UBS duy trì cổ phiếu CVR Energy trung lập với mục tiêu 21 USD

Vào thứ Tư, các nhà phân tích của UBS duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu CVR Energy (NYSE: CVI), với mục tiêu giá ổn định là 21,00 đô la, gần với giá giao dịch hiện tại là 20,58 đô la. Bất chấp những thách thức gần đây, công ty vẫn duy trì tỷ suất cổ tức đáng kể 17,47%. Phân tích của công ty cho thấy khoản lỗ dự kiến rõ rệt hơn đối với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý đầu tiên của công ty so với sự đồng thuận trên Phố Wall. UBS dự đoán CVR Energy sẽ báo cáo khoản lỗ 0,92 USD/cổ phiếu, cao hơn đáng kể so với kỳ vọng của đường phố là lỗ 0,71 USD/cổ phiếu. Theo InvestingPro, hai nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh thu nhập của họ giảm cho giai đoạn sắp tới.

Dự báo thu nhập sửa đổi chủ yếu là do một sự kiện bảo trì theo kế hoạch đáng kể tại Nhà máy lọc dầu Coffeyville của CVR Energy, đã ngừng hoạt động trong tổng cộng 60 ngày trong quý. Thời gian ngừng hoạt động tại nhà máy lọc dầu, một thành phần quan trọng trong hoạt động của công ty, đã khiến UBS điều chỉnh dự đoán về hiệu quả tài chính của công ty. Tác động được phản ánh trong tỷ suất lợi nhuận gộp yếu của công ty là 6,5%, mặc dù dữ liệu của InvestingPro cho thấy công ty duy trì tính thanh khoản mạnh mẽ với tỷ lệ hiện tại là 1,66.

Ngoài việc điều chỉnh EPS, UBS cũng điều chỉnh ước tính cho thu nhập quý đầu tiên của công ty trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao (EBITDA). Công ty hiện dự kiến CVR Energy sẽ lỗ 12 triệu đô la EBITDA, khác biệt rõ rệt so với dự báo của đường phố về lợi nhuận 21 triệu đô la. Khoản lỗ dự báo này càng phản ánh tác động của thời gian ngừng hoạt động của Nhà máy lọc dầu Coffeyville đối với sức khỏe tài chính của công ty.

Chi phí vốn (capex) trong quý được UBS dự kiến đạt 45 triệu đô la. Hơn nữa, các nhà phân tích ước tính rằng chi phí quay vòng cho nhà máy lọc dầu sẽ lên tới 150 triệu đô la. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là các khoản chi tiêu tiền mặt này dự kiến sẽ được phân chia giữa quý I và II của năm 2025. Các chi phí đáng kể liên quan đến việc bảo trì nhà máy lọc dầu là những yếu tố quan trọng trong các ước tính sửa đổi về hiệu quả tài chính của CVR Energy.

Các dự báo của UBS cung cấp cho các nhà đầu tư cái nhìn chi tiết về kết quả tài chính dự kiến cho CVR Energy sau khi bảo trì theo kế hoạch tại một trong những cơ sở chính của mình. Phân tích của công ty nhấn mạnh các tác động tài chính ngắn hạn của sự gián đoạn hoạt động, ngay cả khi xếp hạng Trung lập và mục tiêu giá vẫn không thay đổi. Phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang bị định giá thấp một chút, với thông tin chi tiết bổ sung có sẵn trong Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp toàn diện, cung cấp phân tích chuyên sâu về cổ phiếu này và 1.400+ cổ phiếu khác của Hoa Kỳ.

Trong một tin tức gần đây khác, CVR Energy đã báo cáo thu nhập quý IV cho năm 2024, vượt kỳ vọng của các nhà phân tích với khoản lỗ điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 0,13 đô la, so với 0,42 đô la dự kiến. Doanh thu của công ty trong quý là 1,95 tỷ USD, vượt một chút so với ước tính đồng thuận là 1,93 tỷ USD. Mặc dù thu nhập ròng giảm so với cùng kỳ năm ngoái, CVR Energy đã đạt được thu nhập ròng là 28 triệu đô la trong quý. Phân khúc tái tạo của công ty cho thấy sự cải thiện, với EBITDA được điều chỉnh dương do giá thức ăn dầu thực vật thấp hơn và hiệu suất chất xúc tác tốt hơn. Các nhà phân tích từ Scotiabank lưu ý các hoạt động lọc dầu mạnh mẽ của công ty nhưng bày tỏ lo ngại về triển vọng quý đầu tiên yếu hơn dự kiến cho năm 2025. CVR Energy cũng tăng tính thanh khoản của mình bằng cách tăng vốn thông qua Khoản vay có kỳ hạn và bán 50% cổ phần của Midway Pipeline. Trong khi đó, Caesars Entertainment thông báo bổ nhiệm hai giám đốc độc lập mới, Jesse Lynn và Ted Papapostolou, từ Icahn Enterprises vào Hội đồng quản trị. Động thái này là một phần của chiến lược rộng lớn hơn để nâng cao giá trị cổ đông, với Carl Icahn nhấn mạnh mục tiêu chung là tối đa hóa giá trị cổ đông.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.