Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Hôm thứ Ba, Truist Securities đã duy trì lập trường tích cực của họ đối với cổ phiếu PENN Entertainment Inc (NASDAQ: PENN), nhắc lại xếp hạng Mua và mục tiêu giá $ 25.00. Nhà phân tích của công ty đã nhấn mạnh Ngày Nhà đầu tư G2E, lưu ý các chỉ số hiệu suất sớm đầy hứa hẹn của PENN cho ESPN Bet và tiềm năng đóng góp EBITDA đáng kể từ phân khúc Tương tác vào năm 2026.
Kết quả quý III được công bố trước được coi là nhìn chung phù hợp với kỳ vọng, mặc dù EBITDA bán lẻ mềm hơn, điều này phần nào được dự đoán. Các khoản lỗ tương tác thấp hơn dự kiến được coi là một sự bù đắp tích cực.
Trong Ngày Nhà đầu tư G2E, PENN Entertainment đã cung cấp cái nhìn sâu sắc về các chiến lược sắp tới của mình, đặc biệt nhấn mạnh sự phát triển của ESPN Bet và bộ phận Tương tác. Công ty hy vọng các lĩnh vực này sẽ trở thành những người đóng góp EBITDA đáng kể trong vài năm tới.
Các số liệu quý III được công bố trước chỉ ra rằng EBITDA bán lẻ được dự đoán là từ 465-475 triệu đô la, thấp hơn một chút so với ước tính trung bình là 470 triệu đô la của cả công ty và các nhà phân tích thị trường. Sự thiếu hụt này được cho là do tỷ lệ nắm giữ kém thuận lợi hơn ở Đông Bắc và khối lượng giảm ở miền Nam, bị ảnh hưởng bởi thời tiết và gián đoạn xây dựng.
Ngoài ra, công ty đã nhận được lợi ích tiền bảo hiểm trị giá 14 triệu đô la trong quý III/2023, điều này sẽ khiến việc so sánh hàng năm trở nên khó khăn hơn. Bất chấp những thất bại này, ban lãnh đạo trấn an rằng sức khỏe người tiêu dùng vẫn ổn định.
Khoản lỗ EBITDA dự kiến của phân khúc Tương tác trong quý thứ ba được dự báo là từ 90 triệu đến 100 triệu đô la, thuận lợi hơn so với khoản lỗ dự kiến từ 125 triệu đô la đến 128 triệu đô la của các nhà phân tích và hướng dẫn trước đó của chính công ty là lỗ từ 115 triệu đến 135 triệu đô la.
Sự cải thiện trong hiệu suất của phân khúc Tương tác được cho là do sự kết hợp giữ và phân tích thuận lợi hơn, cùng với chi phí quảng cáo giảm. Việc PENN trì hoãn ra mắt thị trường cá cược thể thao trực tuyến của New York cho đến quý IV được cho là không ảnh hưởng đáng kể đến thu nhập quý III, do cách tiếp cận thận trọng của công ty khi bước vào tiểu bang thuế cao.
Chi tiết đầy đủ về hiệu suất quý III của PENN Entertainment sẽ được tiết lộ và một cuộc gọi thu nhập được lên kế hoạch vào thứ Năm, ngày 7 tháng Mười Một.
Trong các tin tức gần đây khác, PENN Entertainment Inc đã trở thành tâm điểm của một số công ty phân tích. Deutsche Bank duy trì xếp hạng Giữ đối với cổ phiếu PENN với mục tiêu giá nhất quán là 20,00 đô la, trong khi Stifel cũng nhắc lại xếp hạng Giữ với cùng giá mục tiêu. Barclays tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu, duy trì mục tiêu giá 23,00 đô la. Những xếp hạng này diễn ra sau sự kiện Ngày Nhà đầu tư của PENN và công bố kết quả kinh doanh quý II/2024 của công ty.
PENN đã báo cáo một quý kỷ lục về doanh thu trò chơi ròng trong phân khúc Tương tác và doanh thu bán lẻ quý 2 là 1,4 tỷ đô la với EBITDAR đã điều chỉnh là 497 triệu đô la. Bộ phận Tương tác của công ty, hoạt động tại 19 khu vực pháp lý với gần 4 triệu người dùng, đã chứng kiến khoản lỗ thu hẹp theo quý. PENN có kế hoạch giới thiệu một ứng dụng iCasino độc lập vào đầu năm 2025 và nhằm mục đích tạo ra dòng tiền dương từ đơn vị Tương tác vào năm 2026.
Công ty cũng giới thiệu Giám đốc Công nghệ mới của mình, Aaron LaBerge, người đã vạch ra kế hoạch cải tiến sản phẩm và mở rộng thị trường. Hơn nữa, PENN đã công bố sự tích hợp sắp tới giữa ESPN BET và ứng dụng ESPN được thiết lập vào tháng Mười Một. Những phát triển gần đây thể hiện cam kết của PENN đối với chiến lược kỹ thuật số và quan hệ đối tác của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích được cung cấp bởi Truist Securities, dữ liệu gần đây từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh về tình hình tài chính của PENN Entertainment. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 2,78 tỷ đô la, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành công nghiệp game. Bất chấp triển vọng tích cực đối với ESPN Bet và phân khúc Tương tác, InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng PENN hoạt động với gánh nặng nợ đáng kể và hiện không có lãi, với tỷ lệ P / E âm -7,46 trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024.
Doanh thu của công ty trong cùng kỳ là 6,28 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 38,54%. Tuy nhiên, tăng trưởng doanh thu cho thấy mức giảm nhẹ -4,18% so với cùng kỳ năm ngoái, phù hợp với EBITDA bán lẻ mềm hơn được đề cập trong bài viết. EBITDA trong mười hai tháng qua là 485,6 triệu đô la, mặc dù đáng chú ý là giảm trưởng EBITDA -67,22%, điều này có thể giải thích sự tập trung của công ty vào tăng trưởng trong tương lai thông qua phân khúc Tương tác.
InvestingPro Tips cũng chỉ ra rằng các nhà phân tích không dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, điều này nhấn mạnh tầm quan trọng của các khoản đóng góp EBITDA tiềm năng từ phân khúc Tương tác vào năm 2026, như được nhấn mạnh trong bài viết. Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 7 lời khuyên bổ sung cho PENN Entertainment, cung cấp cái nhìn sâu hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.