Quan chức Fed: Lãi suất có thể giảm từ tháng sau
Hôm thứ Sáu, JPMorgan đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Vital Energy (NYSE: VTLE), giảm mục tiêu giá của cổ phiếu xuống 45 đô la từ 50 đô la trước đó, trong khi vẫn giữ xếp hạng Thiếu cân. Việc điều chỉnh này diễn ra sau hiệu suất hoạt động gần đây của Vital Energy và các động thái chiến lược, bao gồm cả việc mua lại cổ phần đáng kể của Point Energy.
Vital Energy đã báo cáo một phần tư kết quả hoạt động vững chắc, với dầu và tổng khối lượng sản xuất vượt qua ước tính đồng thuận lần lượt là 1% và 4%. Sự vượt trội này được cho là do thời gian quay vòng trực tuyến (TIL) sớm hơn dự kiến và năng suất tốt được cải thiện. Bất chấp những phát triển tích cực này, hiệu suất cổ phiếu của công ty chỉ ngang bằng với thị trường rộng lớn hơn, được đo bằng chỉ số XOP, do chi phí hoạt động cho thuê (LOE) cao hơn dự kiến ảnh hưởng đến dòng tiền.
Công ty đã gây chú ý vào tuần trước với việc mua lại 80% cổ phần của Point Energy với giá 820 triệu đô la. Thỏa thuận này được dự đoán sẽ đóng góp khoảng 15,5 nghìn thùng dầu tương đương mỗi ngày (MBoe / d) cho sản xuất của Vital Energy, với 64% trong số đó là dầu và thêm khoảng 45 triệu đô la chi phí vốn cho chương trình quý IV.
Vital Energy đã đưa ra hướng dẫn cho nửa cuối năm 2024, ước tính sản lượng dầu lần lượt là 57 MBoe/ngày và 67 MBoe/ngày trong quý III và IV. Công ty cũng đã cập nhật dự báo chi tiêu vốn cả năm lên 845 triệu USD.
Sau khi sửa đổi mô hình của họ để bao gồm thu nhập quý II và mua lại Point Energy, JPMorgan dự báo sản lượng dầu cả năm 2024 của Vital Energy đạt trung bình 60,3 MBoe / ngày, với chi phí vốn là 848 triệu USD, phù hợp với hướng dẫn của công ty.
Hướng tới năm tài chính 2025, JPMorgan ước tính rằng sản lượng dầu của Vital Energy sẽ tăng lên 66,9 MBoe / ngày, với chi phí vốn là 943 triệu đô la, có khả năng tạo ra dòng tiền tự do (FCF) là 317 triệu đô la. Dự báo này dựa trên định giá dải gần đây và cho thấy lợi suất dòng tiền tự do 22% trong năm.
Tóm lại, mục tiêu giá sửa đổi là 45 đô la phản ánh đánh giá cập nhật của JPMorgan về triển vọng tài chính và hiệu suất hoạt động của Vital Energy, bao gồm tác động của việc mua lại Point Energy và chi phí vốn dự kiến và tăng trưởng sản xuất của công ty.
Trong một tin tức khác gần đây, Vital Energy, Inc. đã gây chú ý với số liệu sản xuất kỷ lục trong quý II/2024. Công ty báo cáo tạo ra 45 triệu đô la dòng tiền tự do, được phân bổ để giảm nợ. Để thể hiện sự tự tin vào khả năng hoạt động của mình, Vital Energy cũng nâng hướng dẫn sản xuất cho cả năm 2024.
Mặc dù chi phí hoạt động cao hơn do sản lượng nước tăng và mức H2S sau khi mua lại, công ty đã thành công trong việc giảm chi phí hoạt động và cải thiện năng suất.
Đầu tư vốn trong quý 2 thấp hơn dự kiến, nhưng dự kiến sẽ tăng trong quý 3. Giám đốc điều hành của công ty, Jason Pigott, nhấn mạnh việc tập trung vào việc tạo ra dòng tiền hơn là sáp nhập và mua lại.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi Vital Energy (NYSE: VTLE) điều hướng thông qua các động thái chiến lược gần đây của mình, bao gồm cả việc mua lại Point Energy, các nhà đầu tư có thể thấy dữ liệu mới nhất từ InvestingPro đặc biệt khai sáng. Vốn hóa thị trường của Vital Energy hiện ở mức 1,37 tỷ USD, cho thấy quy mô đáng kể của công ty trong lĩnh vực này. Mặc dù hoạt động với gánh nặng nợ đáng kể, các nhà phân tích có triển vọng tích cực, dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, một tâm lý được phản ánh trong hệ số P/E thấp là 4,39. Chỉ số định giá này cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp, đặc biệt là khi xem xét mức tăng trưởng doanh thu 22,93% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024.
Hơn nữa, kết quả hoạt động gần đây của công ty đã chứng minh khả năng sinh lời mạnh mẽ, với biên lợi nhuận hoạt động là 28,95% và biên lợi nhuận gộp là 71,01% trong cùng kỳ. Những con số này cho thấy quản lý hiệu quả và một mô hình kinh doanh mạnh mẽ. Tuy nhiên, các nhà đầu tư tiềm năng cần lưu ý rằng giá cổ phiếu của công ty đã khá biến động, giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần và các nghĩa vụ ngắn hạn vượt quá tài sản lưu động, điều này có thể cho thấy những lo ngại về thanh khoản.
Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, có những Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho Năng lượng quan trọng, có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và hiệu suất thị trường của công ty. Truy cập vào các mẹo này có thể được tìm thấy tại InvestingPro Vital Energy.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.