UBS duy trì đánh giá Trung lập đối với cổ phiếu Wendy’s với mục tiêu 14,00 USD

Investing.com — Vào thứ Hai, các nhà phân tích của UBS đã duy trì đánh giá Trung lập đối với cổ phiếu Wendy’s, với mức giá mục tiêu ổn định là 14,00 USD. Quyết định này được đưa ra sau kết quả quý 1 và bình luận của Wendy’s, cho thấy doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu (sss) thấp hơn dự kiến và việc giảm dự báo cho năm 2025 do những thách thức về kinh tế vĩ mô và ngành. Hiện đang giao dịch ở mức 12,91 USD, gần mức thấp nhất trong 52 tuần là 12,05 USD, cổ phiếu đã giảm hơn 34% trong sáu tháng qua. Công ty đặt mục tiêu củng cố hoạt động kinh doanh và tăng thị phần đến năm 2025. Theo dữ liệu của InvestingPro, 16 nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm kỳ vọng về lợi nhuận, với mục tiêu giá dao động từ 13 đến 21 USD.

Wendy’s báo cáo mức giảm tỷ lệ phần trăm một chữ số ở mức trung bình trong lưu lượng khách hàng của danh mục nhà hàng phục vụ nhanh (QSR) bán burger trong quý 1, với mức giảm đáng kể nhất xảy ra ở nhóm người tiêu dùng có thu nhập dưới 75.000 USD, giảm ở mức tỷ lệ phần trăm một chữ số cao. Mặc dù có những thách thức này, công ty vẫn duy trì mức lợi suất cổ tức vững chắc 4,46% và đã duy trì việc chi trả cổ tức trong 23 năm liên tiếp. Do đó, dự kiến dự báo doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu trước đây của ngành từ mức giảm 1% đến không đổi có thể sẽ được điều chỉnh giảm.

Dự báo tăng trưởng doanh số hệ thống toàn cầu điều chỉnh năm 2025 đã được hạ xuống mức từ giảm 2% đến không đổi, chủ yếu phản ánh việc điều chỉnh giảm mục tiêu tăng trưởng doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu ở Mỹ. Tuy nhiên, mục tiêu doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu quốc tế và triển vọng phát triển đơn vị toàn cầu, ở mức 2-3%, vẫn không thay đổi.

EBITDA điều chỉnh mục tiêu của Wendy’s cho năm 2025 được đặt ở mức 530-545 triệu USD, có tính đến xu hướng doanh số gần đây và các sáng kiến chiến lược được lên kế hoạch để kích thích tăng trưởng trong các quý tới. Trọng tâm của công ty hiện nay là thực hiện các chiến lược để tăng cường xu hướng doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu ở Mỹ và đạt được mục tiêu phát triển đơn vị.

Mặc dù định giá hiện tại có vẻ hợp lý ở mức khoảng 9 lần EBITDA dự kiến năm 2026, với tỷ lệ P/E là 13,6x và EV/EBITDA là 12,1x, các nhà phân tích của UBS đang tìm kiếm dấu hiệu của xu hướng doanh số mạnh hơn, mở rộng đơn vị nhiều năm được đẩy nhanh, và tăng trưởng dòng tiền tự do (FCF) được cải thiện như những yếu tố tiềm năng cho sự tăng trưởng của cổ phiếu. Để có cái nhìn sâu hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của Wendy’s, bao gồm phân tích Giá trị Hợp lý độc quyền và điểm số sức khỏe tài chính toàn diện, hãy truy cập InvestingPro, nơi bạn sẽ tìm thấy các báo cáo nghiên cứu chi tiết và phân tích chuyên gia.

Trong tin tức gần đây khác, Wendy’s Co. đã báo cáo thu nhập quý 1 năm 2025 với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,20 USD, phù hợp với kỳ vọng của các nhà phân tích. Tuy nhiên, doanh thu của công ty thấp hơn dự kiến, đạt 523,5 triệu USD so với 529,73 triệu USD được dự đoán. Doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu của Wendy’s ở Mỹ giảm 2,8%, trong khi doanh số quốc tế tăng 2,3%. Sau báo cáo thu nhập, Loop Capital Markets đã điều chỉnh triển vọng tài chính cho Wendy’s, giảm mục tiêu giá từ 26 USD xuống 21 USD nhưng vẫn duy trì đánh giá Mua. Trong khi đó, Evercore ISI cũng đã điều chỉnh triển vọng, hạ mục tiêu giá từ 16 USD xuống 15 USD và duy trì đánh giá Theo dõi, viện dẫn dự báo tăng trưởng chậm hơn trong doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện hữu cho các quý sắp tới. Mặc dù có những điều chỉnh này, Evercore ISI đã lưu ý sự lạc quan cho nửa cuối năm 2025 do kế hoạch cải tạo và đổi mới, bao gồm cải tiến sản phẩm và tăng cường quảng cáo. Các giám đốc điều hành của Wendy’s đã tái khẳng định cam kết của họ đối với các sáng kiến tăng trưởng chiến lược, tập trung vào trải nghiệm khách hàng và mở rộng quốc tế.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.