Tổng thống Mỹ bị Thống đốc Fed đệ đơn kiện
Vào thứ Năm, Williams-Sonoma (NYSE: WSM) đã chứng kiến mục tiêu giá của mình giảm xuống 215 đô la từ 230 đô la bởi các nhà phân tích tại TD Cowen, mặc dù họ duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu của công ty. Theo dữ liệu của InvestingPro , cổ phiếu hiện đang giao dịch với tỷ lệ PEG hấp dẫn là 0,87, cho thấy định giá hợp lý so với triển vọng tăng trưởng. Sự điều chỉnh này phản ánh lập trường thận trọng hơn trong bối cảnh kinh tế vĩ mô và môi trường tiêu dùng thay đổi, cũng như những cân nhắc xung quanh sự phục hồi của ngành.
Phân tích của TD Cowen thừa nhận sự đón nhận tích cực đối với cổ phiếu của Williams-Sonoma do những nhận xét đáng khích lệ từ quý đến nay và sự hiểu biết sâu sắc hơn về động lực ký quỹ. Công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 46,45% và thể hiện khả năng sinh lời mạnh mẽ với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là 53%. Các nhà phân tích dự đoán khả năng tăng trưởng đối với tỷ suất lợi nhuận EBIT năm tài chính 2025 của công ty, mà họ tin rằng có thể vượt qua hướng dẫn thận trọng hiện tại. Hướng dẫn này đã tính đến áp lực tỷ suất lợi nhuận gộp từ thuế quan, mặc dù có các yếu tố bù đắp.
Hiệu suất mạnh mẽ của công ty trong quý IV và khởi đầu đầy hứa hẹn cho quý đầu tiên được nhấn mạnh là những yếu tố chính hỗ trợ câu chuyện dài hạn về việc mở rộng tỷ suất lợi nhuận, điều mà TD Cowen cho rằng vẫn vững chắc. Bất chấp việc sửa đổi mục tiêu giá, các nhà phân tích đã bày tỏ sự tin tưởng vào các nguyên tắc cơ bản của Williams-Sonoma.
Việc tạo ra dòng tiền tự do của Williams-Sonoma đặc biệt được ghi nhận như một điểm mạnh. TD Cowen ước tính rằng đến năm tài chính 2026, công ty có thể tạo ra khoảng 1,3 tỷ đô la dòng tiền tự do. Phân tích của InvestingPro cho thấy công ty hiện tạo ra 1,14 tỷ đô la dòng tiền tự do đòn bẩy, với lợi suất 6%. Họ chỉ ra rằng khía cạnh này của hoạt động kinh doanh không được thị trường đánh giá đầy đủ, vì cổ phiếu hiện đang giao dịch với lợi suất dòng tiền tự do ước tính 7%, điều này có thể hỗ trợ việc mua lại cổ phiếu ở mức trung bình một con số nhất quán. Để hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và tiềm năng tăng trưởng của Williams-Sonoma, các nhà đầu tư có thể truy cập phân tích toàn diện thông qua các báo cáo nghiên cứu chi tiết của InvestingPro.
Tóm lại, phân tích cập nhật của TD Cowen nhấn mạnh niềm tin vào tiềm năng tăng trưởng lâu dài của Williams-Sonoma, mặc dù mục tiêu giá trước mắt đã giảm. Sức khỏe tài chính của công ty, mà InvestingPro đánh giá là "TỐT" với mức tăng trưởng cổ tức mạnh mẽ 26,67% so với cùng kỳ năm ngoái, đặc biệt là về dòng tiền tự do, dự kiến sẽ củng cố hiệu suất thị trường và cho phép cổ đông liên tục mang lại lợi nhuận.
Trong một tin tức gần đây khác, Williams-Sonoma đã báo cáo kết quả quý IV mạnh mẽ, vượt qua hiệu suất của ngành với số liệu bán hàng có thể so sánh mạnh mẽ và tỷ suất lợi nhuận hàng hóa kỷ lục. Bất chấp hiệu suất ấn tượng trong quý IV, KeyBanc vẫn duy trì xếp hạng Trọng số ngành do khởi đầu quý đầu tiên nhẹ nhàng hơn. Telsey Advisory Group đã điều chỉnh mục tiêu giá của mình cho Williams-Sonoma lên 220 đô la, với lý do khả năng của công ty trong việc duy trì mức bán đầy đủ giá cao và sự kết hợp hàng hóa đa dạng là những yếu tố chính cho sự tăng trưởng. Evercore ISI cũng hạ mục tiêu giá xuống 180 USD, lưu ý tác động của thuế quan nhưng thừa nhận các biện pháp tiết kiệm chi phí của công ty có thể giảm thiểu tác động của thuế quan.
UBS đã nâng xếp hạng cổ phiếu của Williams-Sonoma từ Bán lên Trung lập, nâng mục tiêu giá lên 165 đô la, ghi nhận sự chuyển đổi thành công của công ty sang mô hình hoạt động đầy đủ. Jefferies đã giảm mục tiêu giá xuống còn 208 đô la trong khi vẫn duy trì xếp hạng Mua, nhấn mạnh quyết định của Williams-Sonoma đưa chi phí thuế quan vào hướng dẫn tài chính cho năm 2025 như một động thái chiến lược để giảm rủi ro dự báo tài chính của mình. Công ty đã giảm nhập khẩu từ Trung Quốc một cách chiến lược và tăng nguồn cung ứng từ Hoa Kỳ, điều này có thể giúp điều hướng các tác động thuế quan tiềm ẩn. Những phát triển này cho thấy Williams-Sonoma đang tích cực quản lý những thách thức trong môi trường bán lẻ phức tạp.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.