Hôm thứ Tư, Oppenheimer, một công ty đầu tư nổi tiếng, đã nâng mục tiêu giá cho cổ phiếu Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOG) lên 215 đô la từ mức 185 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform. Sự điều chỉnh này diễn ra sau báo cáo thu nhập gần đây của Alphabet, cho thấy hiệu suất mạnh hơn dự kiến trên tất cả các phân khúc, làm giảm bớt lo ngại về các so sánh khó khăn hàng năm.
Kết quả tài chính mới nhất của Alphabet cho thấy doanh thu lần lượt cao hơn 2% và 1% so với dự báo của Oppenheimer và thị trường rộng lớn hơn. Biên lợi nhuận dịch vụ cũng cao hơn đáng kể, vượt trội so với 221 điểm cơ bản và 233 điểm cơ bản theo ước tính của Oppenheimer và thị trường. Công ty nhấn mạnh rằng những tiến bộ của Alphabet trong trí tuệ nhân tạo (AI) đã đóng góp đáng kể vào hoạt động kinh doanh tìm kiếm và tỷ suất lợi nhuận.
Đặc biệt, AI đã dẫn đến sự tham gia của người dùng ngày càng tăng, đặc biệt là trong nhóm nhân khẩu học từ 18-24 tuổi và đã nâng cao khả năng hiểu ý định của người tiêu dùng, từ đó cải thiện lợi tức đầu tư cho các nhà quảng cáo. Alphabet cũng trải qua sự tăng trưởng mạnh mẽ trong các lĩnh vực như dịch vụ tài chính, bảo hiểm và bán lẻ, với YouTube chứng kiến sự thúc đẩy từ quảng cáo chính trị.
Một yếu tố quan trọng khác trong mục tiêu giá sửa đổi của Oppenheimer là hiệu quả chi phí trong các truy vấn AI, đã giảm 90% trong 18 tháng qua. Google Cloud Platform (GCP) của Alphabet cho thấy sự tăng trưởng đặc biệt, với doanh thu tăng 35% so với cùng kỳ năm ngoái so với mức tăng 29% của quý II. Hiệu suất này cao hơn một chút so với kỳ vọng của Oppenheimer và thị trường, với biên EBIT của GCP đạt 17%, tăng đáng kể so với 11% của quý II.
Giám đốc tài chính mới được bổ nhiệm Anat Ashkenazi đã chỉ ra rằng có thêm tiềm năng về hiệu quả chi phí trong Alphabet, mặc dù chi phí vốn và đầu tư vào công nghệ AI của công ty tăng lên. Mục tiêu giá sửa đổi của Oppenheimer dựa trên bội số 21 lần của thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) ước tính năm 2026 của Alphabet hoặc bội số gấp 24 lần của dòng tiền tự do ước tính trên mỗi cổ phiếu năm 2026.
Trong các tin tức gần đây khác, Alphabet Inc. đã trở thành trung tâm chú ý của một số ngân hàng đầu tư sau kết quả thu nhập và doanh thu quý III mạnh mẽ. JPMorgan đã nâng mục tiêu giá cho Alphabet lên 212 USD, nhấn mạnh việc triển khai thành công các tính năng Tìm kiếm AI của công ty và hiệu suất mạnh mẽ của Google Cloud, tăng trưởng 35% so với cùng kỳ năm ngoái. BofA Securities cũng nâng mục tiêu giá lên 210 USD, cho rằng điều này là do lợi nhuận đáng kể trong phân khúc Đám mây và các doanh thu khác.
Truist Securities đã nâng mục tiêu cổ phiếu của Alphabet lên 220 USD, duy trì xếp hạng mua do tương tác mạnh mẽ của người dùng với các nền tảng Tìm kiếm và YouTube của Alphabet. Trong khi đó, TD Cowen giữ xếp hạng mua và mục tiêu giá 220 đô la, cho thấy niềm tin vào sự tăng trưởng quảng cáo của Alphabet và thị phần ngày càng tăng của YouTube trong số những người xem trẻ tuổi.
Trong những phát triển gần đây khác, Google của Alphabet đã tạm dừng việc đại tu cửa hàng Play của mình trong bối cảnh vụ kiện chống độc quyền đang diễn ra với Epic Games. Google cũng đã ký một thỏa thuận với Kairos Power để cung cấp điện từ các lò phản ứng mô-đun nhỏ, lần đầu tiên cho gã khổng lồ công nghệ. Sự thống trị của Alphabet trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo đã được nhấn mạnh bởi các giải thưởng Nobel gần đây được trao cho các chuyên gia của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Triển vọng lạc quan của Oppenheimer về Alphabet được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu gần đây từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức ấn tượng 2,1 nghìn tỷ đô la, phản ánh vị trí thống trị của nó trong ngành công nghệ. Hệ số P/E của Alphabet là 24,16 cho thấy mức định giá hợp lý khi xem xét triển vọng tăng trưởng của nó, đặc biệt là trong lĩnh vực AI và dịch vụ đám mây.
Mẹo InvestingPro nêu bật sức mạnh tài chính và vị thế thị trường của Alphabet. Công ty "nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán", cung cấp sự linh hoạt tài chính để tiếp tục đầu tư vào AI và các sáng kiến tăng trưởng khác. Ngoài ra, Alphabet đang "giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn", phù hợp với triển vọng tích cực của Oppenheimer về tiềm năng của cổ phiếu.
Tăng trưởng doanh thu của Alphabet là 13,38% trong mười hai tháng qua và tăng trưởng EBITDA mạnh mẽ 34,59% trong cùng kỳ nhấn mạnh hiệu suất mạnh mẽ của công ty, như đã lưu ý trong báo cáo thu nhập. Tỷ suất lợi nhuận hoạt động là 31,03% phản ánh mức tăng hiệu quả được đề cập trong bài viết, đặc biệt là trong các hoạt động liên quan đến AI.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 11 mẹo bổ sung cho Alphabet, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.