Căng thẳng địa chính trị đẩy USD lên cao, tỷ giá trong nước lập đỉnh
Vào thứ Năm, Piper Sandler đã bắt đầu đưa tin về Park National Corporation (NYSE: PRK) với xếp hạng Trung lập và giá mục tiêu là 185,50 đô la. Định giá của công ty nghiên cứu dựa trên 18,0 lần thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) ước tính cho năm 2025, ngoài 19 đô la vốn dư thừa. Mục tiêu này phù hợp với xu hướng lịch sử của cổ phiếu là giao dịch ở mức cao hơn xấp xỉ 1,5 lần so với các đồng nghiệp hiệu suất cao, thường giao dịch ở mức 16,7 lần. Theo dữ liệu của InvestingPro , công ty đã thể hiện sức khỏe tài chính mạnh mẽ với tổng điểm là 2,55 (TỐT), đặc biệt xuất sắc về các chỉ số lợi nhuận.
Park National, có trụ sở chính tại Newark, Ohio, tự hào có tài sản 9,8 tỷ đô la và điều hành 86 văn phòng ngân hàng trên khắp Ohio, Kentucky và Carolina. Piper Sandler công nhận Park National là ngân hàng vốn hóa vừa và nhỏ hoạt động hàng đầu, với lý do lợi nhuận luôn trên mức trung bình, cơ sở tiền gửi chất lượng cao và chi phí thấp cũng như hồ sơ tín dụng mạnh mẽ. Công ty cũng lưu ý triển vọng tăng trưởng từ thấp đến trung bình của Park National đối với các khoản vay và tiền gửi hữu cơ, được hỗ trợ bởi mô hình kinh doanh dựa trên mối quan hệ. Dữ liệu của InvestingPro tiết lộ công ty đã duy trì các khoản thanh toán cổ tức trong 39 năm liên tiếp, với doanh thu hiện tại là 506 triệu đô la và tăng trưởng doanh thu lành mạnh 9,3% trong mười hai tháng qua. Muốn có thông tin chi tiết sâu hơn? Người đăng ký InvestingPro có quyền truy cập vào hơn 30 chỉ số tài chính và công cụ phân tích bổ sung.
Bội số định giá cao cấp của ngân hàng được cho là do những thuộc tính tích cực này và vốn dư thừa của nó, dự kiến sẽ hỗ trợ mua bán và sáp nhập (M&A) có thể thúc đẩy tăng trưởng EPS trong tương lai. Bất chấp những điểm mạnh này, Piper Sandler đề cập rằng có một số chất xúc tác hạn chế có thể thúc đẩy phí bảo định giá cao hơn và khả năng hiển thị của việc triển khai vốn dư thừa là không rõ ràng.
Trong một tin tức gần đây khác, Park National đã báo cáo thu nhập hoạt động là 2,27 đô la trên mỗi cổ phiếu, vượt quá kỳ vọng của các nhà phân tích. Lợi nhuận này được thúc đẩy bởi doanh thu mạnh hơn và chi phí cao hơn, mặc dù được bù đắp một phần bởi dự phòng tổn thất cho vay tăng lên và thuế suất cao hơn. Biên lãi ròng của ngân hàng đã cải thiện 6 điểm cơ bản lên 4,51% trong quý. Ngoài ra, Park National đã chứng kiến mức tăng trưởng cho vay vững chắc là 4% và tiền gửi tăng 2% trên cơ sở hàng năm theo quý. Nhà phân tích Damon DelMonte từ Keefe, Bruyette & Woods đã điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu Park National từ 187 USD lên 178 USD, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Market Perform. DelMonte cũng ghi nhận triển vọng lạc quan hơn đối với dự báo thu nhập lãi ròng của ngân hàng, với dự báo tăng về thu nhập từ phí. Tuy nhiên, nhà phân tích cảnh báo về chi phí dự kiến cao hơn và dự phòng tổn thất cho vay tăng nhẹ. Các điều chỉnh đã dẫn đến ước tính thu nhập tăng lần lượt 2% và 3% cho năm 2025 và 2026.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.