Standex mua lại Amran và Narayan với giá 462 triệu USD

SALEM, N.H. - Standex International Corporation (NYSE: SXI) đã mua lại Amran Instrument Transformers và Narayan Powertech Pvt. Ltd., được gọi chung là Tập đoàn Amran / Narayan, với tổng giá trị doanh nghiệp là 462 triệu đô la. Thỏa thuận này, lớn nhất trong lịch sử của Standex, bao gồm hỗn hợp 85% tiền mặt và 15% cổ phiếu phổ thông Standex cho Amran, 90% tiền mặt và 10% cổ phiếu cho Narayan, tùy thuộc vào sự chấp thuận của cơ quan quản lý ở Ấn Độ.

Việc mua lại được tài trợ thông qua tiền mặt, các cơ sở tín dụng hiện có và khoản vay có kỳ hạn trị giá 250 triệu đô la, mà công ty có kế hoạch tái cấp vốn theo các cơ sở tín dụng hiện có trong những tuần tới. Standex dự định giảm đòn bẩy xuống dưới tỷ lệ nợ ròng trên EBITDA 1,0x trong vòng hai năm sau giao dịch.

Tập đoàn Amran / Narayan, với các địa điểm sản xuất ở Mỹ và Ấn Độ, là nhà sản xuất máy biến áp dụng cụ trung thế và thấp thế hàng đầu. Sản phẩm của họ được sử dụng trong các ứng dụng lưới điện và đã được lắp đặt tại hơn 50 quốc gia. Tập đoàn dự kiến sẽ tạo ra doanh thu khoảng 100 triệu USD với biên EBITDA đã điều chỉnh trên 40% trong năm dương lịch 2024.

David Dunbar, Chủ tịch và Giám đốc điều hành của Standex, nhấn mạnh rằng việc mua lại phù hợp với chiến lược của công ty nhằm thúc đẩy tăng trưởng ở các thị trường có lợi nhuận cao, tăng trưởng nhanh. Việc tích hợp dự kiến sẽ tăng biên EBITDA điều chỉnh hợp nhất của Standex lên hơn 200 điểm cơ bản trong cả năm đầu tiên.

Những người sáng lập và đội ngũ lãnh đạo của Amran / Narayan Group sẽ ở lại với công ty kết hợp, mang chuyên môn của họ để hỗ trợ các nỗ lực hội nhập và đổi mới. Các giao dịch được dự đoán sẽ ngay lập tức tích lũy cho tăng trưởng doanh thu, biên EBITDA, biên lợi nhuận hoạt động, thu nhập trên mỗi cổ phiếu và dòng tiền tự do của Standex, không bao gồm chi phí liên quan đến mua lại và tích hợp.

Việc mua lại mở rộng đáng kể sự hiện diện của Standex trên thị trường lưới điện và dự kiến sẽ tạo ra cơ hội bán chéo do các sản phẩm bổ sung. Amran/Narayan Group sẽ được báo cáo trong mảng kinh doanh Điện tử của Standex.

Standex đã tổ chức một cuộc gọi hội nghị hôm nay để thảo luận về việc mua lại cùng với kết quả tài chính quý đầu tiên. Guggenheim Securities LLC và Foley Hoag LLP, trong số những người khác, đóng vai trò cố vấn cho các giao dịch.

Tin tức này dựa trên một tuyên bố thông cáo báo chí và phản ánh những kỳ vọng và dự đoán hiện tại về hiệu suất của các công ty.

Trong một tin tức khác gần đây, Standex International Corporation đã báo cáo lợi nhuận và tạo ra tiền mặt kỷ lục cho năm tài chính 2024, mặc dù doanh số giảm. Công ty cũng thông báo tăng 6,7% cổ tức tiền mặt hàng quý lên 0,32 đô la mỗi cổ phiếu, đánh dấu cổ tức tiền mặt hàng quý thứ 241 liên tiếp. Phân khúc Công nghệ Kỹ thuật của Standex có doanh thu tăng 15,7%, ngay cả khi một số phân khúc chứng kiến doanh số giảm.

Hơn nữa, các cổ đông của Standex đã thông qua một sửa đổi trao cho Hội đồng quản trị quyền xác định số lượng giám đốc trong một phạm vi nhất định. Kế hoạch khuyến khích Omnibus 2018 của công ty cũng được sửa đổi bao gồm 450.000 cổ phiếu bổ sung, nhận được sự chấp thuận của các cổ đông.

Ngoài ra, Standex đã thể hiện cam kết đầu tư vào nghiên cứu và phát triển, với kế hoạch tung ra một số lượng đáng kể các sản phẩm mới trong năm tài chính 2025, dự kiến sẽ tạo ra doanh thu vượt quá 110 triệu đô la tại các thị trường tăng trưởng nhanh. Công ty tái khẳng định triển vọng tài chính dài hạn cho năm tài chính 2028, nhắm mục tiêu tăng trưởng hữu cơ cao một con số và các chỉ số lợi nhuận được cải thiện.

Đây là những phát triển gần đây từ Standex, đã kết thúc quý IV tài chính với 347 triệu đô la thanh khoản có sẵn và vị thế tiền mặt ròng là 5,3 triệu đô la. Chiến lược của Standex bao gồm hơn một chục sản phẩm mới, nhằm mục đích lợi nhuận cao hơn và tác động biên lợi nhuận gộp gia tăng.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Việc mua lại Amran / Narayan Group bởi Standex International Corporation (NYSE: SXI) phù hợp với hồ sơ tài chính và chiến lược tăng trưởng của công ty. Theo dữ liệu của InvestingPro, Standex có vốn hóa thị trường là 2.14 tỷ đô la và đã chứng minh hiệu quả tài chính mạnh mẽ với doanh thu 720.63 triệu đô la trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024.

InvestingPro Tips nhấn mạnh cam kết của Standex đối với giá trị cổ đông, lưu ý rằng công ty "đã tăng cổ tức trong 14 năm liên tiếp" và "đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp". Hồ sơ theo dõi tăng trưởng cổ tức nhất quán này cho thấy một nền tảng tài chính ổn định, có thể hỗ trợ sự hợp nhất của các công ty mới được mua lại.

Việc mua lại tập trung vào kinh doanh có tỷ suất lợi nhuận cao phù hợp với các chỉ số lợi nhuận hiện tại của Standex. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy tỷ suất lợi nhuận hoạt động là 15,58% trong mười hai tháng qua, cho thấy khả năng tạo ra lợi nhuận từ hoạt động của công ty. Việc tăng biên EBITDA điều chỉnh hợp nhất dự kiến hơn 200 điểm cơ bản từ việc mua lại Amran/Narayan có thể nâng cao hơn nữa lợi nhuận này.

Ngoài ra, một mẹo InvestingPro nói rằng Standex "hoạt động với mức nợ vừa phải", điều này rất quan trọng với giá trị doanh nghiệp đáng kể 462 triệu đô la của việc mua lại. Mức nợ vừa phải này, kết hợp với kế hoạch của công ty nhằm giảm đòn bẩy xuống dưới tỷ lệ nợ ròng trên EBITDA 1,0x trong vòng hai năm, cho thấy một cách tiếp cận thận trọng trong quản lý tài chính.

Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 6 mẹo bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và triển vọng tăng trưởng của Standex.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.