Rủi ro chính phủ sụp đổ: Chứng khoán Pháp giảm mạnh, thị trường châu Âu chao đảo
Vào thứ Sáu, Piper Sandler tái khẳng định lập trường tích cực của mình đối với cổ phiếu MetLife, duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và giá mục tiêu 92,00 đô la. Niềm tin của công ty đối với công ty bảo hiểm, hiện được định giá 57,6 tỷ USD, được neo trong kế hoạch chiến lược mới của MetLife, được trình bày chi tiết trong ngày đầu tư của mình.
Chiến lược, được mệnh danh là "biên giới mới", nhằm mục đích đạt được mức tăng tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) 200 điểm cơ bản, nhắm mục tiêu tăng từ 15% đến 17% từ hướng dẫn khoảng 13% đến 15% cho năm 2024. Hơn nữa, MetLife có kế hoạch giảm tỷ lệ chi phí trực tiếp xuống 100 điểm cơ bản. Theo phân tích của InvestingPro , MetLife thể hiện sức khỏe tài chính mạnh mẽ với xếp hạng tổng thể "TỐT" và có vẻ bị định giá thấp dựa trên đánh giá Giá trị hợp lý của mình.
Chiến lược này cũng được thiết kế để mang lại mức tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh hai con số cho đến năm 2029. Sự tăng trưởng này dự kiến sẽ được thúc đẩy bởi 60% mở rộng hữu cơ, tập trung nhiều hơn vào doanh thu hơn là lợi nhuận và 40% thông qua triển khai vốn. Với tỷ lệ P/E hiện tại là 16,8x và thành tích tăng cổ tức trong 12 năm liên tiếp, MetLife cho thấy các nguyên tắc cơ bản vững chắc.
Piper Sandler lưu ý tầm quan trọng của MetLife Investment Management, sẽ trở thành mảng hoạt động của riêng mình vào năm 2025. Động thái này được coi là có khả năng nâng cao bội số của công ty do sự phát triển của hoạt động kinh doanh dựa trên phí này.
Dân số già của Hoa Kỳ, thường được gọi là "sóng thần bạc", dự kiến sẽ chứng kiến sự gia tăng trong nhân khẩu học từ 65 tuổi trở lên khoảng 38% vào năm 2050 từ 29% vào năm 2022. Piper Sandler tin rằng quy mô và khả năng thực hiện của MetLife định vị tốt để hưởng lợi từ sự thay đổi nhân khẩu học này.
Phân tích của công ty cho thấy các mục tiêu của MetLife là thực tế và cung cấp một lộ trình rõ ràng cho sự tăng trưởng. Việc thành lập MetLife Investment Management như một phân khúc riêng biệt đặc biệt được nhấn mạnh như một quyết định chiến lược có thể mở ra giá trị Tăng Tỷ Trọng cho các cổ đông. Việc Piper Sandler nhắc lại xếp hạng Overweight và giá mục tiêu $ 92,00 phản ánh một cuộc bỏ phiếu tin tưởng vào định hướng chiến lược và hiệu suất trong tương lai của MetLife.
Trong một tin tức gần đây khác, MetLife đã công bố các mục tiêu tài chính đầy tham vọng theo kế hoạch chiến lược New Frontier, dự kiến tăng trưởng hai con số trong thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu 15-17%.
Công ty bảo hiểm cũng đặt mục tiêu giảm tỷ lệ chi phí trực tiếp xuống 100 điểm cơ bản và tạo ra dòng tiền tự do 25 tỷ đô la. Chiến lược New Frontier nhắm mục tiêu tăng trưởng trên bốn lĩnh vực chính, bao gồm mở rộng bảo hiểm phúc lợi nhóm cho người sử dụng lao động và tăng cường sự hiện diện của mình trên thị trường quốc tế.
Hợp tác với General Atlantic, MetLife có kế hoạch ra mắt Tái bảo hiểm Chariot vào nửa đầu năm 2025. Liên doanh này, cũng được hỗ trợ bởi Chubb và các nhà đầu tư tổ chức khác, sẽ tận dụng vốn của bên thứ ba để theo đuổi các cơ hội tăng trưởng ngoài những gì MetLife có thể đạt được với bảng cân đối kế toán của chính mình.
Công ty gần đây đã báo cáo thu nhập quý 3 năm 2024 trái chiều với thu nhập điều chỉnh là 1,4 tỷ đô la, tương đương 1,93 đô la trên mỗi cổ phiếu, đánh dấu mức giảm so với năm trước. Bất chấp sự sụt giảm thu nhập của các phân khúc Phúc lợi Nhóm và Giải pháp Hưu trí và Thu nhập, và thu nhập điều chỉnh của châu Á giảm 6%, công ty đã báo cáo thu nhập điều chỉnh của Mỹ Latinh tăng 9%. Đây là những phát triển gần đây trong bối cảnh chiến lược và tài chính của MetLife.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.