Sau dữ liệu kinh tế gần đây, lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ đã trải qua một sự gia tăng đáng kể, với thị trường trái phiếu điều chỉnh kỳ vọng về chính sách lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang. Dự đoán về việc cắt giảm lãi suất, rất có thể xảy ra vào đầu năm, đã giảm dần sau một loạt báo cáo lạm phát và các chỉ số tài chính toàn cầu.
Tuần qua chứng kiến đợt dữ liệu lạm phát thứ hai của Mỹ không đáp ứng được kỳ vọng của thị trường, cùng với mức tăng giá dầu hàng năm lớn nhất kể từ năm 2022. Ngoài ra, ngày càng có nhiều suy đoán rằng Ngân hàng Trung ương Nhật Bản có thể từ bỏ chính sách lãi suất âm lâu dài sớm nhất là vào thứ Ba.
Những yếu tố này đã góp phần làm giảm đáng kể giá trái phiếu kho bạc, với lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm và 10 năm tăng hơn 10 điểm cơ bản vào thứ Năm. Do đó, thị trường tương lai hiện dự đoán sẽ cắt giảm lãi suất ít hơn cho năm 2024, trái ngược hoàn toàn với triển vọng chỉ tám tuần trước.
Trái phiếu kho bạc kỳ hạn 2 năm đã chuyển sang âm trong năm, trong khi trái phiếu kỳ hạn 10 năm giảm 7%. Trong bối cảnh những thay đổi này, đồng đô la Mỹ đã đạt mức cao nhất trong hơn một tuần. Thứ Sáu mang lại một số thời gian nghỉ ngơi khi lợi suất và giá dầu giảm nhẹ.
Mặc dù số liệu Chỉ số giá sản xuất (PPI) cốt lõi và tiêu đề hàng năm cao hơn dự kiến, vẫn ở mức hoặc dưới 2% và doanh số bán lẻ phục hồi kém mạnh mẽ hơn vào tháng trước, bối cảnh kinh tế vẫn không chắc chắn. Sự bất an này đặc biệt rõ rệt khi các cuộc họp lớn của ngân hàng trung ương xuất hiện vào tuần tới.
Thị trường chứng khoán cũng đã cảm nhận được tác động của thị trường trái phiếu hỗn loạn, với các chỉ số vốn hóa nhỏ bị mất gần 2% vào thứ Năm. S&P 500 và Nasdaq cho thấy khả năng phục hồi với mức giảm khiêm tốn 0,3% và hợp đồng tương lai ổn định vào đầu ngày thứ Sáu, mặc dù S&P 500 có trọng số tương đương đã mất gần 1%. Đáng chú ý, Nvidia (NASDAQ: NASDAQ:NVDA) đã chứng kiến giá cổ phiếu giảm 3%.
Đặc biệt, Tesla (NASDAQ: NASDAQ:TSLA) đã chứng kiến sự sụt giảm đáng lo ngại, với khoản lỗ từ đầu năm đến nay lên tới 35%, xóa sạch khoảng 250 tỷ đô la giá trị thị trường sau khi giảm 4% vào thứ Năm. Nhà sản xuất xe điện hiện đang vật lộn với nhu cầu giảm trong quý đầu tiên, cuộc chiến giá cả và sự cạnh tranh ngày càng tăng từ các đối thủ Trung Quốc.
Điều này bổ sung cho những gián đoạn như sự cố đốt phá gần đây tại một nhà máy ở Đức và các cuộc thảo luận xung quanh gói lương đáng kể của CEO Elon Musk. Với những thách thức này, Tesla đã vượt qua Boeing (NYSE: BA) để trở thành cổ phiếu hoạt động kém nhất trên chỉ số S&P 500 trong năm nay, với 10 trong số 48 công ty môi giới đánh giá cổ phiếu là "bán" hoặc "bán mạnh".
Trong các tin tức thị trường khác, Bitcoin đã giảm xuống mức thấp nhất trong một tuần, giảm hơn 5% trong phiên châu Á xuống còn 66.629 USD, khi các nhà đầu tư chốt lời từ đợt tăng gần đây của nó. Trong khi đó, chỉ số Nikkei của Nhật Bản giảm trong bối cảnh kỳ vọng về sự thay đổi chính sách của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản. Các công ty lớn của Nhật Bản đã đồng ý tăng lương đáng kể cho năm 2024, mức cao nhất trong 33 năm, củng cố khả năng rời khỏi chương trình kích thích kéo dài một thập kỷ.
Chứng khoán châu Âu đã rút lui khỏi mức cao kỷ lục hôm thứ Năm nhưng ổn định vào thứ Sáu. Ngược lại, chứng khoán Trung Quốc diễn biến trái chiều, với chỉ số của Hồng Kông giảm trong bối cảnh những lo ngại đang diễn ra trong lĩnh vực bất động sản. Giá nhà mới của Trung Quốc tiếp tục xu hướng giảm, đánh dấu tháng giảm thứ tám liên tiếp và là mức giảm đáng kể nhất trong 13 tháng.
Nhìn về phía trước, lịch kinh tế Mỹ vào thứ Sáu bao gồm dữ liệu về sản xuất công nghiệp, giá xuất nhập khẩu, khảo sát sản xuất của Fed New York và khảo sát người tiêu dùng của Đại học Michigan, trong số các báo cáo quan trọng khác có thể ảnh hưởng đến hướng thị trường.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.