Vào thứ Năm, các nhà phân tích của Stifel duy trì xếp hạng Mua đối với Monster Beverage (NASDAQ: MNST) với mục tiêu giá ổn định là 59,00 đô la. Phân tích của công ty trước cuộc họp nhà đầu tư của công ty vào ngày 21 tháng 1 năm 2025, đi sâu vào tăng trưởng doanh số và xu hướng thị phần ở các thị trường quốc tế quan trọng của Monster, chiếm khoảng một nửa doanh số bán hàng quốc tế của công ty.
Bất chấp những biến động ngoại hối (FX) gần đây khiến ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty phải điều chỉnh giảm cho giai đoạn 2025-2026, các nhà phân tích nhận thấy các yếu tố tích cực hơn là tiêu cực ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của công ty.
Báo cáo của Stifel nhấn mạnh rằng Monster đã đạt được tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) là 13% trong doanh số bán hàng từ năm 2020 đến năm 2024, vượt xa tốc độ CAGR 8% của danh mục nước tăng lực, bất chấp cơn gió ngược FX tích lũy 22 điểm phần trăm. Tốc độ tăng trưởng này là một sự giảm tốc so với tốc độ CAGR bán hàng 24% được thấy từ năm 2016 đến năm 2020, vốn phải đối mặt với cơn gió ngược ngoại hối tích lũy thấp hơn 9 điểm phần trăm.
Phân tích cũng chỉ ra các động lực tăng trưởng nhanh cho Monster và danh mục nước tăng lực của Hoa Kỳ, lưu ý rằng các điều chỉnh giá gần đây đã có hiệu quả và hoạt động khuyến mại vẫn phù hợp với mức lịch sử.
Báo cáo nhấn mạnh sự tăng trưởng mạnh mẽ liên tục của Monster trong lĩnh vực nước tăng lực đang mở rộng. Với doanh thu hiện tại là 7,41 tỷ đô la và tỷ suất lợi nhuận gộp vững chắc là 53,77%, phân tích của InvestingPro cho thấy công ty duy trì các chỉ số lợi nhuận mạnh mẽ, bao gồm lợi nhuận trên tài sản 18,49%. Các nhà phân tích dự đoán tăng trưởng doanh thu ở mức thấp hai con số, được thúc đẩy bởi hoạt động kinh doanh mạnh mẽ hiện tại của công ty tại Mỹ và tăng thị phần trên toàn thế giới.
Kênh cửa hàng tiện lợi của Hoa Kỳ, chiếm khoảng 70% doanh số bán hàng của Hoa Kỳ và 46% tổng doanh số, dự kiến sẽ đóng một vai trò quan trọng trong tốc độ phục hồi ngắn hạn. Stifel cũng nhấn mạnh tiềm năng mở rộng quốc tế, với thị phần toàn cầu ước tính của Monster bên ngoài Hoa Kỳ là khoảng 20% vào năm 2022, so với thị phần trung bình 30% của nó tại thị trường Hoa Kỳ.
Trong một tin tức gần đây khác, Monster Beverage đã trải qua một số phát triển đáng chú ý. BNP Paribas Exane đã điều chỉnh triển vọng của mình về công ty, giảm mục tiêu giá xuống còn 45 đô la trong khi vẫn duy trì xếp hạng Underperform do tăng trưởng chậm lại trong hoạt động kinh doanh quốc tế của Monster Beverage. BMO Capital Markets cũng giảm mục tiêu giá xuống còn 53 đô la, với lý do những thách thức trong hoạt động và doanh số bán hàng yếu hơn, nhưng vẫn duy trì xếp hạng Hiệu suất Thị trường.
Monster Beverage đã báo cáo doanh thu thuần tăng nhẹ trong quý 3 năm 2024, bất chấp những thách thức như tác động của cơn bão Helene đối với hoạt động của nhà máy bia và chi phí hoạt động tăng lên. Tuy nhiên, công ty ghi nhận sự sụt giảm về thu nhập ròng và thu nhập trên mỗi cổ phiếu, với dự báo EPS hiện tại cho năm tài chính 2024 ở mức 1,71 đô la.
Các nhà phân tích của RBC đã nhấn mạnh Primo Brands, Chewy và Planet Fitness là lựa chọn hàng đầu của họ trong các lĩnh vực tiêu dùng và bán lẻ khác nhau, nhưng Monster Beverage đã được công nhận về tiềm năng về lợi ích giá cả và mở rộng bên ngoài Hoa Kỳ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.