Mizuho hạ mục tiêu giá cổ phiếu PENN Entertainment xuống 24 USD

Investing.com — Vào hôm thứ Hai, Mizuho Securities đã điều chỉnh định giá của PENN Entertainment Inc (NASDAQ:PENN), giảm mục tiêu giá từ 25,00 USD xuống 24,00 USD. Mặc dù có sự điều chỉnh này, công ty vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu của công ty. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu PENN hiện đang giao dịch ở mức 15,64 USD, đã giảm hơn 27% trong sáu tháng qua. Mục tiêu giá của các nhà phân tích dao động từ 16,50 USD đến 30,00 USD, cho thấy tiềm năng tăng giá từ mức hiện tại. Quyết định này được đưa ra sau khi xem xét báo cáo thu nhập quý một của PENN, phù hợp với dự báo của Mizuho. EBITDA tài sản báo cáo là 457 triệu USD, khớp với ước tính của công ty và thấp hơn một chút so với kỳ vọng thị trường chung là 463 triệu USD. Phân tích của InvestingPro cho thấy PENN đang hoạt động với gánh nặng nợ đáng kể, với tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu là 3,93. Tuy nhiên, các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ trở lại có lãi trong năm nay, với dự báo EPS là 0,65 USD cho năm 2025.

Phân khúc tương tác của PENN hoạt động như dự kiến, bao gồm tác động 10 triệu USD từ tỷ lệ nắm giữ không thuận lợi, đây là số tiền mà đơn vị trò chơi giữ lại sau khi tất cả các cược được thanh toán. Kết quả, cho thấy mức tăng EBITDA ấn tượng so với cùng kỳ năm trước—71 triệu USD doanh thu tạo ra 107 triệu USD EBITDA—được coi là tốt hơn dự kiến. Hiệu suất mạnh mẽ này, cùng với kết quả ổn định từ quý đầu tiên, đã mang lại triển vọng tích cực cho công ty.

Bình luận của nhà phân tích đã nhấn mạnh một số yếu tố có thể đóng góp vào hiệu suất cổ phiếu của PENN trong tương lai gần. Việc không có sự điều chỉnh hướng dẫn và sự cải thiện được quan sát thấy trong xu hướng tháng Tư và tháng Năm cho thấy những lo ngại ban đầu về hiệu suất của công ty có thể đã bị phóng đại. Ngoài ra, những thay đổi tiềm năng trong luật thuế có thể ảnh hưởng tích cực đến chi tiêu của người tiêu dùng trong nửa cuối năm, điều này hiện chưa được phản ánh trong tâm lý nhà đầu tư.

Nhà phân tích từ Mizuho cũng chỉ ra tiềm năng tăng trưởng trong lĩnh vực tương tác và cơ hội chiến lược (SOP) của PENN là lý do để duy trì xếp hạng Outperform. Mặc dù có sự giảm nhẹ trong mục tiêu giá xuống 24 USD, đánh giá tổng thể về triển vọng của công ty vẫn tích cực, với kỳ vọng về sự tăng dần giá trị cổ phiếu. Doanh thu của công ty đã tăng 5,51% trong mười hai tháng qua, và phân tích của InvestingPro cho thấy tiềm năng tăng trưởng hơn nữa, với doanh thu dự kiến sẽ tăng 6% vào năm 2025. Để có cái nhìn sâu hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của PENN, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện, chỉ có sẵn cho người đăng ký InvestingPro.

Trong tin tức gần đây khác, PENN Entertainment đã báo cáo kết quả tài chính cho Q1 2025, không đạt kỳ vọng về thu nhập với EPS là -0,25 USD, thấp hơn so với dự báo -0,19 USD. Doanh thu của công ty cũng thấp hơn dự kiến, đạt 1,67 tỷ USD so với dự báo 1,71 tỷ USD. Mặc dù có những thất bại này, công ty đã thể hiện sức mạnh trong phân khúc bán lẻ, tạo ra 1,4 tỷ USD doanh thu, và ghi nhận những cải thiện trong bộ phận Tương tác. Ông Chad Beynon của Macquarie đã điều chỉnh mục tiêu giá cho PENN xuống 24 USD từ 26 USD, duy trì xếp hạng Outperform, thừa nhận rằng EBITDAR quý đầu tiên của PENN là 329 triệu USD, thấp hơn 6% so với ước tính đồng thuận. Ban lãnh đạo đã tái khẳng định hướng dẫn EBITDAR bán lẻ năm 2025 là 1,85-1,95 tỷ USD, mặc dù giảm dự báo doanh thu và EBITDA cho phân khúc Tương tác do kết quả thể thao không thuận lợi.

Các dự án phát triển của công ty, bao gồm bốn dự án mới, được báo cáo là đang đúng tiến độ, với dự kiến khai trương giữa quý bốn năm 2025 và nửa đầu năm 2026. Kế hoạch xây dựng một Hollywood Casino mới trên đất liền ở Iowa đang được tiến hành, nhằm thay thế sòng bạc trên thuyền hiện có với chi phí ước tính từ 180-200 triệu USD. Ban lãnh đạo của PENN lưu ý rằng khối lượng trò chơi đã phục hồi vào tháng Ba, xu hướng này tiếp tục đến tháng Năm, với tháng Tư ghi nhận mức tăng trưởng 2% so với cùng kỳ năm trước. Nhìn về phía trước, PENN Entertainment kỳ vọng những cải thiện liên tục trong phân khúc Tương tác, nhắm đến EBITDA tích cực vào Q4 2025 và khả năng sinh lời đầy đủ vào năm 2026. Công ty có kế hoạch mở rộng các dịch vụ kỹ thuật số thông qua quan hệ đối tác với ESPN và đang theo dõi các cơ hội iGaming tiềm năng ở Ohio.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.