NHNN hút ròng hơn 20.000 tỷ, lãi suất liên ngân hàng hạ nhiệt
Hôm thứ Ba, Vestas Wind Systems A/S (VWS:DC) (OTC: VWDRY) đã chứng kiến sự thay đổi xếp hạng cổ phiếu khi Redburn-Atlantic chuyển lập trường từ Mua sang Trung lập, điều chỉnh đáng kể mục tiêu giá lên 147,00 DKK từ DKK294,00 trước đó.
Việc điều chỉnh diễn ra khi nhà phân tích thừa nhận sự mở ra của sự gia tăng lợi nhuận dự kiến do định giá cao hơn, một khía cạnh cốt lõi của luận điểm Mua ban đầu. Tuy nhiên, sự lạc quan đã bị kiềm chế bởi sự kết hợp của các yếu tố nổi lên như rủi ro đối với triển vọng của công ty.
Nhà phân tích chỉ ra những thách thức cụ thể góp phần vào quyết định hạ cấp cổ phiếu. Chúng bao gồm những lo ngại về khối lượng bán hàng, sự cạnh tranh ngày càng tăng từ các nhà sản xuất Trung Quốc và áp lực về tỷ suất lợi nhuận dịch vụ. Những vấn đề này đã dẫn đến việc sửa đổi dự báo thu nhập cho Vestas, với dự đoán EBIT mới cho năm tài chính 2025 hiện thấp hơn 21% so với sự đồng thuận.
Mục tiêu giá sửa đổi của DKK147 thể hiện mức chiết khấu 30% so với định giá dòng tiền chiết khấu (DCF) mới của DKK210. Mức chiết khấu này phản ánh quan điểm của nhà phân tích về tầm quan trọng và thời gian dự kiến của các rủi ro được xác định. Việc hạ cấp xuống Trung lập báo hiệu sự thay đổi quan điểm về hiệu suất tiềm năng của cổ phiếu.
Vestas, một công ty hàng đầu trong lĩnh vực năng lượng gió, đang phải đối mặt với một bối cảnh thay đổi khi nó điều hướng qua những thách thức cạnh tranh và hoạt động được nhấn mạnh bởi Redburn-Atlantic. Các dự báo tài chính và định giá cổ phiếu của công ty đã được hiệu chỉnh lại để tính đến các động lực của ngành này. Mục tiêu giá và xếp hạng mới phản ánh quan điểm hiện tại của nhà phân tích về triển vọng của công ty trước những rủi ro đã được đặt lên hàng đầu.
Trong các tin tức gần đây khác, Vestas Wind Systems A / S đã báo cáo kết quả hỗn hợp trong quý thứ hai, với doanh thu giảm 4% xuống còn 3,3 tỷ euro do điều chỉnh trong lĩnh vực dịch vụ. Tuy nhiên, điều này đã được bù đắp một phần bởi sự gia tăng 54% so với cùng kỳ năm ngoái về lượng đơn đặt hàng cho Power Solutions, được thúc đẩy bởi nhu cầu dự án trên bờ mạnh mẽ ở châu Âu và châu Á-Thái Bình Dương.
Berenberg và Goldman Sachs đều đã điều chỉnh pr Goldman Sachs hoặc Vestas của họ, với Berenberg giảm nó xuống DKK 200,00 và Goldman Sachs xuống DKK259,00,Goldman Sachs ms duy trì xếp hạng Mua trên cổ phiếu.
Bất chấp những điều chỉnh trong lĩnh vực dịch vụ của công ty, cả Berenberg và Goldman Sachs đều bày tỏ sự lạc quan về tương lai của Vestas do những cải tiến tiềm năng trong kinh doanh Giải pháp năng lượng và sự tăng trưởng của thị trường năng lượng tái tạo. Ngoài những phát triển này, lượng đơn đặt hàng dịch vụ tồn đọng của Vestas đã tăng lên gần 35 tỷ euro và đường ống phát triển ở mức 29 gigawatt.
Công ty cũng đưa ra triển vọng cả năm được điều chỉnh, dự kiến doanh thu 16,5% -17,5% và biên EBIT 4% -5%. Những phát triển gần đây nhấn mạnh khả năng của Vestas trong việc điều hướng một môi trường thị trường phức tạp trong khi vẫn duy trì lợi nhuận và quản lý dòng tiền. Bất chấp những thách thức, công ty dự đoán doanh thu sẽ tăng đáng kể trong kinh doanh Giải pháp Điện do khối lượng và giá lắp đặt được cải thiện.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Việc hạ cấp gần đây của Vestas Wind Systems A / S bởi Redburn-Atlantic phù hợp với một số hiểu biết từ InvestingPro. Cổ phiếu của công ty thực sự đã phải đối mặt với những thách thức, bằng chứng là dữ liệu của InvestingPro cho thấy mức giảm 19,6% trong tháng qua và giảm 23,82% trong sáu tháng qua. Hiệu suất này hỗ trợ mối quan tâm của nhà phân tích về triển vọng của công ty.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Vestas "bị biên lợi nhuận gộp yếu", điều này được phản ánh trong dữ liệu mới nhất cho thấy tỷ suất lợi nhuận gộp chỉ 8,44% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Điều này phù hợp với mối quan tâm của nhà phân tích về áp lực ký quỹ, đặc biệt là trong phân khúc Dịch vụ.
Bất chấp những thách thức này, InvestingPro Tips cũng chỉ ra rằng Vestas vẫn là một "công ty nổi bật trong ngành Thiết bị điện" và "thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay". Điều này cho thấy rằng trong khi công ty phải đối mặt với những cơn gió ngược, nó vẫn có thể có tiềm năng phục hồi.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 13 lời khuyên bổ sung cho Vestas Wind Systems A / S, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.