Investing.com
Chứng khoán Mỹ giảm điểm, trong khi đồng đô la tăng vọt và lãi suất trái phiếu Mỹ tăng cao hơn sau khi Cục Dự trữ Liên bang đề xuất lãi suất sẽ duy trì ở mức cao lâu hơn sau quyết định chính sách mới nhất của cơ quan này. Ngân hàng Anh phải đối mặt với một quyết định lãi suất khó khăn, trong khi Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ tạm dừng chu kỳ tăng lãi suất.
1. Fed trở nên quyết liệt hơn
Dự trữ Liên bang đã giữ lãi suất ổn định vào thứ Tư, như dự kiến rộng rãi, chính sách tiền tệ sẽ vẫn thắt chặt hơn cho đến năm 2024 so với dự kiến trước đó.
Nhìn chung, các quan chức Fed nhận thấy lãi suất qua đêm sẽ đạt đỉnh trong năm nay ở mức 5,50% -5,75%, ngụ ý rằng sẽ có một đợt tăng thêm 25 điểm cơ bản nữa trước khi kết thúc năm.
Tuy nhiên, vào năm tới, ngân hàng trung ương Hoa Kỳ đã thực sự cứng rắn hơn với lập trường của mình, với các dự báo hàng quý được cập nhật cho thấy lãi suất chỉ giảm 50 điểm cơ bản vào năm 2024 so với mức cắt giảm 100 điểm cơ bản được đề xuất tại cuộc họp vào tháng 6.
Để đáp lại, Goldman Sachs (NYSE:GS) hiện kỳ vọng Fed sẽ bắt đầu chu kỳ cắt giảm lãi suất vào quý 4 năm sau, muộn hơn so với dự báo sẽ cắt giảm trong quý 2.
Các nhà kinh tế của Goldman Sachs do Jan Hatzius dẫn đầu cho biết: “Hôm nay, những người tham gia dường như đã từ bỏ quan điểm rằng việc thắt chặt chính sách tiền tệ có thể ảnh hưởng đến tăng trưởng với độ trễ dài trong năm tới, điều này làm suy yếu việc cắt giảm”.
“Chúng tôi nghĩ điều này có nghĩa là lạm phát sẽ phải giảm nhiều hơn mức chúng tôi giả định trước đây để FOMC cắt giảm.”
Về mặt tích cực, dự báo kinh tế mới nhất của Fed cho thấy tăng trưởng kinh tế sẽ chậm lại trong năm tới xuống còn khoảng 1,5%, từ mức 2,1% trong năm nay, một sự cải thiện so với dự đoán ba tháng trước về mức tăng trưởng chỉ 1,1% trong năm tới, chỉ sau 1% trong năm nay.
2. Hợp đồng tương lai giảm
Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ giảm vào đầu ngày thứ Năm, cộng thêm mức giảm của phiên trước đó sau khi Fed phát tín hiệu về chính sách tiền tệ dài hạn hơn, với khả năng tăng lãi suất thêm một lần nữa trong năm nay.
Vào lúc 04:40 ET (08:40 GMT), hợp đồng Dow Jones giảm 80 điểm, tương đương 0,2%, S&P 500 giảm 17 điểm, tương đương 0,4%, và Nasdaq 100 tương lai giảm 90 điểm, tương đương 0,6%.
Các chỉ số chính trên Phố Wall đã giảm trong phiên trước, trong đó chỉ số Nasdaq Composite bị ảnh hưởng nặng nề, giảm 1,5%.
Có nhiều dữ liệu kinh tế hơn để các nhà đầu tư xem xét vào thứ Năm, với số đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần và Chỉ số sản xuất của Fed Philadelphia sẽ có trước giờ mở cửa và {{ecl- 891||doanh số bán nhà hiện có}} sau phiên này.
Thu nhập đến từ Darden Restaurants (NYSE:DRI), chủ sở hữu của Olive Garden và các chuỗi khác, cũng như chuỗi hiệu thuốc bán lẻ Rite Aid (NYSE:RAD).
Ngoài ra, cổ phiếu của FedEx (NYSE:FDX) đã tăng hơn 5% trước khi tiếp thị sau khi công ty chuyển phát này dỡ bỏ hướng dẫn về thu nhập hàng năm, trong khi công ty tự động hóa tiếp thị Klaviyo (NYSE:KVYO) trượt dốc trước khi ra mắt mạnh mẽ vào thứ Tư.
3. BOE được chú ý
Trọng tâm của ngân hàng trung ương hiện chuyển sang châu Âu, với ít nhất bốn ngân hàng trung ương lớn nhất khu vực họp hôm nay, nổi bật là cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Anh.
