Gia tộc Trump mở chiến dịch thâu tóm bitcoin tại châu Á
Vào thứ Sáu, cổ phiếu Vital Energy (NYSE: VTLE) đã trải qua một sự thay đổi trong xếp hạng, khi KeyBanc sửa đổi quan điểm của mình từ Thừa cân sang Trọng lượng ngành. Sự thay đổi xếp hạng diễn ra để đáp lại việc mua lại Point Energy gần đây của Vital Energy, một động thái đã đặt ra câu hỏi liên quan đến giá của thỏa thuận và cấu trúc hoàn toàn bằng tiền mặt.
Nhà phân tích từ KeyBanc bày tỏ sự hoài nghi về lợi ích của việc mua lại, xem xét chi phí và tác động đến đòn bẩy tài chính của công ty. Thỏa thuận này trị giá 820 triệu đô la và dự kiến sẽ dẫn đến tỷ lệ nợ trên vốn chiếu lệ là 63%.
Mặc dù sản lượng dầu dự kiến tăng 10 triệu thùng mỗi ngày (mb / d), nhà phân tích không coi đây là sự biến đổi đối với Vital Energy, đặc biệt là với lượng hàng tồn kho chưa đầy 5 năm với điểm hòa vốn West Texas Intermediate (WTI) dưới 50 đô la mỗi thùng sau khi đóng cửa.
Việc mua lại dường như cũng báo hiệu một sự thay đổi trong chiến lược của ban quản lý. Trước đây, ban lãnh đạo đã chỉ ra tiềm năng cho nhiều cơ hội chốt dưới 500 triệu đô la bắt nguồn từ việc sáp nhập ở lưu vực Permian. Động thái đột ngột hướng tới các giao dịch lớn hơn đã khiến các nhà phân tích không chắc chắn về điều gì đã thúc đẩy sự thay đổi trong cách tiếp cận mua bán và sáp nhập (M&A) của công ty.
Hơn nữa, nhà phân tích chỉ ra những thách thức về chi phí hoạt động cho thuê (LDN) đang diễn ra có thể trở nên tồi tệ hơn khi mua lại. Với những vấn đề này, nhà phân tích kết luận rằng câu chuyện của Vital Energy hiện xoay quanh khả năng thể hiện sự tiến bộ trong việc giảm đòn bẩy và bình thường hóa chi phí hoạt động tiền mặt. Trước những lo ngại này và sự cần thiết phải có thêm bằng chứng về chiến lược tài chính của công ty, KeyBanc đã áp dụng lập trường thận trọng hơn đối với cổ phiếu.
Trong các tin tức gần đây khác, Vital Energy đã trở thành tâm điểm chú ý sau báo cáo thu nhập quý II năm 2024 và các sửa đổi của các nhà phân tích sau đó. Công ty đã báo cáo dòng tiền điều chỉnh khoảng 254,7 triệu đô la, không đạt được kỳ vọng của thị trường do chi phí hoạt động cao hơn và điều kiện giá cả đầy thách thức. Bất chấp những thách thức này, Vital Energy vẫn duy trì mức sản xuất vững chắc và quản lý để giữ chi phí vốn thấp hơn dự kiến.
Sau những phát triển này, Citi đã điều chỉnh mục tiêu giá cổ phiếu cho Vital Energy từ 54 đô la lên 45 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Mua cho công ty. Triển vọng của Citi vẫn tích cực, dự đoán khả năng bình thường hóa chi phí hoạt động vào cuối năm nay. Tương tự, JPMorgan đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Vital Energy, giảm mục tiêu giá của cổ phiếu xuống 45 đô la từ 50 đô la, trong khi vẫn giữ xếp hạng Thiếu cân.
Ngoài ra, Vital Energy gần đây đã mua lại 80% cổ phần của Point Energy với giá 820 triệu USD, một động thái chiến lược dự kiến sẽ đóng góp khoảng 15,5 nghìn thùng dầu tương đương mỗi ngày vào sản lượng của mình.
Công ty cũng điều chỉnh dự báo chi tiêu toàn JPMorgan lên 845 triệu USD. Theo JPMorgan, việc mua lại và dự báo sửa đổi này có thể dẫn đến sản lượng dầu cả năm 2024 của Vital Energy đạt trung bình 60,3 MBoe/ngày, với chi phí vốn là 848 triệu USD.
Cuối cùng, Vital Energy đã nâng hướng dẫn sản xuất cho cả năm 2024, sau số liệu sản xuất kỷ lục trong quý II/2024. Sự gia tăng hướng dẫn sản xuất này cho thấy sự tự tin của công ty vào khả năng hoạt động và vị thế thị trường của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Cùng với những phát triển gần đây tại Vital Energy, dữ liệu của InvestingPro cho thấy công ty có vốn hóa thị trường là 1,35 tỷ đô la và tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) thấp đáng chú ý là 4,33. Các số liệu điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 cho thấy tỷ lệ P / E thấp hơn một chút là 4,14, cho thấy công ty có khả năng bị định giá thấp so với thu nhập của mình. Ngoài ra, tăng trưởng doanh thu của Vital Energy rất mạnh mẽ, với mức tăng 22,93% trong mười hai tháng qua và mức tăng trưởng nổi bật 42,17% trong quý gần đây nhất của năm 2024.
Tuy nhiên, Mẹo InvestingPro nêu bật một số lĩnh vực quan tâm. Các nhà phân tích đã điều chỉnh ước tính thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới và thu nhập ròng dự kiến sẽ giảm trong năm nay. Những sửa đổi này có thể phản ánh sự hoài nghi xung quanh việc mua lại gần đây của Vital Energy và tác động của nó đối với đòn bẩy tài chính. Hơn nữa, cổ phiếu của công ty đã trải qua sự biến động đáng kể, giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần và giảm 19,32% trong tháng trước. Hiệu suất này có thể là dấu hiệu của phản ứng thị trường đối với cả việc mua lại và những thách thức hoạt động của công ty.
Đối với những độc giả muốn tìm hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của Vital Energy, có thêm các Mẹo InvestingPro có sẵn. Những lời khuyên này cung cấp cái nhìn sâu sắc về gánh nặng nợ của công ty, mối quan tâm về thanh khoản và dự báo lợi nhuận, rất quan trọng để đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt. Tìm hiểu thêm về những hiểu biết này trên danh sách đầy đủ các mẹo của InvestingPro cho Năng lượng quan trọng tại https://www.investing.com/pro/VTLE.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.