Căng thẳng địa chính trị đẩy USD lên cao, tỷ giá trong nước lập đỉnh
Hôm thứ Năm, Citi đã điều chỉnh lập trường của mình đối với HB Fuller (NYSE: FUL), giảm mục tiêu giá của công ty keo xuống còn 84 đô la từ 87 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Việc điều chỉnh này diễn ra sau dự đoán của HB Fuller về mức tăng EBITDA (Thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao) trị giá 13 triệu đô la từ việc mua lại ND Industries gần đây vào nửa cuối năm 2024. Lợi ích dự kiến dự kiến sẽ được phân bổ đều giữa quý III và quý IV của năm.
Công ty đã sẵn sàng tận dụng các cơ hội thị trường sau khi một đối thủ cạnh tranh lớn rút lui do gián đoạn chuỗi cung ứng. HB Fuller nhấn mạnh việc bổ sung các sản phẩm kết dính kỵ khí tiên tiến của ND Industries, có liên quan đến các ngành công nghiệp nặng như hàng không vũ trụ và giao thông vận tải, như một sự cải tiến tích cực cho phạm vi sản phẩm hiện có của nó.
Ở mảng vệ sinh và xây dựng (HHC), mặc dù thị trường vẫn trầm lắng nhưng đã có sự cải thiện liên tiếp. HB Fuller dự kiến tiến triển hơn nữa trong hai quý tới, được hỗ trợ bởi việc hoàn thành các hoạt động xả kho trong phân khúc HHC.
Bộ phận Điện tử và Lắp ráp (EA) đã báo cáo biên EBITDA 18% trong quý II, báo hiệu một quỹ đạo tích cực hướng tới mục tiêu của phân khúc là biên EBITDA 20%. Công ty dự đoán biên EBITDA của phân khúc EA sẽ tăng hơn nữa khi khối lượng tăng lên.
Giá mục tiêu sửa đổi của Citi phản ánh tiềm năng thu nhập ngắn hạn và động lực thị trường như được hiểu từ dự báo của HB Fuller và các chỉ số hiệu suất hiện tại. Các động thái chiến lược của công ty và kỳ vọng của thị trường tạo thành cơ sở cho triển vọng tài chính cập nhật này.
Trong các tin tức gần đây khác, ước tính thu nhập quý II năm tài chính 2024 của HB Fuller đã được Citi điều chỉnh, người đã tăng mục tiêu giá của công ty lên 87 đô la từ 86 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập. Phân tích của Citi dự đoán hiệu suất mạnh mẽ từ bộ phận Chất kết dính kỹ thuật (EA), mặc dù tăng trưởng hữu cơ dự kiến sẽ giảm trong cùng kỳ. Việc mua lại ND Industries, nhà cung cấp các giải pháp chất kết dính và ốc vít đặc biệt, cũng đã được đưa vào mô hình tài chính của Citi cho HB Fuller, dẫn đến ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty tăng khoảng 2% cho năm tài chính 2024.
Trong những phát triển khác, HB Fuller đã công bố việc mua lại ND Industries, một động thái nhằm thúc đẩy sự phát triển của công ty trong ngành công nghiệp sơn, chất kết dính, chất bịt kín và chất đàn hồi (CASE). ND Industries có trụ sở tại Michigan, được biết đến với sự hiện diện toàn cầu mạnh mẽ và danh mục đầu tư toàn diện trong ngành công nghiệp ốc vít được áp dụng sẵn, sẽ được tích hợp vào đơn vị kinh doanh toàn cầu của HB Fuller's Engineering Adhesives.
HB Fuller cũng tuyên bố tăng 8,5% cổ tức tiền mặt hàng quý thường xuyên, kéo dài hồ sơ theo dõi của công ty lên 55 năm tăng cổ tức hàng năm liên tiếp. Baird đã điều chỉnh mục tiêu giá cho HB Fuller từ $ 80.00 đến $ 90.00, duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu, phản ánh sự mở rộng lợi nhuận đáng kể trong danh mục đầu tư của công ty.
Cuối cùng, kết quả tài chính quý đầu tiên của H.B. Fuller cho năm 2024 đã đáp ứng kỳ vọng của thị trường, ghi nhận doanh thu hữu cơ giảm 4% so với cùng kỳ năm ngoái, nhưng cho thấy sự tăng trưởng đáng kể trong EBITDA và EPS đã điều chỉnh, tăng lần lượt 12% và 22%. Công ty đã đưa ra định hướng tài chính cho năm tài chính 2024, dự kiến tăng trưởng doanh thu thuần 2-6%, tăng trưởng doanh thu hữu cơ dao động từ phẳng đến 3% và tăng trưởng EPS điều chỉnh 7-15%.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Trong bối cảnh phát triển chiến lược tại HB Fuller, các nhà đầu tư có thể tìm thấy các số liệu tài chính mới nhất và hiểu biết của nhà phân tích từ InvestingPro được đặc biệt quan tâm. Vốn hóa thị trường của công ty hiện ở mức 4,15 tỷ USD, với tỷ lệ P/E hướng tới tương lai là 23,78, cho thấy niềm tin của thị trường vào tiềm năng thu nhập của công ty. Ngoài ra, lịch sử cổ tức mạnh mẽ của HB Fuller, đã tăng cổ tức trong 31 năm liên tiếp và duy trì thanh toán trong 54 năm, phản ánh cam kết mạnh mẽ về lợi nhuận của cổ đông. Sự cống hiến này cho cổ tức được bổ sung bởi lợi suất dòng tiền tự do vững chắc, như được đề xuất bởi các số liệu định giá của InvestingPro.
InvestingPro Tips chỉ ra rằng trong khi bốn nhà phân tích đã điều chỉnh kỳ vọng thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, biến động giá thấp của công ty và tài sản thanh khoản vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn có thể mang lại sự ổn định cho các nhà đầu tư. Hơn nữa, HB Fuller đã có lãi trong mười hai tháng qua, với các nhà phân tích dự đoán lợi nhuận tiếp tục trong năm nay.
Đối với những người xem xét phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư. Hãy nhớ sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, mở khóa những thông tin chi tiết có giá trị hơn nữa. Với một số Mẹo InvestingPro khác có sẵn, các nhà đầu tư có thể hiểu toàn diện về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của HB Fuller.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.