lên 2,78%.
- Dự kiến tăng trưởng cho vay thương mại tích lũy 750 triệu USD và tăng trưởng tiền gửi 2,5 tỷ USD vào cuối năm 2025.
- Vị thế vốn mạnh với tỷ lệ CET1 ở mức 9,72%.
- Ra mắt các giải pháp tiền gửi và thanh toán đặc biệt mới.
Triển vọng công ty
- Dự kiến tăng trưởng cho vay thương mại tích lũy 750 triệu USD và tăng trưởng tiền gửi 2,5 tỷ USD vào cuối năm 2025.
- Tăng trưởng tiền gửi khách hàng cốt lõi dự kiến ở mức thấp hơn 3%-5% cho năm 2024.
- Tăng trưởng NII dự kiến từ 0%-1% cho năm 2024.
- Tăng trưởng thu nhập ngoài lãi cả năm dao động từ -1% đến 1%.
- Triển vọng tăng trưởng chi phí giảm xuống 1% -2% so với mức cơ bản 783 triệu USD.
Điểm nổi bật của Bearish
- Thận trọng về các yếu tố kinh tế vĩ mô ảnh hưởng đến chất lượng tín dụng.
- Giám sát chặt chẽ danh mục đầu tư bất động sản thương mại.
- Thu nhập ngoài lãi dự kiến giữ nguyên hoặc tăng nhẹ.
Điểm nổi bật của Bullish
- Tỷ lệ vốn mạnh với CET1 ở mức 9,72%.
- Cải thiện sự hài lòng của khách hàng và quỹ đạo chiến lược tăng trưởng tích cực.
- Lạc quan về hiệu quả hoạt động của ngành quản lý tài sản và các mối quan hệ thương mại.
Bỏ lỡ
- Mặc dù hoạt động mạnh mẽ, công ty vẫn thận trọng với dự báo tăng trưởng trong bối cảnh kinh tế không chắc chắn.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Tập trung lựa chọn tín dụng ngắn hạn trong lĩnh vực bất động sản thương mại.
- Cố ý làm chậm tăng trưởng cho vay mua ô tô để duy trì chất lượng tín dụng cao.
- Danh mục đầu tư chứng khoán dự kiến tăng trưởng dòng tiền khiêm tốn.
- Đòn bẩy hoạt động tích cực dự kiến cho năm 2025, phụ thuộc vào việc cắt giảm lãi suất và tăng trưởng doanh thu chung.
Cuộc gọi thu nhập quý III của Associated Banc-Corp nhấn mạnh khả năng phục hồi và lập kế hoạch chiến lược của công ty khi đối mặt với nền kinh tế chậm lại. Việc ngân hàng tập trung vào việc tăng cường mối quan hệ khách hàng, quản lý chất lượng tín dụng và mở rộng đội ngũ thương mại đã định vị ngân hàng để tiếp tục tăng trưởng. Với triển vọng thận trọng nhưng lạc quan, Associated Banc-Corp đang lèo lái qua những cơn gió ngược kinh tế trong khi đặt nền móng cho thành công trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất quý III vững chắc của Associated Banc-Corp được làm sáng tỏ hơn nữa bởi các số liệu chính từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 3,42 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực ngân hàng. Với hệ số P/E là 19,5, ASB đang giao dịch ở mức định giá hợp lý dựa trên triển vọng tăng trưởng và lịch sử cổ tức.
Nói về cổ tức, InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Associated Banc-Corp đã duy trì chi trả cổ tức trong 50 năm liên tiếp ấn tượng, thể hiện cam kết mạnh mẽ về lợi nhuận của cổ đông. Điều này phù hợp với vị thế vốn mạnh mẽ được báo cáo của công ty và triển vọng lạc quan. Hơn nữa, tỷ suất cổ tức hiện tại là 3,88% mang đến cơ hội thu nhập hấp dẫn cho các nhà đầu tư.
Lợi nhuận của ngân hàng được nhấn mạnh bởi một InvestingPro Tip khác, điều này chỉ ra rằng Associated Banc-Corp đã có lãi trong mười hai tháng qua. Điều này phù hợp với báo cáo thu nhập tích cực và niềm tin của ban lãnh đạo vào tăng trưởng trong tương lai.
Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết bổ sung, với 7 mẹo khác có sẵn cho Associated Banc-Corp, cung cấp phân tích sâu hơn cho các nhà đầu tư tìm kiếm thông tin toàn diện.
Trong khi công ty báo cáo tổng số khoản vay tăng 1%, dữ liệu của InvestingPro cho thấy doanh thu giảm 21,33% trong mười hai tháng qua. Tuy nhiên, điều này cần được xem xét trong bối cảnh môi trường kinh tế đầy thách thức và trọng tâm chiến lược của ngân hàng là tăng trưởng chất lượng cao.
Ước tính Giá trị hợp lý của InvestingPro là 23,64 đô la cho thấy tiềm năng tăng giá so với giá đóng cửa trước đó là 22,68 đô la, phù hợp với triển vọng tích cực và các sáng kiến tăng trưởng của công ty được đề cập trong cuộc gọi thu nhập.
Những hiểu biết này từ InvestingPro bổ sung cho báo cáo thu nhập, cung cấp cho các nhà đầu tư cái nhìn toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Associated Banc-Corp.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.