Hôm thứ Năm, Evercore ISI đã cập nhật triển vọng của mình đối với Morgan Stanley (NYSE: MS), nâng mục tiêu giá lên 133,00 đô la từ mức 115,00 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu. Sự điều chỉnh này diễn ra sau kết quả hoạt động mạnh mẽ của Morgan Stanley trong quý III/2024, vượt quá kỳ vọng của các nhà phân tích.
Morgan Stanley báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh là 1,88 đô la, vượt qua cả dự báo của Evercore ISI và ước tính đồng thuận, lần lượt là 1,55 đô la và 1,59 đô la.
Thành công của công ty được cho là nhờ doanh thu tăng 16% so với cùng kỳ năm ngoái và đòn bẩy hoạt động tích cực đáng kể 500 điểm cơ bản. Ngoài ra, lợi nhuận mạnh mẽ trên vốn chủ sở hữu phổ thông hữu hình (ROTCE) là 17,5% được nhấn mạnh là một điểm mấu chốt trong quý.
Sự vượt trội của tổ chức tài chính phần lớn được thúc đẩy bởi mức tăng 21% so với cùng kỳ năm ngoái trong giao dịch cổ phiếu và doanh thu quản lý tài sản kỷ lục, tăng 14%. Doanh thu giao dịch mạnh mẽ của bộ phận quản lý tài sản, đóng góp khiêm tốn từ ngân hàng đầu tư và chi phí không bồi thường thấp hơn cũng góp phần vào kết quả tích cực.
Cổ phiếu của Morgan Stanley đã tăng 6,5% sau khi công bố kết quả hàng quý. Công ty trước đó đã tụt hậu so với các ngân hàng cùng ngành lớn 11 điểm phần trăm trong chín tháng đầu năm, nhưng đã cố gắng thu hẹp khoảng cách hiệu suất này xuống chỉ còn 200 điểm cơ bản tính đến ngày 16/10/2024.
Ban lãnh đạo tại Morgan Stanley đã quan sát thấy các dấu hiệu ổn định trong tiền gửi càn quét, với tiền gửi quét cuối kỳ tăng 2% theo quý. Mặc dù kỳ vọng thu nhập lãi ròng (NII) của quản lý tài sản sẽ thấp hơn một cách khiêm tốn trong quý IV, động lực chung tại Morgan Stanley, cùng với điều kiện thị trường được cải thiện và mức tài sản khách hàng cao hơn, được dự đoán sẽ đẩy ước tính và giá cổ phiếu lên cao hơn.
Trong các tin tức gần đây khác, Morgan Stanley đã báo cáo tăng trưởng tài chính đáng kể trong quý III/2024, với doanh thu đạt 15,4 tỷ USD và thu nhập ròng ở mức 3 tỷ USD. Công ty cũng đạt tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hữu hình (ROTCE) là 17,5%.
Bộ phận Quản lý Tài sản và Đầu tư đã công bố doanh thu kỷ lục 7,3 tỷ đô la và tổng tài sản của khách hàng đạt mức đáng kinh ngạc 7,6 nghìn tỷ đô la. Công ty cũng đã thực hiện 750 triệu đô la mua lại cổ phiếu và tăng cổ tức hàng quý lên 0,925 đô la.
Mặc dù tiền gửi giảm khiêm tốn và thu nhập lãi thuần giảm nhẹ so với quý trước, công ty vẫn tập trung vào quỹ đạo tăng trưởng của mình. Morgan Stanley đang nhắm đến mục tiêu 10 nghìn tỷ đô la trong tổng tài sản của khách hàng và dự kiến sẽ tiếp tục tăng trưởng trong dòng tài sản dựa trên phí. Công ty cũng dự đoán sự gia tăng trong thị trường IPO và sự gia tăng hoạt động tái cấp vốn khi lãi suất giảm.
Hoạt động ngân hàng đầu tư cho thấy xu hướng đầy hứa hẹn với các đường ống lành mạnh và sự gia tăng đáng kể trong bảo lãnh phát hành thu nhập cố định. Công ty cũng báo cáo sự tăng trưởng mạnh mẽ về doanh thu ở cả khu vực châu Á và EMEA. Đây là những diễn biến gần đây từ cuộc gọi thu nhập quý III/2024 của Morgan Stanley.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất gần đây của Morgan Stanley phù hợp với một số chỉ số và thông tin chi tiết chính từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 192,65 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực tài chính. Với hệ số P/E là 17,09, Morgan Stanley đang giao dịch ở mức định giá tương đối vừa phải khi xem xét hiệu suất mạnh mẽ gần đây của nó.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Morgan Stanley đã tăng cổ tức trong 10 năm liên tiếp, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông. Điều này đặc biệt đáng chú ý với sự vượt trội gần đây của công ty và có thể là một tính năng hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Ngoài ra, lợi nhuận đáng kể của cổ phiếu trong tuần trước, như đã đề cập trong Mẹo InvestingPro, tương quan với mức tăng 6,5% sau khi công bố kết quả hàng quý.
Tăng trưởng doanh thu của công ty là 9,18% trong mười hai tháng qua, theo báo cáo của InvestingPro Data, hỗ trợ đề cập đến bài báo về mức tăng doanh thu 16% so với cùng kỳ năm ngoái trong quý thứ ba. Quỹ đạo tăng trưởng này, kết hợp với vị trí vững chắc của Morgan Stanley trong ngành Thị trường vốn, cho thấy tiềm năng tiếp tục hoạt động tích cực.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 14 lời khuyên bổ sung cho Morgan Stanley, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.