Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Vào thứ Tư, nhà phân tích Chad Beynon của Macquarie đã tăng mục tiêu giá cho Light & Wonder (NASDAQ: LNW) lên 125 đô la từ mục tiêu trước đó là 122 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu của công ty. Sự điều chỉnh này theo sau thu nhập quý IV trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao (AEBITDA) của Light & Wonder là 315 triệu đô la, tăng 4% so với cùng kỳ năm ngoái. Con số này vượt qua ước tính đồng thuận 7 triệu đô la, tương đương 2%, theo tổng hợp bởi Visible Alpha.
Mặc dù phải đối mặt với những thách thức trong lĩnh vực trò chơi trên đất liền trong quý IV, Light & Wonder đã đạt được sự bổ sung ròng 850 cài đặt liên tiếp. Tuy nhiên, khối lượng bán hàng hoàn toàn không đáp ứng được mong đợi. Đáng chú ý, công ty vẫn duy trì vị trí số một về thị phần tàu tại thị trường Hoa Kỳ và Úc. Bộ phận trò chơi xã hội của công ty, SciPlay, vượt quá kỳ vọng về lợi nhuận, được hưởng lợi từ tỷ lệ thâm nhập trực tiếp đến người tiêu dùng 13% và giảm chi phí tiếp thị. Ngoài ra, mảng iGaming của Light & Wonder hoạt động tốt về doanh thu.
Trong cùng thời gian, Light & Wonder đã đẩy nhanh chương trình mua lại cổ phiếu của mình, mua lại cổ phiếu trị giá 243 triệu đô la, chiếm 53% tổng số thương vụ mua lại theo kế hoạch đến năm 2024, lên tới 462 triệu đô la. Các nhà phân tích tại Macquarie đã nhấn mạnh một số điểm chính cần xem xét liên quan đến triển vọng ngắn hạn của Light & Wonder. Chúng bao gồm tăng trưởng dự kiến trong Hoạt động Trò chơi Bắc Mỹ, dự đoán doanh số, ổn định tỷ suất lợi nhuận của SciPlay, tăng trưởng và tỷ suất lợi nhuận của iGaming, cũng như tác động của việc đưa Grover Gaming vào nửa cuối năm 2025 đối với dòng tiền.
Macquarie tiếp tục dự kiến AEBITDA năm 2025 là 1,4 tỷ USD cho Light & Wonder, không bao gồm Grover Gaming, đánh dấu mức tăng 12% so với cùng kỳ năm ngoái. Bao gồm cả Grover Gaming, dự báo tăng lên 1,46 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận EBITDA dự kiến là 34%, cải thiện 1,5 điểm phần trăm so với năm trước.
Trong một tin tức gần đây khác, Light & Wonder Inc. đã báo cáo thu nhập ấn tượng trong quý IV năm 2024, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,42 đô la, vượt xa đáng kể mức 0,94 đô la dự kiến. Công ty đã trải qua một sự thiếu hụt doanh thu nhẹ, đạt 797 triệu đô la so với 805 triệu đô la dự kiến, nhưng vẫn đánh dấu mức tăng 4% so với cùng kỳ năm ngoái. Ngoài ra, Light & Wonder đã công bố một thương vụ mua lại chiến lược kinh doanh trò chơi từ thiện của Grover Gaming với giá 850 triệu đô la, đa dạng hóa hơn nữa hoạt động của mình. Việc mua lại dự kiến sẽ nâng cao mô hình doanh thu của công ty với mối quan hệ khách hàng mạnh mẽ và triển vọng tăng trưởng của Grover.
Các nhà phân tích ghi nhận hiệu suất cả năm mạnh mẽ của Light & Wonder, với doanh thu hợp nhất tăng lên 3,2 tỷ USD, tăng 10% so với năm trước. Thu nhập hoạt động và EBITDA của công ty cũng tăng trưởng đáng kể, làm nổi bật quản lý chi phí hiệu quả và các sáng kiến chiến lược. Trong tương lai, Light & Wonder đặt mục tiêu EBITDA là 1,4 tỷ USD vào năm 2025, với kỳ vọng EBITDA hợp nhất sẽ tiếp tục tăng trưởng trong quý đầu tiên. Công ty cũng đang xem xét niêm yết chính kép trên ASX, phản ánh cam kết tối ưu hóa giá trị cổ đông.
Bất chấp những thách thức như các vấn đề về chuỗi cung ứng và thay đổi quy định ở các thị trường mới, Light & Wonder vẫn tập trung vào tăng trưởng và lợi nhuận. Công ty tiếp tục đầu tư vào lĩnh vực trò chơi và iGaming, với kế hoạch phát hành các trò chơi bổ sung và mở rộng sự hiện diện trên thị trường. Những phát triển này nhấn mạnh định hướng chiến lược và tiềm năng thành công trong tương lai của Light & Wonder.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.