KeyBanc hạ mục tiêu giá cổ phiếu Comcast xuống 43 USD do lo ngại về băng thông rộng

Investing.com - KeyBanc đã giảm mục tiêu giá đối với Comcast Corp (NASDAQ:CMCSA) xuống 43,00 USD từ 45,00 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu này. Công ty, hiện đang giao dịch ở mức 30,4 USD và gần mức thấp nhất trong 52 tuần, vẫn duy trì các chỉ số định giá hấp dẫn với tỷ lệ P/E là 5,09x và tỷ suất dòng tiền tự do đáng kể ở mức 17%.

Công ty phân tích đã đề cập đến sự không chắc chắn trong thiết lập quý 3 của Comcast, dự kiến số lượng thuê bao băng thông rộng sẽ yếu do cường độ cạnh tranh cao. KeyBanc dự đoán rằng số lượng thuê bao mới từ dịch vụ truy cập không dây cố định và cáp quang sẽ tăng cả theo quý và theo năm.

Mặc dù có những lo ngại này, KeyBanc tin rằng định giá của Comcast vẫn "khá hấp dẫn" bất chấp việc thiếu các yếu tố xúc tác rõ ràng để cải thiện số lượng thuê bao băng thông rộng ròng hoặc hiệu suất tài chính trong ngắn hạn.

Công ty phân tích lưu ý rằng Comcast đang tiến triển trong việc cải thiện tính cạnh tranh của các gói dịch vụ hội tụ thông qua giá cả và gói sản phẩm mới đang được triển khai trên toàn quốc, mặc dù kết quả có thể cần thời gian để hiện thực hóa.

KeyBanc cũng nhấn mạnh kỳ vọng tăng trưởng mạnh mẽ trong mảng kinh doanh Công viên Giải trí của Comcast nhờ vào việc đẩy mạnh dự án Epic Universe, đồng thời bổ sung rằng ở mức định giá hiện tại, "toàn bộ mảng Nội dung và Trải nghiệm về cơ bản là miễn phí."

Trong các tin tức gần đây khác, Comcast Corporation đã hoàn tất thành công các đợt chào đổi trái phiếu tư nhân và đề nghị tiền mặt cho một số loại trái phiếu đang lưu hành, dẫn đến việc phát hành khoảng 692 triệu USD trái phiếu mới đáo hạn vào năm 2037. Những trái phiếu mới này sẽ có lãi suất hàng năm là 5,168%, với các khoản thanh toán lãi dự kiến bắt đầu vào tháng 1 năm 2026. Ngoài ra, một bước phát triển quan trọng đối với Comcast là thỏa thuận dài hạn với Google của Alphabet để giữ danh mục NBCUniversal có sẵn trên YouTube TV, đảm bảo tiếp tục truy cập vào các chương trình NBC phổ biến. Comcast cũng đã công bố bổ nhiệm ông Michael J. Cavanagh làm Đồng Giám đốc Điều hành, có hiệu lực từ tháng 1 năm 2026, bên cạnh CEO hiện tại là ông Brian L. Roberts.

Trong các cập nhật từ nhà phân tích, BofA Securities đã hạ mục tiêu giá cho Comcast từ 38 USD xuống 36 USD, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập. Sự điều chỉnh phản ánh các chiến lược đang diễn ra của Comcast nhằm nâng cao vị thế cạnh tranh trên thị trường băng thông rộng. Hơn nữa, Comcast đã công bố các điều khoản định giá cho bảy đợt chào đổi trái phiếu tư nhân và đề nghị tiền mặt cho các trái phiếu đang lưu hành, với việc thanh toán dự kiến vào tháng 10 năm 2025. Những phát triển gần đây này nhấn mạnh các động thái chiến lược của Comcast trong tài chính, lãnh đạo và quan hệ đối tác.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.