Riksbank của Thụy Điển và Ngân hàng Norges đã tăng lãi suất như dự kiến, trong khi Ngân hàng Quốc gia Thụy Sĩ giữ nguyên lãi suất chính sách chính ở mức 1,75%, chấm dứt chuỗi 5 lần tăng liên tiếp kể từ khi bắt đầu nâng lãi suất ra khỏi vùng âm vào tháng 6 năm 2022.
Ngân hàng Anh cũng được cho là sẽ thắt chặt chính sách tiền tệ vào đầu tuần, nhưng lạm phát ở Anh giảm bất ngờ vào thứ Tư đã khiến quyết định này trở thành một quyết định cân bằng về việc nên tăng hay bỏ qua.
Tiêu đề chỉ số giá tiêu dùng của Vương quốc Anh đã giảm xuống mức thấp nhất trong 18 tháng là 6,7% trong tháng 8, trong khi lạm phát cơ bản, loại trừ giá thực phẩm và năng lượng biến động, giảm mạnh xuống 6,2% từ mức 6,9% trong tháng 7 .
James Smith, nhà kinh tế tại ING, cho biết: “Cuộc họp hôm thứ Năm của Ngân hàng Anh trở nên thú vị hơn rất nhiều. Chúng tôi vẫn muốn nói rằng Ngân hàng sẽ thực hiện việc tăng lãi suất.”
Tuy nhiên, nếu BOE nâng lãi suất vào cuối ngày thứ Năm, mức tăng này có thể sẽ kéo dài trong một thời gian.
4. Đồng đô la tăng vọt, lãi suất trái phiếu Mỹ đạt mức cao nhất năm 2008
Đồng đô la tăng vọt lên mức cao mới và lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ đạt mức cao nhất trong nhiều năm sau cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang, với việc Chủ tịch Fed Jerome Powell cảnh báo ít nhất một lần tăng lãi suất nữa trong năm nay.
Vào lúc 04:40 ET (08:40 GMT), chỉ số đô la, thước đo tiền tệ so với rổ các đối thủ, tăng 0,4% lên 105,174, trước đó đã tăng lên mức 105,68, mức cao nhất kể từ đầu Bước đều.
Kỳ hạn 10 nămtăng vọt lên mức cao nhất trong 15 năm, trong khi lợi suất 2 năm tăng vọt lên mức cao nhất kể từ đầu năm 2001.
“Việc giữ vững quan điểm quyết liệt này có thể sẽ giữ giá đồng đô la trong tháng 10 và sẽ phải có dữ liệu hoạt động yếu hơn của Hoa Kỳ - đặc biệt là sự gia tăng về số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp hoặc sự sụt giảm niềm tin của người tiêu dùng và doanh số bán lẻ - những điều này sẽ khiến đồng đô la giảm giá,” các nhà phân tích tại ING cho biết.
“Những nhà đầu tư bán đồng đô la sẽ không vui với quyết định từ Fed.”
5. Dầu giảm mạnh sau cuộc họp Fed
Giá dầu giảm mạnh hôm thứ Năm, lùi xa khỏi mức cao gần đây sau khi cảnh báo của Fed về lãi suất cao hơn của Mỹ làm dấy lên lo ngại về hoạt động kinh tế sẽ bị ảnh hưởng thêm, có khả năng làm giảm nhu cầu dầu thô.
Dữ liệu từ Cơ quan Thông tin Năng lượng của Hoa Kỳ, công bố hôm thứ Tư, cho thấy tồn kho dầu thô chỉ giảm hơn 2 triệu thùng trong tuần trước, thấp hơn mức giảm 5,25 triệu thùng của cơ quan công nghiệp {{ecl-656| |American Petroleum Institute}} đã đưa tin một ngày trước đó.
Lập trường của Fed cũng khiến đồng đô la Mỹ tăng lên mức cao nhất kể từ đầu tháng 3, khiến các mặt hàng như dầu tính bằng đô la trở nên đắt hơn đối với người mua sử dụng các loại tiền tệ khác.
Đến 04:40 ET, dầu thô tương lai giao dịch thấp hơn 1,4% ở mức 88,44 USD một thùng, trong khi hợp đồng Brent giảm 1,4% xuống 92,27 USD.
Các chỉ số đang kéo dài đà giảm sang phiên thứ ba liên tiếp sau khi tăng vọt lên mức cao nhất trong 10 tháng vào đầu tuần do dự đoán nguồn cung thắt chặt.