Piper Sandler nâng mục tiêu giá cổ phiếu Toast lên 37 USD

Investing.com — Vào thứ Sáu, Piper Sandler đã điều chỉnh triển vọng tài chính cho Toast Inc. (NYSE: TOST), tăng mục tiêu giá từ 35,00 USD lên 37,00 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng cổ phiếu Trung lập. Hiện đang giao dịch ở mức 42,01 USD, cổ phiếu Toast đã mang lại lợi nhuận 36,7% trong năm qua. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu này dường như đang giao dịch cao hơn Giá trị Hợp lý, với mục tiêu của các nhà phân tích dao động từ 26,40 USD đến 50,00 USD. Sự điều chỉnh này diễn ra khi Toast Inc. đã nâng dự báo biên EBITDA cho năm tài chính 2025 từ đầu năm tài chính, hiện kỳ vọng mở rộng 450 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm trước, tăng đáng kể so với 330 điểm cơ bản dự kiến trong quý trước.

Hướng dẫn biên lợi nhuận cập nhật của Toast Inc. cho thấy dự kiến tăng trưởng EBITDA cả năm 2025 là 47% so với cùng kỳ năm trước, với biên lợi nhuận khoảng 31%. Kết quả này vượt quá mức thấp của phạm vi mục tiêu trung hạn của công ty từ 30-35%. EBITDA hiện tại của công ty là 184 triệu USD, với biên lợi nhuận gộp là 24,7%. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy doanh thu tăng 26,7% so với cùng kỳ năm trước, đạt 5,2 tỷ USD trong mười hai tháng qua. Triển vọng cải thiện này đặc biệt đáng chú ý khi xét đến các khoản đầu tư liên tục của Toast vào việc mở rộng sự hiện diện quốc tế, lĩnh vực bán lẻ thực phẩm và các giải pháp doanh nghiệp.

Thành công gần đây của công ty trong việc thu hút khách hàng doanh nghiệp là yếu tố quan trọng trong việc điều chỉnh mục tiêu giá. Toast Inc. đã bổ sung những cái tên đáng chú ý như Topgolf và Applebee’s vào danh sách khách hàng trong quý đầu tiên, chứng minh khả năng phục vụ không chỉ các doanh nghiệp nhỏ và vừa mà còn cả các doanh nghiệp lớn. Những thành công này khẳng định tiềm năng của Toast trong việc tận dụng các sản phẩm đa dạng của mình trong phân khúc thị trường doanh nghiệp.

Quyết định của Piper Sandler về việc nâng mục tiêu giá dựa trên các ước tính lợi nhuận cao hơn này. Phân tích của công ty cho thấy cổ phiếu Toast được định giá phù hợp khi xem xét tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) dự kiến của công ty là 20% đến cuối năm dương lịch 2029, cùng với lộ trình nhanh hơn để đạt được các mục tiêu lợi nhuận. Phân tích của InvestingPro cho thấy điểm sức khỏe tài chính mạnh là 2,75 (TỐT), với 8 ProTips bổ sung dành cho người đăng ký. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của Toast, hãy truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện, chỉ có sẵn cho người đăng ký InvestingPro. Các số liệu tài chính cập nhật và việc thu hút khách hàng đặt Toast Inc. ở vị thế thuận lợi trong mắt Piper Sandler, như được phản ánh trong mục tiêu giá mới.

Trong các tin tức gần đây khác, Toast Inc. đã báo cáo thu nhập quý đầu tiên năm 2025, tiết lộ rằng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,09 USD, thấp hơn so với dự báo 0,18 USD, và doanh thu hơi thấp hơn kỳ vọng ở mức 1,34 tỷ USD so với dự báo 1,35 tỷ USD. Mặc dù không đạt được kỳ vọng về thu nhập, cổ phiếu Toast đã tăng 8,32% trong giao dịch sau giờ, có thể do tăng trưởng mạnh trong các lĩnh vực kinh doanh chính và hướng dẫn tương lai tích cực. Toast đã nâng triển vọng cả năm, dự báo tăng trưởng đáng kể trong lợi nhuận gộp từ FinTech và đăng ký. Công ty đã mở rộng cơ sở khách hàng lên khoảng 140.000 địa điểm, đánh dấu mức tăng 25% so với năm trước, với Khối lượng Thanh toán Gộp (GPV) tăng 22% lên 42 tỷ USD.

Các công ty phân tích cũng đã đánh giá về hiệu suất của Toast. Keefe, Bruyette & Woods (KBW) đã nâng mục tiêu giá cổ phiếu Toast từ 40 USD lên 42 USD, trích dẫn khả năng phục hồi của công ty trước những thách thức kinh tế vĩ mô và xu hướng đặt hàng mạnh mẽ từ đầu năm đến nay. KBW duy trì xếp hạng Hiệu suất Thị trường, lưu ý việc quản lý hiệu quả của công ty trong việc đảm bảo các hợp đồng cấp doanh nghiệp gần đây. Trong khi đó, Evercore ISI đã tăng mục tiêu giá lên 34 USD, ghi nhận khả năng nổi bật của Toast so với các đối thủ cạnh tranh và duy trì xếp hạng Phù hợp do hiệu suất ổn định trong doanh thu trung bình trên mỗi người dùng và doanh thu định kỳ hàng năm.

Kết quả tài chính gần đây của Toast được Evercore ISI đánh giá là khá tích cực, họ nhấn mạnh bình luận mạnh mẽ của Toast về việc bổ sung địa điểm mới dự kiến trong quý thứ hai. Tuy nhiên, họ lưu ý rằng với định giá thị trường hiện tại của Toast, có khả năng chịu đựng hạn chế đối với bất kỳ sự thất vọng tiềm ẩn nào về thu nhập trong năm tới. Cả đánh giá của KBW và Evercore ISI đều phản ánh sự tin tưởng vào vị thế thị trường và sức mạnh hoạt động của Toast, bất chấp những thách thức kinh tế rộng lớn hơn.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.