17 công ty báo lỗ, ngành chứng khoán lộ rõ sự phân hóa
Hôm thứ Tư, Citi đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với AGCO Corporation (NYSE: AGCO), một nhà sản xuất thiết bị nông nghiệp hàng đầu, bằng cách giảm mục tiêu giá xuống còn 102 đô la từ 108 đô la trước đó. Công ty đã duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu bất chấp sự điều chỉnh.
Quyết định này được đưa ra sau khi AGCO bỏ lỡ kết quả kinh doanh quý II và việc giảm định hướng tài chính của công ty cho năm 2024, điều này có ý nghĩa quan trọng hơn dự kiến.
AGCO báo cáo doanh số bán hàng năm 2024 giảm từ khoảng 13,5 tỷ USD xuống còn khoảng 12,5 tỷ USD. Ngoài ra, công ty đã điều chỉnh hướng dẫn ký quỹ hoạt động đã điều chỉnh xuống khoảng 9,0% từ 11,3% và hướng dẫn thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh xuống khoảng 8,00 đô la từ khoảng 12,00 đô la.
Những sửa đổi này phản ánh một năm chuyển tiếp đầy thách thức phía trước đối với AGCO khi công ty có kế hoạch giảm sản lượng để giải phóng hàng tồn kho của đại lý, tích hợp liên doanh với Trimble và hoàn tất việc bán hoạt động kinh doanh ngũ cốc và protein.
Phân tích của Citi chỉ ra rằng thiết bị nông nghiệp của AGCO và doanh số PTx Trimble dự kiến sẽ tăng nhẹ vào năm 2025. Sự tăng trưởng này được dự đoán sẽ được thúc đẩy bởi sự phục hồi khiêm tốn ở thị trường châu Âu và Nam Mỹ.
Tuy nhiên, việc mất thu nhập từ kinh doanh ngũ cốc và protein, hỗn hợp sản phẩm dự kiến kém thuận lợi hơn ở khu vực EME (Châu Âu, Trung Đông và Châu Phi) và chi phí lãi vay từ liên doanh Trimble được dự báo sẽ tiếp tục gây áp lực lên thu nhập trên mỗi cổ phiếu của AGCO.
Trước những yếu tố này, Citi đã điều chỉnh ước tính EPS cho AGCO giảm trong các năm từ 2024 đến 2026. Mô hình tài chính được cập nhật và kỳ vọng đã dẫn đến mục tiêu giá mới là 102 đô la, giảm so với mục tiêu trước đó là 108 đô la, trong khi xếp hạng của công ty về AGCO vẫn ở mức Mua.
Trong các tin tức gần đây khác, AGCO Corporation đã báo cáo doanh số bán hàng giảm 15% trong cuộc gọi thu nhập quý II năm 2024 và dự đoán nhu cầu thấp hơn đối với một số loại thiết bị. Bất chấp những thách thức này, công ty đang tập trung vào các đòn bẩy tăng trưởng lợi nhuận cao, chẳng hạn như mở rộng thương hiệu Fendt và lĩnh vực Precision Ag. AGCO cũng đang bắt tay vào kế hoạch tái cấu trúc để hợp lý hóa chi phí và lực lượng lao động, đặt mục tiêu tiết kiệm 100-125 triệu đô la hàng năm từ năm 2025.
Việc bán mảng kinh doanh Ngũ cốc & Protein dự kiến sẽ mang lại khoảng 700 triệu USD. Triển vọng doanh thu thuần của AGCO cho năm 2024 là 12,5 tỷ USD, với thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu được dự báo ở mức 8 USD. Tuy nhiên, biên lợi nhuận hoạt động điều chỉnh của công ty được dự đoán sẽ giảm xuống còn khoảng 9% vào năm 2024.
Đây là một trong những phát triển gần đây của Tổng công ty AGCO. Các chiến lược dài hạn của công ty bao gồm tập trung vào các giải pháp ưu tiên nông dân và cái nhìn lạc quan về triển vọng dài hạn của ngành, nhằm vượt qua suy thoái hiện tại trong khi tạo tiền đề cho lợi nhuận và đổi mới trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Trong bối cảnh triển vọng sửa đổi của Citi về AGCO Corporation, dữ liệu và mẹo mới nhất của InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết mà các nhà đầu tư có thể quan tâm. Vốn hóa thị trường của AGCO ở mức 7,18 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 18,2, cho thấy mức định giá có yếu tố ảnh hưởng đến tiềm năng thu nhập của công ty. Bất chấp những thách thức mà AGCO phải đối mặt, công ty vẫn duy trì mức chi trả cổ tức nhất quán, tăng trong 12 năm liên tiếp, đây có thể là dấu hiệu cho thấy sự tin tưởng của ban lãnh đạo vào sức khỏe tài chính của công ty. Hơn nữa, dòng tiền của AGCO được báo cáo là đủ mạnh để trang trải các khoản thanh toán lãi, điều này rất quan trọng đối với sự ổn định tài chính, đặc biệt là khi điều hướng qua các điều kiện thị trường khó khăn.
Phân tích các số liệu thời gian thực, doanh thu của AGCO trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 là 13,43 tỷ USD, với biên lợi nhuận gộp là 26,24%, cho thấy khả năng duy trì lợi nhuận của công ty. Tuy nhiên, tăng trưởng doanh thu đã giảm 5,26% trong cùng kỳ, phù hợp với hướng dẫn bán hàng sửa đổi của công ty. Biên thu nhập hoạt động được điều chỉnh ở mức 10,25%, gần với con số mới được hướng dẫn là khoảng 9,0%. Với tỷ suất cổ tức 3,8% tính đến ngày cổ tức cuối cùng, AGCO vẫn là một lựa chọn hấp dẫn cho các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Đối với những người tìm kiếm thêm thông tin chi tiết, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung về AGCO, bao gồm sửa đổi thu nhập của các nhà phân tích và kỳ vọng bán hàng. Các nhà đầu tư có thể tìm thấy giá trị trong sản phẩm InvestingPro, bao gồm các mẹo khác cho AGCO, có thể truy cập tại: https://www.investing.com/pro/AGCO. Để nâng cao trải nghiệm của mình, người dùng có thể sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Với 9 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn, các nhà đầu tư có thể hiểu toàn diện hơn về triển vọng tài chính của AGCO và các cơ hội đầu tư tiềm năng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.