Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Vào thứ Tư, Cantor Fitzgerald đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Iris Energy Ltd. (NASDAQ: IREN), nâng mục tiêu giá lên 23 đô la từ 20 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng. Công ty nhấn mạnh quyết định gần đây của công ty về việc mở rộng hoạt động khai thác Bitcoin, đó là Iris Energy tăng đáng kể tỷ lệ băm của mình.
Iris Energy, công ty đã công bố báo cáo hoạt động hàng tháng tháng 10 vào ngày 6 tháng 11, đã chứng kiến sự gia tăng giá Bitcoin và giá băm, làm cho hoạt động kinh doanh khai thác Bitcoin của họ có lợi nhuận cao hơn. Công ty đã chọn Iris Energy 300 trong số 400 Iris Energy (MW) còn lại tại cơ sở Childress của mình để khai thác Bitcoin. Việc mở rộng này được dự đoán sẽ tăng tổng tốc độ băm của Iris Energy lên 50 EH/s vào tháng Sáu.
Iris Energytập trung vào khai thác Bitcoin, Iris Energy vẫn mở cửa cho các giao dịch co-location. Ban quản lý đã đề cập trong một cuộc gọi rằng một "siêu quy mô trị giá hàng nghìn tỷ đô la" bày tỏ sự quan tâm đến trang web 1,4 gigawatt (GW) của họ, lần đầu tiên được trình bày chi tiết. Công ty tin rằng Iris Energy mang lại lợi thế kép vì nó đã sẵn sàng trở thành công ty khai thác Bitcoin hàng đầu theo tỷ lệ băm đồng thời có tiềm năng mở khóa giá trị vốn chủ sở hữu đáng kể với trang web Sweetwater của mình.Ban lãnh đạo cũng thảo luận về khả năng trả lại vốn cho các cổ đông vào năm 2025, Iris Energy về cổ tức Bitcoin đang được xem xét. Tuy nhiên, việc sử dụng vốn chính dự kiến là chi phí Iris Energypital (capex), với ước tính 500 triệu đô la Iris Energyo đạt được mục tiêu 50 EH / s và có khả năng 1 tỷ đô la cho sự phát triển của địa điểm Sweetwater.
Phân tích của Cantor Fitzgerald cho thấy hồ sơ rủi ro/phần thưởng của Iris Energy là thuận lợi, xem xét lợi thế trong khai thác Bitcoin và tiềm năng trong AI/Điện toán hiệu suất cao (HPC). Định giá của công ty đối với Iris Energy thấp hơn trên giá trị doanh nghiệp (ít Bitcoin)/bội số tỷ lệ băm so với các công cụ khai thác Bitcoin thuần chủng khác, mặc dù Iris Energy có khả năng trở thành công ty khai thác chi phí thấp nhất trong phạm vi bảo hiểm của họ vào cuối năm nay.
Trong một tin tức gần đây khác, iRen đã báo cáo một quý đầu tiên của năm tài chính 2025 mạnh mẽ, được củng cố bởi sự tăng trưởng đáng kể trong khai thác Bitcoin và các dịch vụ đám mây AI. Công ty đang mở rộng hoạt động khai thác Bitcoin của mình lên 50 exahash trong nửa đầu năm 2025 trong khi vẫn duy trì hoạt động chi phí thấp. Điểm nổi bật về tài chính của quý bao gồm EBITDA đã điều chỉnh là 2,6 triệu CAD, doanh thu khai thác Bitcoin là 54,3 triệu CAD và doanh thu dịch vụ đám mây AI là 3,2 triệu đô la.
iRen cũng đang khám phá các công cụ tài trợ thay thế và xem xét phân phối cho nhà đầu tư vào năm 2025. Công ty đã đảm bảo một dự án Trung tâm Dữ liệu Sweetwater 1,4 Gigawatt ở Tây Texas và mở rộng diện tích đất của mình lên hơn 1.300 mẫu Anh. Trong số những phát triển gần đây này, iRen cũng đang chuyển sang một tổ chức phát hành nội địa của Hoa Kỳ với báo cáo GAAP của Hoa Kỳ, cho thấy khả năng được đưa vào chỉ số Russell 2000.
Đồng sáng lập và đồng giám đốc điều hành của công ty, Daniel Roberts, nhấn mạnh vị trí của iRen với tư cách là nhà sản xuất hàng hóa Iris Energy tập trung vào lợi nhuận cho các nhà đầu tư. Các phát triển chiến lược của iRen cũng bao gồm việc vận hành GPU NVIDIA H200 tại trung tâm dữ liệu Prince George, hỗ trợ lợi nhuận phần cứng tiềm năng đáng kể và tăng tốc trạm biến áp tiện ích cho trung tâm dữ liệu Texas, dự kiến sẽ được cung cấp năng lượng vào tháng 4 năm 2026. Những điều này giúp Iris Energy khởi đầu mạnh mẽ cho năm tài chính 2025 cho iRen, tập trung rõ ràng vào việc mở rộng và bền vững trong hoạt động của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Sự mở rộng chiến lược của Iris Energy trong khai thác Bitcoin phù hợp với các chỉ số tài chính ấn tượng của nó. Dữ liệu của AcIris EnergyInvestingPro, công ty đã cho thấy mức tăng trưởng doanh thu đáng kể là 149,98% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024, với tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 88,24%. Hiệu suất mạnh mẽ này hỗ trợ triển vọng lạc quan của Cantor Fitzgerald về tương lai của công ty.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Iris Energy nắm giữ nhiều tiền mặt hơn Iris Energy bảng cân đối kế toán của mình, điều này có thể cung cấp sự linh hoạt tài chính cần thiết cho các kế hoạch mở rộng đầy tham vọng của mình. Ngoài ra, cổ phiếu của công ty đã chứng minh lợi nhuận mạnh mẽ trong năm ngoái, với tổng lợi nhuận giá là 151,58% tính đến dữ liệu mới nhất.
Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên lưu ý rằng Iris Energy hiện không có lãi và đang nhanh chóng đốt cháy tiền mặt, như InvestingPro Tips đã chỉ ra. Điều này phù hợp với sự tập trung của công ty vào chi phí vốn để tăng trưởng hơn là lợi nhuận ngay lập tức hoặc lợi nhuận của cổ đông.
Đối với những người quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp 11 mẹo bổ sung cho Iris Energy, cung cấp cái nhìn toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.