Ông Trump sa thải Thống đốc Fed, hiệu lực ngay lập tức
Vào thứ Sáu, BofA Securities đã cập nhật triển vọng về cổ phiếu iQIYI (NASDAQ: IQ), tăng mục tiêu giá lên 6,20 đô la từ 5,50 đô la trước đó trong khi vẫn giữ xếp hạng Mua đối với cổ phiếu.
Việc điều chỉnh diễn ra sau khi iQIYI báo cáo doanh thu phù hợp với kỳ vọng trong quý đầu tiên và cho thấy tăng trưởng lợi nhuận tốt hơn.
Nhà phân tích từ BofA Securities lưu ý rằng iQIYI đã ngừng tiết lộ số lượng người đăng ký trả phí và Doanh thu trung bình trên mỗi thành viên (ARM) bắt đầu từ quý đầu tiên của năm 2024, một động thái tương tự như quyết định ngừng tiết lộ số lượng người đăng ký của Netflix trong quý đầu tiên của năm 2025.
Mặc dù dự báo số lượng thuê bao iQIYI giảm liên tiếp trong quý I/2024, so với mức giảm một triệu USD theo quý của Tencent Video, triển vọng quý II vẫn thận trọng.
Sự thận trọng này được cho là do dữ liệu lưu lượng truy cập yếu được quan sát bởi Questmobile, với iQIYI trải qua sự sụt giảm hàng năm về người dùng hoạt động và thời gian hàng ngày dành cho quý đầu tiên và tháng 4 năm 2024 do thiếu nội dung phổ biến.
Bối cảnh cạnh tranh cũng được nhấn mạnh là một yếu tố, với sự cạnh tranh khốc liệt dự kiến vào nửa đầu năm 2024 khi các đối thủ phát hành phim truyền hình dựa trên IP.
Tuy nhiên, iQIYI được dự đoán sẽ ra mắt nhiều nội dung hơn trong mùa hè, điều này dự kiến sẽ giúp doanh nghiệp phục hồi trong nửa cuối năm nay.
Nhà phân tích cũng chỉ ra rằng xu hướng lợi nhuận của iQIYI phần lớn đang đi đúng hướng, được hỗ trợ bởi các biện pháp kiểm soát chi phí và đòn bẩy hoạt động từ tăng trưởng ARM tốt hơn.
Mặc dù hạ dự báo doanh thu quý II/2024 và cả năm 2024/2025, ước tính lợi nhuận phần lớn vẫn không thay đổi do đòn bẩy hoạt động và tăng trưởng lợi nhuận được cải thiện.
Mục tiêu giá tăng lên 6,20 USD chủ yếu là do tỷ lệ P/E dự kiến cao hơn của các công ty cùng ngành, đã được điều chỉnh lên 15 lần từ 13 lần cho năm 2024 và P/E điều chỉnh 12 lần cho năm 2024 từ 10 lần trước đó, trong bối cảnh điều kiện thị trường thuận lợi.
Công ty nhắc lại xếp hạng Mua trên iQIYI, trích dẫn xu hướng lợi nhuận tích cực và kỳ vọng rằng các bản phát hành nội dung hàng đầu vào nửa cuối năm 2024 sẽ thúc đẩy sự phục hồi trong tăng trưởng thuê bao.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi iQIYI (NASDAQ: IQ) điều hướng bối cảnh giải trí cạnh tranh và hướng tới sự phục hồi dựa trên nội dung vào nửa cuối năm 2024, dữ liệu thời gian thực và thông tin chi tiết từ InvestingPro cung cấp cái nhìn chi tiết hơn về sức khỏe tài chính và hiệu suất cổ phiếu của công ty. Với vốn hóa thị trường là 5,56 tỷ USD và tỷ lệ P/E kỳ hạn là 18,26, iQIYI dường như được định giá phù hợp với tiềm năng thu nhập của nó. Tăng trưởng doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua ở mức 9,91%, cho thấy sự mở rộng hàng đầu vững chắc. Ngoài ra, cổ phiếu đã chứng kiến sự trở lại đáng kể trong tuần, tháng và ba tháng qua, với tổng lợi nhuận tương ứng là 18,4%, 38,85% và 61,28%.
Một mẹo đáng chú ý của InvestingPro là iQIYI hoạt động với mức nợ vừa phải, đây có thể là dấu hiệu của việc quản lý tài chính thận trọng. Tuy nhiên, điều quan trọng cần xem xét là hai nhà phân tích đã điều chỉnh ước tính thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, cho thấy những cơn gió ngược tiềm ẩn. Đối với các nhà đầu tư muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và hiệu suất cổ phiếu của iQIYI, InvestingPro cung cấp một số mẹo bổ sung. Bằng cách sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24, các nhà đầu tư có thể được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, có quyền truy cập vào thông tin chi tiết như lợi suất cổ đông của công ty và ý nghĩa của RSI hiện tại cho thấy lãnh thổ quá mua.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.