Mỹ cảnh báo áp thuế lên đến 100% đối với các quốc gia mua dầu của Nga
Hôm thứ Năm, JPMorgan đã sửa đổi mục tiêu giá cho Patterson-UTI Energy (NASDAQ: PTEN), hạ thấp nó từ $ 14.00 xuống $ 12.00 trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu.
Việc điều chỉnh bắt nguồn từ việc công ty tiếp tục gặp phải thời gian chưa được đặt trước trong lịch nứt vỡ thủy lực, dự kiến sẽ kéo dài trong phần còn lại của năm.
Theo công ty, ban lãnh đạo của Patterson-UTI Energy đang chọn tập trung vào tỷ suất lợi nhuận thay vì cố gắng duy trì tỷ lệ sử dụng trong một thị trường giao ngay cạnh tranh cao.
Patterson-UTI Energy, tại một bữa tối phân tích gần đây ở thành phố New York, đã nhận ra các điều kiện yếu hơn trong phân khúc gãy xương của họ. Công ty hiện dự kiến lợi nhuận gộp quý III sẽ giảm nhẹ đối với Dịch vụ hoàn thành, trái ngược với hướng dẫn trước đó của họ dự kiến sẽ cải thiện nhẹ. Thời gian chưa đặt trước tăng lên và một số chi phí cao hơn cụ thể cho tháng Bảy được xác định là lý do chính cho hướng dẫn sửa đổi.
Về Dịch vụ khoan của họ, công ty hiện đang vận hành 106 giàn khoan, ít hơn một giàn so với cuối tháng Bảy trong cuộc gọi thu nhập quý II và ít hơn năm so với tỷ lệ thoát khỏi quý hai. Tuy nhiên, công ty đã chỉ ra xu hướng giá cả ổn định cho cả giàn khoan đặc điểm kỹ thuật tiên tiến và thiết bị bẻ gãy nhiên liệu kép cao cấp.
Ban lãnh đạo cũng đã chỉ ra việc giảm chi tiêu vốn cho năm 2024, hiện dự kiến sẽ chi 700 triệu đô la, thấp hơn dự báo trước đó là dưới 740 triệu đô la. Quyết định này phản ánh sự nhấn mạnh chiến lược vào kiểm soát chi phí và giảm chi phí vốn bảo trì khi đối mặt với mức độ hoạt động thấp hơn.
Hơn nữa, Patterson-UTI Energy vẫn cam kết tạo ra và trả lại tiền mặt đáng kể cho các cổ đông, đặc biệt là ở thị trường Bắc Mỹ, nơi chi tiêu đang dịu đi. Công ty coi việc mua lại cổ phiếu là một lựa chọn hấp dẫn để sử dụng tiền mặt dư thừa, đặc biệt là với mức định giá hấp dẫn của cổ phiếu (dự báo lợi suất dòng tiền tự do năm 2024 khoảng 15% dựa trên ước tính sửa đổi). Tính đến cuối tháng 8, công ty đã mua lại số cổ phiếu trị giá 265 triệu USD kể từ đầu năm, bao gồm 35 triệu USD trong quý III cho đến nay.
Trong một tin tức khác gần đây, Patterson-UTI Energy đã báo cáo số lượng giàn khoan ổn định vào tháng 8/2024, duy trì trung bình 107 giàn khoan đang hoạt động tại Hoa Kỳ. Điều này phù hợp với mức trung bình hai tháng của công ty là 108 giàn khoan kết thúc vào tháng 8/2024. Trong các điểm nổi bật về tài chính, báo cáo thu nhập quý 2 năm 2024 của công ty cho thấy tổng doanh thu là 1.348 tỷ đô la, thu nhập ròng là 11 triệu đô la và EBITDA đã điều chỉnh là 324 triệu đô la.
Các nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh triển vọng của họ về Patterson-UTI, với ATB Capital Markets hạ mục tiêu từ $ 12.00 xuống JPMorgan trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform. Tương tự, cả JPMorgan và RBC Capital Markets đều giảm mục tiêu từ 15,00 USD xuống còn 14,00 USD.
Công ty cũng đã công bố một thỏa thuận để giữ lại James M. Holcomb, Phó chủ tịch điều hành và Giám đốc kinh doanh, đến năm 2026, với việc chuyển đổi sang vai trò cố vấn được lên kế hoạch cho đến năm 2030.
Những diễn biến gần đây khác bao gồm khả năng giảm hoạt động giàn khoan dự kiến của Mỹ và lợi nhuận gộp của Dịch vụ hoàn thành cho quý 3 năm 2024, khiến ATB Capital Markets phải điều chỉnh dự báo EBITDA cho công ty, giảm 3% cho năm 2024 và 8% cho năm 2025. Bất chấp những điều chỉnh này, Patterson-UTI Energy vẫn tiếp tục dự đoán hoạt động khoan liên quan đến khí đốt sẽ gia tăng vào năm 2025.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Giữa những thách thức mà Patterson-UTI Energy (NASDAQ: PTEN) phải đối mặt, bao gồm thời gian chưa được đặt trước và tập trung vào tỷ suất lợi nhuận, dữ liệu và mẹo của InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và hiệu suất cổ phiếu của công ty. Vốn hóa thị trường của công ty ở mức khoảng 3,1 tỷ đô la, với tỷ lệ P / E là 23,95, điều chỉnh thành 14,13 thuận lợi hơn khi nhìn vào mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Điều này cho thấy khả năng định giá thấp cổ phiếu khi xem xét khả năng sinh lời của công ty trong năm qua.
Các nhà đầu tư cũng có thể tìm thấy sự thoải mái trong tăng trưởng doanh thu đáng kể của công ty, vốn đã tăng 77,86% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Bất chấp biến động giá cổ phiếu và hiệu suất kém gần đây, với tổng lợi nhuận giá 1 tháng là -15,33%, công ty đã chứng minh khả năng duy trì chi trả cổ tức trong 21 năm liên tiếp, mang lại tỷ suất cổ tức hiện tại là 4,06%. Cam kết này đối với lợi nhuận của cổ đông, cùng với lịch sử lợi nhuận và mua lại cổ phiếu tích cực của công ty, có thể báo hiệu một cách tiếp cận kiên cường để điều hướng những bất ổn của thị trường.
Đối với những người tìm kiếm phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung, chẳng hạn như tài sản lưu động của công ty vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn và kỳ vọng lợi nhuận trong năm nay. Có thêm thông tin chi tiết về InvestingPro, với tổng cộng 10 mẹo cho Patterson-UTI Energy, có thể được truy cập cho những người tìm kiếm đánh giá đầu tư toàn diện.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.