Fed sẽ giữ nguyên lãi suất vào tuần tới, nhưng mọi sự chú ý dồn về hội nghị Jackson Hole để tìm manh mối về khả năng điều chỉnh chính sách: theo BofA
Hôm thứ Năm, Morgan Stanley đã điều chỉnh lập trường của mình đối với cổ phiếu Nucor Corporation (NYSE: NUE), nâng cấp nó từ Equalweight lên Overweight, đồng thời sửa đổi mục tiêu giá từ 187 USD lên 176 USD.
Công ty bày tỏ sự ưu tiên đối với các cổ phiếu có chất lượng beta hoặc phòng thủ thấp hơn trong nửa cuối năm 2024, làm nổi bật khả năng tăng 25% đối với cổ phiếu Nucor.
Việc nâng hạng diễn ra khi định giá cổ phiếu của Nucor đã giảm so với các công ty cùng ngành, bất chấp dự đoán tăng trưởng thu nhập mạnh mẽ và tạo ra tiền mặt mạnh mẽ trong các năm 2025 và 2026.
Phân tích của Morgan Stanley chỉ ra rằng Nucor đang giao dịch với mức chiết khấu so với Steel Dynamics (NASDAQ: STLD) dựa trên giá trị doanh nghiệp năm 2025 so với thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao (EV / EBITDA) bội số (0,99x đối với Nucor so với 1,11x đối với Steel Dynamics). Ngoài ra, phí bảo hiểm giá trên thu nhập (P / E) của Nucor thấp hơn mức trung bình năm năm.
Sự ưa thích của công ty đối với Nucor so với Cleveland-Cliffs Inc. (NYSE: CLF) bị ảnh hưởng bởi dự báo sản lượng và nhu cầu ô tô giảm trong nửa cuối năm 2024, dự kiến sẽ hạn chế sự tăng trưởng của giá thép dẹt và hạn chế sự phục hồi thu nhập của Cleveland-Cliffs.
Morgan Stanley cũng lưu ý sự gia tăng gần đây trong Chỉ số động lượng Dodge, cho thấy sự gia tăng các dự án đi vào đường ống xây dựng, một dấu hiệu tích cực cho Nucor, do tiếp xúc đáng kể với lĩnh vực xây dựng phi dân cư.
Triển vọng của Morgan Stanley đối với Nucor dựa trên kỳ vọng rằng tăng trưởng thu nhập dự kiến của công ty không được phản ánh đầy đủ trong định giá thị trường hiện tại. Phân tích của công ty cho thấy thị trường đã không định giá đầy đủ trong triển vọng tài chính của Nucor, đặc biệt là khi so sánh với các đối tác trong ngành.
Trong một tin tức khác gần đây, Nucor Corporation đã công bố kết quả trái chiều cho quý thứ hai. Nhà lãnh đạo sản xuất thép đã báo cáo thu nhập 2,68 đô la cho mỗi cổ phiếu pha loãng trong quý, với thu nhập từ đầu năm đến nay đạt 6,14 đô la cho mỗi cổ phiếu pha loãng. Mặc dù thu nhập ròng giảm 23% so với quý đầu tiên, công ty vẫn duy trì tình hình tài chính mạnh mẽ và tiếp tục mở rộng hoạt động thông qua các thương vụ mua lại chiến lược và đầu tư vốn.
Nucor đã mua lại 2,9 triệu cổ phiếu với giá 500 triệu USD và nhận được triển vọng tích cực từ Moody's. Công ty cũng đang tập trung vào tính bền vững thông qua các khoản đầu tư vào công nghệ điện và vụn đồng thấp, đồng thời ủng hộ các hoạt động thương mại công bằng. Tuy nhiên, họ dự đoán thu nhập hợp nhất thấp hơn trong quý thứ ba, chủ yếu là do thu nhập dự kiến thấp hơn trong phân khúc Nhà máy thép.
Công ty đang lên kế hoạch chi tiêu vốn khoảng 3,5 tỷ đô la cho năm nay, với trọng tâm là tăng trưởng dài hạn. Bất chấp những thách thức về thu nhập ròng và tỷ suất lợi nhuận giảm ở một số phân khúc, bảng cân đối kế toán cấp đầu tư mạnh mẽ của Nucor và những phát triển tích cực trong tự động hóa và AI giúp nó đáp ứng tốt nhu cầu thị trường trong tương lai. Đây là những phát triển gần đây trong hành trình tăng trưởng và thích ứng chiến lược của công ty.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Việc Morgan Stanley nâng cấp Nucor Corporation (NYSE: NUE) lên Overweight được hỗ trợ bởi một số yếu tố chính như được chỉ ra bởi dữ liệu thời gian thực và Mẹo InvestingPro. Với vốn hóa thị trường là 33,53 tỷ USD và tỷ lệ P/E thuận lợi là 10,16, sức khỏe tài chính của Nucor có vẻ mạnh mẽ. Sự cống hiến của công ty đối với giá trị cổ đông được thể hiện rõ qua chiến lược mua lại cổ phiếu tích cực và thành tích đáng khen ngợi trong việc tăng cổ tức trong 14 năm liên tiếp, nhấn mạnh lợi suất cổ đông cao. Hơn nữa, cổ phiếu của Nucor được chú ý vì độ biến động giá thấp, mang lại mức độ ổn định cho các nhà đầu tư.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Nucor là một công ty nổi bật trong ngành Kim loại &; Khai thác mỏ với lợi nhuận mạnh mẽ trong năm năm qua. Dòng tiền của công ty có thể đủ trang trải các khoản thanh toán lãi và tài sản lưu động của nó vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy tình hình tài chính vững chắc. Ngoài ra, các nhà phân tích dự đoán Nucor sẽ có lãi trong năm nay, đã có lãi trong mười hai tháng qua. Cũng cần lưu ý rằng có 15 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho Nucor, cung cấp thông tin chi tiết hơn về các sắc thái tài chính và tiềm năng đầu tư của công ty.
Trong khi cổ phiếu đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, điều này có thể mang lại cơ hội mua cho các nhà đầu tư, đặc biệt là xem xét mục tiêu giá đã sửa đổi của Morgan Stanley và tiềm năng tăng giá. Ước tính Giá trị hợp lý của InvestingPro là 146,09 đô la cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp, cung cấp thêm niềm tin vào lập trường lạc quan của Morgan Stanley. Để hiểu toàn diện về hồ sơ đầu tư của Nucor và thông tin chi tiết bổ sung, các bên quan tâm có thể khám phá thêm về InvestingPro.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.