Construction Partners sửa đổi thỏa thuận tín dụng, tăng hạn mức lên 500 triệu USD

Construction Partners, Inc. (NASDAQ:ROAD), công ty cơ sở hạ tầng có vốn hóa thị trường 5,87 tỷ USD đã mang lại lợi nhuận ấn tượng 96,71% trong năm qua, vừa thông báo hôm thứ Tư rằng họ đã sửa đổi thỏa thuận tín dụng hiện tại, tăng hạn mức tín dụng luân chuyển từ 400 triệu USD lên 500 triệu USD và hạn mức khoản vay có kỳ hạn từ 400 triệu USD lên 600 triệu USD. Những thay đổi này được thực hiện vào ngày 30 tháng 6, theo thông báo dựa trên hồ sơ nộp cho SEC. Theo phân tích của InvestingPro, công ty đang hoạt động với mức nợ vừa phải, duy trì tỷ lệ thanh toán hiện tại lành mạnh ở mức 1,42.

Bản sửa đổi, được gọi là Bản sửa đổi thứ Năm của Thỏa thuận Tín dụng Sửa đổi và Tái tục lần thứ Ba, cũng cho phép công ty và các công ty con yêu cầu các khoản vay có kỳ hạn tăng thêm hoặc tăng hạn mức tín dụng luân chuyển. Tổng số tiền gốc cho các hạn mức tăng thêm này có thể lên đến 400 triệu USD hoặc EBITDA điều chỉnh hợp nhất của công ty trong bốn quý tài chính trước đó, tùy theo giá trị nào lớn hơn.

Ngày đáo hạn cho tất cả các khoản vay chưa thanh toán theo thỏa thuận sửa đổi đã được gia hạn đến ngày 28 tháng 6 năm 2030. Bản sửa đổi cũng điều chỉnh một số điều khoản hạn chế và thay thế điều khoản tài chính trước đây yêu cầu tỷ lệ bảo hiểm phí cố định tối thiểu bằng điều khoản mới yêu cầu tỷ lệ bảo hiểm lãi suất hợp nhất ít nhất là 3,00 trên 1,00.

Ngoài ra, tỷ lệ đòn bẩy ròng hợp nhất tối đa được phép theo thỏa thuận sẽ giảm dần theo thời gian, bắt đầu từ 4,50 trên 1,00 đến ngày 31 tháng 12 năm 2025, và giảm xuống 3,75 trên 1,00 cho các quý tài chính kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2027 và sau đó.

Bản sửa đổi loại bỏ điều chỉnh 0,10% đối với lãi suất dựa trên SOFR, cho phép tính toán lãi suất hàng năm bằng cách sử dụng lãi suất cơ bản, Term SOFR, hoặc Daily Simple SOFR, cộng với tỷ lệ phần trăm biên độ áp dụng dựa trên tỷ lệ đòn bẩy ròng hợp nhất của công ty.

TD Bank, N.A. và City National Bank đã tham gia với tư cách là các nhà thu xếp đồng chủ đạo, và một số công ty con bổ sung của Construction Partners đã được thêm vào với tư cách là bên vay. Số tiền từ khoản vay có kỳ hạn tăng thêm đã được sử dụng để thanh toán số dư gốc chưa thanh toán theo hạn mức tín dụng luân chuyển, dẫn đến 600 triệu USD còn lại theo khoản vay có kỳ hạn và không có khoản nào chưa thanh toán theo hạn mức luân chuyển tính đến ngày 30 tháng 6.

Tóm tắt này dựa trên thông báo từ hồ sơ SEC của công ty.

Trong các tin tức gần đây khác, Construction Partners Inc đã báo cáo kết quả kinh doanh quý hai năm 2025 ấn tượng, vượt kỳ vọng thị trường. Công ty đạt thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,08 USD, vượt trội so với dự báo lỗ 0,05 USD, và ghi nhận doanh thu 571,7 triệu USD, tăng đáng kể 54% so với năm trước. Kết quả hoạt động mạnh mẽ này được cho là nhờ vào cả tăng trưởng hữu cơ và các thương vụ mua lại chiến lược, với EBITDA điều chỉnh đạt 69,3 triệu USD, đánh dấu mức tăng 135% so với cùng kỳ năm trước. Công ty cũng báo cáo đơn đặt hàng tồn đọng kỷ lục là 2,84 tỷ USD, cho thấy danh mục dự án tương lai vững mạnh.

Ngoài ra, các nhà phân tích đã thể hiện sự lạc quan đối với Construction Partners Inc, với Raymond James nâng mục tiêu giá cổ phiếu lên 111 USD và duy trì xếp hạng Mua mạnh. Nhà phân tích nhấn mạnh việc công ty mở rộng sang các thị trường mới, như Texas, Oklahoma và Tennessee, là động lực chính cho tăng trưởng trong tương lai. Trong khi đó, BofA Securities cũng tăng mục tiêu giá lên 107 USD, nhấn mạnh kết quả hoạt động quý hai tài chính mạnh mẽ của công ty và hướng dẫn cả năm tăng lên.

Những phát triển này phản ánh các sáng kiến tăng trưởng chiến lược của công ty và điều kiện thị trường thuận lợi được hỗ trợ bởi nguồn tài trợ cơ sở hạ tầng của liên bang và tiểu bang. Sự tập trung của Construction Partners Inc vào các dự án xây dựng công cộng, được thúc đẩy bởi dịch vụ lát đường định kỳ, dự kiến sẽ cung cấp dòng doanh thu ổn định, củng cố thêm niềm tin của nhà đầu tư.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.