Hôm thứ Sáu, JPMorgan đã hạ cấp cho Endeavour Group Holdings Inc (NYSE: EDR) từ Thừa cân xuống Trung lập, điều chỉnh mục tiêu giá xuống 27,50 đô la từ 30,00 đô la trước đó. Động thái này diễn ra sau thông báo gần đây của Endeavour vào ngày 2 tháng 4 năm 2024, rằng họ đã ký thỏa thuận mua lại bởi Silver Lake với giá 27,50 đô la mỗi cổ phiếu bằng tiền mặt.
Giá mua lại thể hiện mức phí bảo hiểm đáng kể so với giá trị cổ phiếu trước đó của Endeavor, tăng 55% so với giá cổ phiếu không bị ảnh hưởng là 17,72 USD khi đóng cửa thị trường vào ngày 25/10/2023. Ngày này đánh dấu ngày giao dịch đầy đủ cuối cùng trước khi Endeavour tiết lộ đánh giá của mình về các lựa chọn thay thế chiến lược. Ngoài ra, ưu đãi này cao hơn 39% so với giá trung bình gia quyền khối lượng (VWAP) trong 30 ngày không bị ảnh hưởng của công ty.
Phân tích của JPMorgan về thỏa thuận cho thấy định giá ngụ ý của giao dịch trên cơ sở hợp nhất gấp khoảng 13 lần EBITDA dự kiến năm 2024 của công ty. Khi loại trừ 51% lợi ích của Endeavour trong TKO, định giá được ước tính là khoảng 8,5 lần EBITDA 2024/2025, trung bình để tính đến tác động của Thế vận hội.
Nhà phân tích lưu ý rằng mặc dù giá chào bán thấp hơn mục tiêu giá trước đó của JPMorgan, nhưng không có dấu hiệu hiện tại nào cho thấy một người mua khác sẽ đề xuất giá thầu cao hơn. Do đó, kỳ vọng là thỏa thuận sẽ tiến hành kết thúc.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi Endeavour Group Holdings Inc (NYSE: EDR) điều hướng qua quá trình mua lại, điều quan trọng là các nhà đầu tư phải xem xét sức khỏe tài chính và hiệu suất thị trường của công ty. Theo dữ liệu của InvestingPro, Endeavour tự hào có vốn hóa thị trường là 12,3 tỷ đô la, với tỷ lệ P / E là 22,08, cho thấy mức định giá hấp dẫn tiềm năng so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Điều này phù hợp với một trong những Mẹo InvestingPro, làm nổi bật tỷ lệ P / E thấp của công ty trong bối cảnh triển vọng thu nhập.
Hơn nữa, tài sản lưu động của công ty vượt qua các nghĩa vụ ngắn hạn, cung cấp mức độ ổn định tài chính cần thiết trong các sự kiện quan trọng của công ty như vậy. Khả năng phục hồi tài chính này cũng được phản ánh trong mức nợ vừa phải của Endeavor, đây là một điểm khác được nhấn mạnh bởi InvestingPro Tips.
Các nhà đầu tư nên lưu ý rằng Endeavour hiện đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với tỷ lệ phần trăm giá là 99,73% so với mức đỉnh đó. Điều này có thể là dấu hiệu cho thấy sự tiếp nhận tích cực của thị trường đối với tin tức mua lại và hiệu suất tổng thể của công ty. Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết bổ sung về Nỗ lực, với tổng cộng 9 Mẹo InvestingPro có sẵn để hướng dẫn các quyết định đầu tư. Để truy cập các mẹo này và nâng cao chiến lược đầu tư của bạn, hãy sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.