Vào thứ Sáu, Loop Capital đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với cổ phiếu MSC Industrial (NYSE: MSM), giảm mục tiêu giá xuống 72 đô la từ 75 đô la trong khi vẫn duy trì xếp hạng Giữ trên cổ phiếu. Công ty đã điều chỉnh dự đoán thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) điều chỉnh trong năm tài chính 2025 lên 3,60 đô la, đánh dấu mức giảm 16% so với dự báo trước đó và giảm 24% so với kỳ vọng đồng thuận trước cuộc gọi.
Việc điều chỉnh diễn ra sau khi cổ phiếu của MSC Industrial trải qua một sự sụt giảm khiêm tốn do dự báo biên EBIT thấp hơn, thậm chí còn thấp hơn những lo ngại được chỉ ra trong các cuộc kiểm tra gần đây của Loop Capital. Mặc dù dự báo thu nhập năm tài chính 25 thấp hơn, các nhà đầu tư dường như đang bỏ qua những lo ngại trước mắt, giữ niềm tin rằng đáy trong chỉ số ISM đã gần kề và kỳ vọng nhu cầu cuối cùng sẽ cải thiện vào năm 2025.
Mục tiêu giá cổ phiếu sửa đổi của Loop Capital dựa trên bội số gấp 18 lần so với dự báo EPS năm tài chính 2026 thấp hơn, nằm trong phạm vi giao dịch năm năm của công ty khoảng 12 đến 18 lần.
Công ty lưu ý rằng mặc dù các cơ hội đáng kể tồn tại cho MSC Industrial trong dài hạn, nhưng họ không dự đoán được lợi ích có ý nghĩa cho đến khi chương trình tiếp thị kỹ thuật số của công ty bắt đầu cho thấy kết quả, dự kiến sớm nhất là vào nửa cuối năm tài chính 2025.
Báo cáo cho thấy thị trường có xu hướng bỏ qua thu nhập năm tài chính 2025 yếu kém do dự đoán hiệu suất được cải thiện trong những năm tiếp theo. Đánh giá của Loop Capital phản ánh sự lạc quan thận trọng đối với tương lai của MSC Industrial, xoay quanh việc thực hiện thành công các sáng kiến tiếp thị kỹ thuật số và nhu cầu phục hồi.
Trong các tin tức gần đây khác, MSC Industrial Supply Co. đã báo cáo thu nhập quý IV và cả năm tài chính 2024, nhấn mạnh giai đoạn đầy thách thức được đánh dấu bằng doanh thu trung bình hàng ngày giảm 4,7% và biên lợi nhuận hoạt động giảm xuống 10,2%.
Bất chấp những thách thức này, MSC Industrial đã cố gắng tăng biên lợi nhuận gộp lên 41,2%, nhờ vào các sáng kiến năng suất và chiến lược quản lý chi phí. Doanh thu của công ty trong quý 4 là 952 triệu đô la, giảm 8% so với cùng kỳ năm ngoái, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) ở mức 0,99 đô la.
Nhìn về phía trước, MSC Industrial dự báo một lập trường thận trọng cho năm tài chính 2025, dự kiến doanh số trung bình hàng ngày giảm 4,5% đến 5,5% và biên lợi nhuận hoạt động được điều chỉnh từ 7% đến 7,5%.
Công ty dự kiến tiết kiệm được 10-15 triệu đô la hàng năm từ các sáng kiến chiến lược, bao gồm tối ưu hóa mạng lưới và chiến lược bán hàng. Mặc dù xu hướng bán hàng yếu, công ty dự định tập trung vào đầu tư chiến lược và quản lý chi phí hoạt động.
Đây là những phát triển gần đây phản ánh cách tiếp cận chiến lược của công ty để điều hướng những thách thức được đưa ra trong năm tài chính 2024 và triển vọng thận trọng cho năm tài chính 2025. MSC Industrial cam kết duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ và thực hiện các sáng kiến tiết kiệm chi phí trong khi điều hướng môi trường kinh tế vĩ mô không chắc chắn và những cơn gió ngược cụ thể theo ngành.
Cuộc gọi thu nhập tiếp theo được lên kế hoạch vào ngày 8 tháng Giêng, nơi các nhà đầu tư và các bên liên quan sẽ tìm kiếm các dấu hiệu cải thiện và hiệu quả của các sáng kiến chiến lược của công ty.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu và mẹo InvestingPro gần đây cung cấp thêm bối cảnh cho phân tích của Loop Capital về MSC Industrial (NYSE: MSM). Mặc dù mục tiêu giá và dự báo lợi nhuận giảm, MSC Industrial vẫn duy trì một số thuộc tính tài chính tích cực.
Theo InvestingPro Tips, công ty đã duy trì chi trả cổ tức trong 22 năm liên tiếp và đã tăng cổ tức trong 3 năm liên tiếp, với tỷ suất cổ tức hiện tại là 4,37%. Lịch sử cổ tức nhất quán này có thể cung cấp một số trấn an cho các nhà đầu tư trong năm tài chính yếu kém dự kiến 2025.
Hệ số P/E của công ty (đã điều chỉnh) ở mức 14,49, tương đối thấp và có thể gợi ý giá trị tiềm năng, phù hợp với quan điểm của Loop Capital rằng các cơ hội dài hạn đáng kể tồn tại cho MSC Industrial. Ngoài ra, dữ liệu của InvestingPro cho thấy doanh thu của MSC Industrial trong mười hai tháng qua là 3.904,11 triệu đô la, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 41,03%, cho thấy nền tảng tài chính vững chắc bất chấp những thách thức gần đây.
Điều đáng chú ý là cổ phiếu này đã bị ảnh hưởng lớn trong tuần trước, với tổng lợi nhuận giá 1 tuần là -7,63% và hiện đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần. Hành động giá gần đây này tương quan với triển vọng giảm của Loop Capital và phản ứng của thị trường đối với biên EBIT thấp hơn dự kiến.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 10 lời khuyên bổ sung cho MSC Industrial, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.