Rủi ro chính phủ sụp đổ: Chứng khoán Pháp giảm mạnh, thị trường châu Âu chao đảo
Vào thứ Năm, các nhà phân tích của Stifel đã điều chỉnh triển vọng của họ đối với Western Gas Partners (NYSE: WES), tăng mục tiêu giá lên 41 đô la từ 40 đô la, trong khi vẫn giữ xếp hạng Giữ đối với cổ phiếu. Việc sửa đổi theo sau kết quả quý IV của công ty cho năm 2024, phù hợp với dự báo của Stifel. Công ty, hiện đang giao dịch với tỷ lệ P/E hấp dẫn là 10,2 lần, đã thể hiện hiệu suất mạnh mẽ với lợi nhuận 28,6% trong năm qua.
Western Gas đã công bố các dự án nước mới quan trọng, dự kiến sẽ yêu cầu đầu tư vốn từ 400 triệu đến 450 triệu đô la trong hai năm tới. Các sáng kiến được coi là một động thái chiến lược để giải quyết các vấn đề quản lý nước ở khu vực Delaware, cung cấp một con đường tiềm năng để tăng trưởng. Theo phân tích của InvestingPro , công ty duy trì tình hình tài chính lành mạnh với điểm sức khỏe tổng thể "TỐT", cho thấy khả năng cho khoản đầu tư đáng kể này.
Các nhà phân tích của Stifel lưu ý rằng các dự án nước này có thể mở ra nguồn doanh thu bổ sung cho Western Gas trong tương lai. Khoản đầu tư của công ty vào các dịch vụ nước trung nguồn, cùng với sự tăng trưởng liên tục ở lưu vực sông Permian và Powder River (PRB), cho thấy chi phí vốn có thể cao hơn trong những năm tới. Western Gas dự đoán rằng chi tiêu vốn năm 2026 của họ sẽ vượt quá chi phí của năm 2025.
Bất chấp triển vọng tăng chi tiêu vốn, ban lãnh đạo tại Western Gas kỳ vọng sẽ duy trì đòn bẩy thấp và đạt được mức tăng trưởng khiêm tốn trong phân phối. Công ty hiện cung cấp tỷ suất cổ tức 8,8% hấp dẫn và đã duy trì các khoản thanh toán cổ tức trong 13 năm liên tiếp, theo ghi nhận của InvestingPro. Mục tiêu giá cập nhật của Stifel là 41 đô la phản ánh những phát triển này, với kỳ vọng được đặt ra so với triển vọng tài chính năm 2026 của công ty. Dựa trên phân tích Giá trị hợp lý của InvestingPro, cổ phiếu dường như bị định giá thấp hơn một chút ở mức hiện tại.
Trong các tin tức gần đây khác, Western Midstream Partners đã báo cáo thu nhập quý IV năm 2024 không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích. Công ty đã công bố thu nhập điều chỉnh trên mỗi đơn vị là 0,85 đô la, thấp hơn dự báo đồng thuận là 0,87 đô la. Doanh thu trong quý là 858,9 triệu đô la, thấp hơn kỳ vọng của Phố Wall là 926,84 triệu đô la. Bất chấp sự thất bại hàng quý, EBITDA điều chỉnh cả năm 2024 của Western Midstream là 2,34 tỷ đô la, phù hợp với phạm vi hướng dẫn từ 2,2 đến 2,4 tỷ đô la. Công ty cũng tạo ra dòng tiền tự do là 1,32 tỷ USD, vượt qua mức cao nhất của phạm vi hướng dẫn là 1,05-1,25 tỷ USD. Western Midstream đã đạt được thông lượng khí đốt tự nhiên hàng năm kỷ lục là 5,1 tỷ feet khối mỗi ngày, đánh dấu mức tăng 16% so với cùng kỳ năm ngoái khi điều chỉnh để bán tài sản. Ngoài ra, sản lượng dầu thô và NGL thông qua trung bình 530.000 thùng mỗi ngày, phản ánh mức tăng 12% khi tính đến tài sản thoái vốn. Công ty duy trì mức phân phối hàng quý là 0,875 đô la mỗi đơn vị và đang đặt mục tiêu tăng trưởng phân phối hàng năm từ trung bình đến thấp một con số cho năm 2025.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.