Chính phủ họp với các tập đoàn bất động sản, công ty chứng khoán lớn
Hôm thứ Tư, JB Hunt Transport Services (NASDAQ: JBHT) đã trải qua việc hạ xếp hạng cổ phiếu từ CFRA, chuyển từ Giữ sang Bán. Công ty cũng điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu của công ty, đưa nó xuống từ $ 174.00 xuống còn $ 151.00. Sự thay đổi này diễn ra sau khi đánh giá hiệu quả tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Nhà phân tích từ CFRA biện minh cho việc hạ cấp và mục tiêu giá mới bằng cách chỉ ra P / E kỳ hạn là 20,4x dựa trên ước tính EPS năm 2025, phù hợp với mức trung bình năm năm của JB Hunt. Công ty cũng điều chỉnh dự báo EPS cho những năm tới, giảm nhẹ ước tính EPS năm 2024 0,03 USD xuống 5,68 USD và ước tính năm 2025 đáng kể hơn 0,34 USD xuống 7,38 USD.
JB Hunt đã báo cáo doanh số bán hàng quý 3 giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái, do giảm doanh thu trên mỗi tải trong phân khúc Đa phương thức và Xe tải của họ, cùng với khối lượng thấp hơn trong Giải pháp năng lực tích hợp và Dịch vụ hợp đồng chuyên dụng và giảm 6% số điểm dừng trong Dịch vụ dặm cuối cùng của họ. Tuy nhiên, điều này đã được cân bằng một phần bởi khối lượng tăng lên trong bộ phận Intermodal. Bất chấp những thách thức này, biên lợi nhuận hoạt động của công ty đã giảm nhẹ 30 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm ngoái, bị ảnh hưởng bởi doanh thu thấp hơn và chi phí tăng cao, bao gồm tiền lương và phúc lợi.
Hiệu suất của các phân khúc khác nhau của JB Hunt rất đa dạng, với doanh số bán hàng của bộ phận Intermodal vẫn không đổi và thu nhập hoạt động giảm 13%, trong khi Dịch vụ hợp đồng chuyên dụng giảm 5% doanh thu và giảm 7% thu nhập hoạt động. Integrated Capacity Solutions đã giảm 7% doanh thu và báo cáo giá trị âm trong thu nhập hoạt động. Final Mile Services có doanh thu giảm 3% và thu nhập hoạt động giảm 7%, và phân khúc Truckload giảm 12% doanh thu nhưng thu nhập hoạt động tăng 6%.
Mặc dù thu nhập quý 3 trên mỗi cổ phiếu của công ty là 1,49 đô la, vượt qua ước tính đồng thuận 0,08 đô la, CFRA đã hạ cấp JB Hunt xuống bán. Lý do đằng sau việc hạ cấp là niềm tin rằng cổ phiếu được định giá quá cao, đặc biệt là với quan điểm của nhà phân tích rằng J.B. Hunt sẽ gặp khó khăn trong việc mở rộng biên lợi nhuận trên mức lịch sử do chi phí hoạt động tăng và cạnh tranh gia tăng trong ngành.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.