Piper Sandler hạ mục tiêu giá cổ phiếu UnitedHealth trong giai đoạn tái cơ cấu

Vào hôm thứ Ba, các nhà phân tích của Piper Sandler đã hạ mục tiêu giá cổ phiếu của UnitedHealth Group (NYSE: UNH) xuống còn 353 USD từ 552 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng. Sự điều chỉnh này diễn ra khi UnitedHealth, hiện đang giao dịch ở mức P/E 12,6 với vốn hóa thị trường 276 tỷ USD, bắt đầu kế hoạch tái cơ cấu chiến lược. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu này dường như đang bị định giá thấp ở mức hiện tại.

Thông báo này được đưa ra sau phát biểu của ông Stephen Hemsley, Giám đốc điều hành, tại Cuộc họp thường niên cổ đông, nơi ông nhấn mạnh cam kết của công ty về độ tin cậy, sự xuất sắc và tính minh bạch. Việc định giá lại tại UnitedHealthcare (UHC) đánh dấu giai đoạn đầu tiên trong chiến lược chuyển đổi ba năm của gã khổng lồ chăm sóc sức khỏe này, công ty đã tạo ra hơn 410 tỷ USD doanh thu trong năm ngoái.

Các đề xuất Medicare Advantage gần đây của công ty, được đệ trình vào hôm thứ Sáu, tập trung vào việc cải thiện biên lợi nhuận trong khi giải quyết hoạt động chăm sóc gia tăng được quan sát trong nửa đầu năm. Optum Health cũng đang tái định hướng tập trung vào chăm sóc dựa trên giá trị và ưu tiên kết quả lâm sàng với tác động kinh tế đáng kể.

Mục tiêu giá điều chỉnh của Piper Sandler phản ánh hệ số 15 lần của ước tính thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu thấp hơn cho năm 2026, giảm từ hệ số 18 lần trước đó. Sự điều chỉnh này xem xét các rủi ro thực hiện của UnitedHealth và khả năng của đội ngũ quản lý.

Trong các tin tức gần đây khác, UnitedHealth Group đã là tâm điểm của một số phát triển quan trọng. Các nhà phân tích từ Wolfe Research duy trì xếp hạng Vượt trội cho UnitedHealth, đặt mục tiêu giá 390 USD, đồng thời dự báo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đạt 21-22 USD vào năm 2025. Tuy nhiên, họ lưu ý sự không chắc chắn do bình luận "không rõ ràng" của công ty và lo lắng của thị trường trước báo cáo thu nhập quý hai. Trong khi đó, JPMorgan tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng với mục tiêu 405 USD, đề cập đến sự giám sát của truyền thông đối với các hợp đồng dựa trên giá trị của UnitedHealth và quy trình đánh giá nhập viện, đồng thời bày tỏ sự tin tưởng vào nền tảng cơ bản của công ty. KeyBanc cũng điều chỉnh triển vọng, hạ mục tiêu giá xuống 400 USD từ 450 USD, trong khi duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, viện dẫn quan điểm có thể quá bi quan về biên lợi nhuận Medicare Advantage của công ty.

Ngoài ra, ông Stephen Hemsley, Giám đốc điều hành mới của UnitedHealth, nhấn mạnh kế hoạch chiến lược và kỷ luật định giá cho các đề xuất Medicare Advantage, với thêm chi tiết dự kiến trong báo cáo thu nhập sắp tới. Trong một cập nhật quản trị doanh nghiệp, ông Andrew Witty đã từ chức giám đốc, có hiệu lực ngay lập tức, với công ty không đưa ra lý do cho việc ông ra đi. Cuối cùng, TD Cowen duy trì xếp hạng Giữ với mục tiêu giá 308 USD, với các nhà phân tích lưu ý triển vọng thận trọng của công ty cho năm 2025 và 2026. Những phát triển này cùng nhau làm nổi bật những thay đổi đang diễn ra về chiến lược, tài chính và quản trị tại UnitedHealth Group.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.