Hôm thứ Năm, Citi đã nhắc lại xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu HB Fuller (NYSE: FUL), duy trì mục tiêu giá ở mức 84,00 đô la. HB Fuller báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,13 đô la cho quý tài chính thứ ba của năm 2024, thấp hơn cả ước tính 1,19 đô la do Citi đặt ra và sự đồng thuận.
Doanh thu ròng của công ty được báo cáo ở mức 918 triệu đô la, cũng thấp hơn ước tính 940 triệu đô la. Sự tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ hàng năm nhẹ khoảng 0,4% phần lớn bị phủ nhận bởi giá giảm 2,6%, mặc dù khối lượng tăng 3%.
EBITDA được điều chỉnh trong cùng quý là 165 triệu đô la, ở mức thấp hơn so với hướng dẫn của công ty và thấp hơn kỳ vọng của Citi là 170 triệu đô la.
Kết quả này được cho là do sự chậm lại trong nhu cầu thị trường đối với một số thị trường hàng hóa lâu bền ở Đông Á, với những điểm yếu cụ thể bị nghi ngờ trong lĩnh vực năng lượng mặt trời của Trung Quốc và tốc độ tăng trưởng chậm lại trong ngành công nghiệp ô tô và điện tử.
Nhìn về phía trước, HB Fuller đã điều chỉnh triển vọng cả năm 2024, hiện dự đoán tăng trưởng doanh số tổng thể (OSG) sẽ không đổi so với cùng kỳ năm ngoái, điều chỉnh so với mức tăng trưởng ước tính trước đó là 0-2%. Hướng dẫn EBITDA điều chỉnh giữa điểm cho năm tài chính được đặt ở mức 615 triệu đô la, giảm so với dự báo trước đó là 630 triệu đô la.
Sự điều chỉnh này ngụ ý rằng EBITDA điều chỉnh dự kiến cho quý tài chính thứ tư năm 2024 sẽ vào khoảng 170 triệu đô la, so với ước tính đồng thuận là khoảng 180 triệu đô la.
Một điểm sáng trong báo cáo là mảng Chất kết dính xây dựng, chứng kiến OSG hai con số và biên độ mở rộng xấp xỉ 240 điểm cơ bản.
Trong một tin tức gần đây khác, HB Fuller Co. đã báo cáo thu nhập và doanh thu quý III không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích. Công ty đã công bố thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 1,13 đô la, thấp hơn ước tính đồng thuận là 1,23 đô la và doanh thu 918 triệu đô la, thấp hơn dự báo của các nhà phân tích là 944,04 triệu đô la.
Hơn nữa, HB Fuller đã cắt giảm triển vọng tài khóa 2024, hiện dự báo EPS đã điều chỉnh là 4,10 - 4,20 đô la, giảm so với hướng dẫn trước đó là 4,37 đô la, trích dẫn "hiệu suất hàng năm và điều kiện kinh tế vĩ mô hiện tại" là lý do khiến dự báo giảm.
Trong cả năm, HB Fuller hiện dự kiến tăng trưởng doanh thu ròng khoảng 2%, với doanh thu hữu cơ không đổi so với cùng kỳ năm ngoái. EBITDA điều chỉnh được dự đoán là 610 - 620 triệu USD, tăng trưởng 5-7%.
Bất chấp những thách thức này, công ty đã nhấn mạnh một số mặt tích cực, chẳng hạn như tăng 70 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm ngoái trong biên EBITDA đã điều chỉnh lên 18,0% trong quý 3. Công ty cũng cho biết họ vẫn đang đi đúng hướng để đạt được các mục tiêu tăng trưởng hữu cơ và lợi nhuận dài hạn. Đây là một trong những phát triển gần đây của HB Fuller.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Theo lập trường trung lập của Citi về HB Fuller và báo cáo thu nhập gần đây của công ty, dữ liệu và mẹo của InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho các nhà đầu tư. Một mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng HB Fuller đã tăng cổ tức trong 31 năm liên tiếp, thể hiện cam kết trả lại giá trị cho các cổ đông ngay cả trong bối cảnh thị trường bất ổn hiện tại. Ngoài ra, công ty đã có lãi trong mười hai tháng qua, điều này có thể trấn an các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự ổn định.
Từ dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của HB Fuller ở mức 4,39 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 26,65, cho thấy cổ phiếu đang giao dịch ở mức cao hơn so với thu nhập. Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024 là khoảng 3,55 tỷ USD, với mức giảm nhẹ 0,5% so với cùng kỳ năm ngoái. Tuy nhiên, biên lợi nhuận gộp vẫn mạnh mẽ ở mức 30,6%, phản ánh khả năng duy trì lợi nhuận của công ty. Các nhà đầu tư cũng có thể lưu ý tỷ suất cổ tức là 1,1%, cùng với mức tăng cổ tức 8,54% trong cùng kỳ, là dấu hiệu của chính sách thân thiện với cổ đông.
Đối với những người tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn tại https://vn.investing.com/pro/FUL, cung cấp những hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của HB Fuller.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.