Mizuho nâng xếp hạng cổ phiếu Delek US lên Outperform, mục tiêu 23 USD

Investing.com — Hôm thứ Ba, các nhà phân tích của Mizuho đã nâng xếp hạng cổ phiếu Delek US Holdings, Inc. (NYSE:DK) từ Neutral lên Outperform, đồng thời đặt mức giá mục tiêu mới là 23,00 USD, cao hơn nhiều so với mức giá giao dịch hiện tại là 16,33 USD. Cổ phiếu này đã thể hiện động lực mạnh mẽ gần đây, tăng hơn 18% trong tuần qua. Theo dữ liệu từ InvestingPro, mục tiêu của các nhà phân tích cho cổ phiếu này dao động từ 10 đến 22 USD, với công ty hiện đang có vẻ được định giá cao dựa trên phân tích Giá trị Hợp lý. Việc nâng hạng này diễn ra sau khi xem xét báo cáo thu nhập quý đầu tiên của công ty cho năm 2025 và phân tích các xu hướng thị trường rộng lớn hơn dự kiến sẽ ảnh hưởng đến ngành năng lượng trong năm tới.

Trong đánh giá của mình, các nhà phân tích của Mizuho đã chỉ ra một số yếu tố có thể có lợi cho Delek US. Họ dự đoán giá dầu toàn cầu sẽ suy yếu do nguồn cung dư thừa tăng tốc, điều này có thể không được bù đắp hoàn toàn bởi sự ổn định trong nhu cầu. Ngược lại, các nhà phân tích dự báo giá khí đốt tự nhiên của Mỹ sẽ tăng cường, dự kiến tăng khoảng 15% do tình trạng thiếu hụt cơ cấu liên tục. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy Delek hoạt động với gánh nặng nợ đáng kể, với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu là 20,14, và hiện đang đối mặt với thách thức về biên lợi nhuận gộp yếu ở mức 1,38%.

Các nhà phân tích cũng nhấn mạnh tiềm năng cải thiện nền tảng lọc dầu của Mỹ. Với triển vọng hàng tồn kho vẫn còn thắt chặt và giá dầu dự kiến sẽ suy yếu, biên lợi nhuận lọc dầu có thể được nâng cao. Triển vọng này đặc biệt liên quan đến Delek US, một công ty hoạt động trong lĩnh vực lọc dầu. Mặc dù có những thách thức hiện tại, công ty vẫn duy trì tỷ suất cổ tức 6,25% và đã tăng cổ tức trong ba năm liên tiếp. Truy cập để xem thêm 12 Mẹo độc quyền InvestingPro và phân tích toàn diện trong Báo cáo Nghiên cứu Pro.

Quan điểm rộng hơn từ Mizuho cho thấy sự thận trọng do nền tảng kinh tế vĩ mô biến động, nhưng họ cũng nhận ra các cơ hội trong ngành năng lượng. Công ty khuyến nghị ưu tiên các nhà điều hành lớn hơn thể hiện khả năng tạo tiền mặt ổn định và mang lại lợi nhuận cho cổ đông. Họ cũng đánh giá cao các công ty có hàng tồn kho chất lượng cao và chiều sâu tài sản. Các chỉ số tài chính của Delek phản ánh những thách thức này, với EBITDA âm là -21,2 triệu USD trong mười hai tháng qua và tỷ lệ thanh toán hiện tại đáng lo ngại ở mức 0,85, cho thấy các hạn chế tiềm ẩn về thanh khoản.

Ngoài việc nâng hạng cho Delek US, Mizuho đã điều chỉnh các lựa chọn hàng đầu của mình trong ngành. Công ty đã thêm ConocoPhillips (COP) vào danh sách Top Picks, thay thế Chevron (CVX), và tiếp tục ưu tiên Coterra Energy Inc. (CTRA) và Chord Energy Corporation (CHRD). Hơn nữa, Antero Resources (AR), Dino Energy Corporation (DINO), và Delek US đều đã được nâng cấp lên Outperform. Ngược lại, Murphy Oil Corporation (MUR) đã bị hạ xuống Neutral. Những thay đổi này phản ánh vị thế chiến lược của Mizuho trong dự đoán về động lực thị trường năng lượng đang phát triển.

Trong các tin tức gần đây khác, Delek US Energy báo cáo khoản lỗ ròng 173 triệu USD cho quý đầu tiên của năm 2025, tương đương với khoản lỗ 2,78 USD mỗi cổ phiếu. Lỗ điều chỉnh đứng ở mức 144 triệu USD, hoặc 2,32 USD mỗi cổ phiếu, không đạt được EPS dự kiến là -1,81 USD. Tuy nhiên, doanh thu của công ty đạt 2,64 tỷ USD, vượt qua dự báo 2,57 tỷ USD. Mặc dù không đạt được kỳ vọng về thu nhập, phân khúc lọc dầu của Delek US Energy đã thể hiện khả năng phục hồi, với mức tăng EBITDA là 42,2 triệu USD, nổi bật cải thiện hiệu quả hoạt động. Công ty duy trì hướng dẫn chi tiêu vốn cho năm 2025, tập trung vào tạo dòng tiền tự do và đạt được ít nhất 120 triệu USD cải thiện dòng tiền thông qua Kế hoạch Tối ưu hóa Doanh nghiệp. Các nhà phân tích từ các công ty như Goldman Sachs và UBS đã thảo luận về các tác động tiềm tàng của việc phê duyệt quy định cho Miễn trừ Nhà máy Lọc dầu Nhỏ, điều này có thể ảnh hưởng tích cực đến tài chính tương lai của Delek US Energy. Công ty cũng đã công bố các giao dịch nội bộ để làm rõ các hợp đồng giữa Delek US Energy và Delek Logistics, đây là những bước tiến tới nỗ lực hợp nhất của họ. Những phát triển này phản ánh nỗ lực liên tục của Delek US Energy nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động và khám phá cơ hội tăng trưởng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.