UBS duy trì xếp hạng trung lập đối với cổ phiếu Charter Communications

Vào thứ Tư, nhà phân tích John Hodulik của UBS duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu Charter Communications (NASDAQ:CHTR) với mục tiêu giá ổn định là 400,00 đô la. Hiện đang giao dịch ở mức 382,22 đô la, công ty, với vốn hóa thị trường đáng kể là 60,47 tỷ đô la, sẽ báo cáo thu nhập vào ngày 25 tháng 4. Hodulik dự đoán kết quả quý đầu tiên sẽ cho thấy một số cải thiện về tổn thất băng thông rộng sau Chương trình Kết nối Giá cả phải chăng (ACP) và EBITDA tăng khiêm tốn, dựa trên EBITDA ấn tượng 21,89 tỷ đô la của công ty từ các quý gần đây. Phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu đang giao dịch ở giá trị hợp lý, với thông tin chi tiết bổ sung có sẵn trong Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp toàn diện. Dự báo được đặt ra cho doanh thu không đổi và EBITDA tăng 1,0% so với cùng kỳ năm ngoái trong quý đầu tiên, điều chỉnh so với ước tính trước đó lần lượt là -0,4% và +0,3%. Những con số này thấp hơn một chút so với ước tính đồng thuận về tăng trưởng doanh thu đi ngang và EBITDA tăng 1,3%. Với doanh thu hàng năm hiện tại là 55,09 tỷ đô la và tỷ lệ P/E là 10,49, InvestingPro xác định Charter đang giao dịch với mức định giá hấp dẫn so với tiềm năng tăng trưởng thu nhập ngắn hạn của nó.

Nhà phân tích kỳ vọng doanh thu của Charter sẽ không thay đổi so với cùng kỳ năm ngoái vào năm 2025, trong khi EBITDA dự kiến sẽ tăng 1,0%. Sự tăng trưởng này được dự đoán sẽ đến từ việc thực hiện các kế hoạch mới và hiệu quả chi phí có thể giúp cân bằng sự mất liên tục của thuê bao băng thông rộng và giảm doanh thu quảng cáo chính trị có lợi nhuận cao. Bất chấp những yếu tố này, dự báo cho thấy dòng tiền tự do trên mỗi cổ phiếu giảm xuống còn khoảng 20 đô la vào năm 2025, giảm từ 26 đô la vào năm 2024. Sự sụt giảm này là do chi phí vốn tăng lên và lực cản vốn lưu động.

Hodulik cũng đề cập rằng hoạt động mua lại cổ phiếu của Charter bị hạn chế trong tháng 1 và tháng 2. Tuy nhiên, việc mua lại dự kiến sẽ tăng vào tháng 3 sau khi hoàn thành giao dịch Liberty Broadband. UBS ước tính rằng Charter sẽ mua lại 950 triệu USD cổ phiếu trong quý đầu tiên của năm 2025 và 4,5 tỷ USD trong năm, chiếm khoảng 8% vốn hóa thị trường của công ty.

Phân tích của UBS được đưa ra khi các nhà đầu tư nhìn vào hiệu quả tài chính trong tương lai của Charter Communications, đặc biệt quan tâm đến cách công ty sẽ quản lý chi tiêu vốn và chương trình mua lại cổ phiếu khi đối mặt với dự báo doanh thu đi ngang và tăng trưởng EBITDA vừa phải. Để hiểu sâu hơn về tình hình tài chính và triển vọng tăng trưởng của Charter, người đăng ký InvestingPro có thể truy cập phân tích độc quyền, bao gồm 6 ProTips bổ sung và các chỉ số định giá toàn diện trong Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp chi tiết.

Trong một tin tức gần đây khác, Charter Communications đã báo cáo kết quả quý IV năm 2024 mạnh mẽ, vượt kỳ vọng thu nhập với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 10,1 đô la, so với 9,29 đô la dự báo. Doanh thu của công ty đạt 13,93 tỷ USD, cao hơn một chút so với 13,88 tỷ USD dự kiến. Các nhà phân tích của Citi đã tiếp tục đưa tin về Charter, chỉ định xếp hạng Mua và giá mục tiêu là 425 đô la, với lý do tiềm năng tăng trưởng dòng tiền tự do bắt đầu từ năm 2025. Trong khi đó, Bernstein duy trì xếp hạng Outperform với mục tiêu giá 385 đô la, lưu ý số liệu mất thuê bao băng thông rộng tốt hơn dự kiến của Charter trong quý IV.

Charter Communications cũng đã tích cực trong việc tăng cường các dịch vụ của mình, với Spectrum Mobile và Xfinity Mobile ra mắt dịch vụ nhắn tin dựa trên vệ tinh với sự hợp tác của Skylo. Tính năng này hiện có sẵn trên một số thiết bị Samsung và Google, với kế hoạch mở rộng sang nhiều thiết bị hơn trong tương lai. Ngoài ra, Spectrum Reach, bộ phận quảng cáo của Charter, đã giới thiệu Trình tối ưu hóa phạm vi tiếp cận đối tượng (ARO), một công cụ mới được thiết kế để cải thiện độ chính xác của các chiến dịch quảng cáo bằng cách tận dụng dữ liệu độc quyền. Hệ thống này cho phép các nhà quảng cáo tối ưu chi tiêu truyền thông và đối tượng mục tiêu hiệu quả hơn.

Trong tương lai, Charter có kế hoạch tiếp tục mở rộng và phát triển mạng lưới của mình, dự kiến chi phí vốn khoảng 12 tỷ đô la cho năm 2025. Công ty đặt mục tiêu tăng EBITDA vào năm 2025 và dự kiến chi phí vốn sẽ giảm xuống dưới 8 tỷ USD vào năm 2028. Ban lãnh đạo của Charter vẫn tự tin vào chiến lược của mình, tập trung vào các công cụ dịch vụ khách hàng được hỗ trợ bởi AI và mở rộng hoạt động kinh doanh di động.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.