Ông Trump công bố thỏa thuận thương mại lịch sử với EU
Vào thứ Sáu, các nhà phân tích của Stifel đã tái khẳng định khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu CIENA (NYSE: CIEN), duy trì mức giá mục tiêu 90,00 USD. Cổ phiếu này, hiện đang giao dịch ở mức 73,05 USD, đã chứng kiến mức giảm đáng kể -8,76% trong tuần qua, theo dữ liệu từ InvestingPro. Nhìn chung, các nhà phân tích vẫn duy trì quan điểm lạc quan, với mức giá mục tiêu dao động từ 66 USD đến 102 USD. Quyết định này được đưa ra sau báo cáo tài chính gần đây của Ciena, cho thấy công ty đã vượt kỳ vọng về doanh thu nhưng không đạt được mức lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) điều chỉnh như dự kiến. Ciena báo cáo doanh thu thực tế đạt 1,13 tỷ USD, vượt qua ước tính đồng thuận là 1,09 tỷ USD, trong khi EPS điều chỉnh đạt 0,42 USD, thấp hơn mức dự kiến 0,52 USD. Phân tích từ InvestingPro cho thấy công ty duy trì tình hình tài chính mạnh mẽ với tỷ lệ thanh khoản hiện tại là 3,4, cho thấy khả năng thanh khoản vững chắc. Người đăng ký có thể truy cập thêm 11 ProTips và các chỉ số tài chính toàn diện.
Việc không đạt được EPS điều chỉnh như kỳ vọng được cho là do biên lợi nhuận gộp điều chỉnh và biên lợi nhuận hoạt động thấp hơn dự kiến, bị ảnh hưởng bởi thuế quan, cơ cấu sản phẩm và chi phí bồi thường tăng cao. Biên lợi nhuận gộp điều chỉnh được báo cáo ở mức 41,0%, so với mức dự kiến 42,5%, và biên lợi nhuận hoạt động điều chỉnh là 8,2%, thấp hơn mức dự kiến 10,0%.
Mặc dù gặp những thách thức này, hoạt động kinh doanh trực tiếp đến đám mây của Ciena vẫn duy trì mạnh mẽ, đóng góp 38% vào tổng doanh thu trong quý tài chính thứ hai của năm 2025. Con số này tăng từ mức 32% trong quý một năm 2025 và 25% trong cùng quý năm trước. Công ty cũng báo cáo đơn đặt hàng tồn đọng ở mức kỷ lục, với kỳ vọng tăng trưởng liên tục trong nửa cuối năm tài chính 2025. Với mức P/E là 153,07 và EV/EBITDA là 31,16, phân tích Giá Trị Hợp Lý của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang được định giá cao. Để có cái nhìn sâu sắc hơn, hãy truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện, có sẵn cho hơn 1.400 cổ phiếu Mỹ.
Ciena đã nhấn mạnh một số hợp đồng đặt hàng quan trọng, bao gồm một hợp đồng giá trị cao với một công ty siêu quy mô hạng nhất. Hợp đồng này liên quan đến việc cung cấp RLS và các thiết bị cắm được 800G cho việc triển khai kiến trúc cụm GPU. Các nhà phân tích của Stifel bày tỏ sự lạc quan về triển vọng doanh thu và biên lợi nhuận của Ciena trong một đến hai năm tới, dẫn đến các yếu tố như tăng cường sử dụng triển khai RLS, đẩy mạnh WL6 và tăng doanh số bán các thiết bị cắm được.
Trong các tin tức gần đây khác, Ciena Corporation đã báo cáo kết quả tài chính quý hai năm 2025, cho thấy hiệu suất tài chính hỗn hợp. Công ty đạt doanh thu 1,13 tỷ USD, vượt qua mức dự kiến 1,09 tỷ USD, cho thấy nhu cầu mạnh mẽ, đặc biệt là từ các nhà cung cấp đám mây. Tuy nhiên, lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS) của Ciena là 0,42 USD, không đạt mức dự báo 0,51 USD do áp lực biên lợi nhuận và chi phí bồi thường khuyến khích tăng cao. Mặc dù thiếu hụt lợi nhuận này, các nhà phân tích của Raymond James đã nâng mục tiêu giá cổ phiếu của công ty từ 79 USD lên 83 USD, duy trì xếp hạng Vượt trội. Các nhà phân tích đã dẫn chứng vị thế công nghệ dẫn đầu của Ciena và xu hướng thị trường thuận lợi là lý do để lạc quan về triển vọng tăng trưởng dài hạn của công ty. Ông Gary Smith, CEO của Ciena, nhấn mạnh vị trí chiến lược và sự đổi mới liên tục với công nghệ WaveLogic của công ty là động lực chính cho sự tăng trưởng trong tương lai. Ngoài ra, công ty dự kiến tăng trưởng doanh thu 14% cho năm tài chính 2025, với biên lợi nhuận gộp dự kiến ở mức thấp của phạm vi 42-44%. Ciena vẫn tập trung vào việc giải quyết chi phí thuế quan, dự kiến sẽ ảnh hưởng đến kết quả quý khoảng 10 triệu USD.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.