JPMorgan nâng cổ phiếu California Resources lên mức Tăng Tỷ Trọng dựa trên định giá

Investing.com - JPMorgan đã nâng đánh giá California Resources (NYSE:CRC) từ Trung lập lên Tăng Tỷ Trọng và tăng mục tiêu giá lên 63,00 USD từ 60,00 USD, với lý do định giá thấp dựa trên phân tích tổng các thành phần. Đánh giá này phù hợp với phân tích của InvestingPro, cho thấy CRC hiện đang được định giá thấp, trong khi vẫn duy trì điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TUYỆT VỜI".

Ngân hàng đầu tư này ước tính giá trị hợp lý của cổ phiếu CRC là 63 USD/cổ phiếu, đại diện cho tiềm năng tăng hơn 30% so với mức hiện tại, chỉ dựa trên tài sản sản xuất đã được chứng minh (PDP) của công ty trừ đi nợ ròng, mà không tính đến trữ lượng chưa phát triển hoặc các hoạt động kinh doanh ngoài thăm dò và sản xuất. Theo dữ liệu của InvestingPro, nền tảng cơ bản vững chắc của công ty bao gồm tỷ lệ PEG hấp dẫn ở mức 0,14 và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu đạt 18%.

JPMorgan định giá các tài sản không phải PDP của California Resources—bao gồm Quản lý Carbon, Nhà máy điện Elk Hills, và bất động sản Huntington Beach—vào khoảng 16 USD/cổ phiếu, cung cấp tiềm năng tăng trưởng bổ sung ngoài hoạt động lõi về dầu khí.

Công ty đã xác định một số yếu tố thúc đẩy cho nửa cuối năm 2025 có thể thúc đẩy tạo giá trị hơn nữa, bao gồm việc dự kiến bơm CO2 đầu tiên từ Hoạt động Quản lý Carbon của CRC, khả năng thông qua Dự luật Hội đồng California 881 cho phép xây dựng đường ống CO2, khả năng khởi động lại việc phê duyệt giấy phép khoan, và thỏa thuận mua bán điện tiềm năng tại Nhà máy điện Elk Hills.

JPMorgan cũng lưu ý những dấu hiệu cho thấy môi trường quy định của California đối với các nhà sản xuất dầu khí có thể đang được nới lỏng, chỉ ra khuyến nghị của Ủy ban Năng lượng California về việc ổn định sản xuất dầu trong tiểu bang để đáp ứng thư tháng 4/2025 từ Thống đốc Newsom—một diễn biến sẽ có lợi cho CRC với tư cách là nhà sản xuất dầu lớn nhất của tiểu bang. Với vốn hóa thị trường 4,24 tỷ USD và mức nợ vừa phải, công ty dường như đang ở vị thế tốt để tận dụng những phát triển quy định này.

Trong các tin tức gần đây khác, California Resources Corporation đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ cho quý đầu tiên của năm 2025, vượt kỳ vọng thị trường với thu nhập trên mỗi cổ phiếu đạt 1,07 USD và doanh thu đạt 912 triệu USD. Những kết quả này đã vượt dự báo của các nhà phân tích và góp phần tạo ra triển vọng tích cực cho công ty. California Resources cũng đã công bố việc mua lại cổ phiếu đáng kể, mua lại 4,95 triệu cổ phiếu từ IKAV với giá khoảng 227,7 triệu USD, là một phần trong Chương trình Mua lại Cổ phiếu trị giá 1,35 tỷ USD. Giao dịch này sẽ dẫn đến những thay đổi trong đại diện hội đồng quản trị của công ty khi tỷ lệ sở hữu của IKAV giảm xuống dưới 5%.

Ngoài ra, một số công ty đầu tư đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ đối với California Resources. UBS đã nâng mục tiêu lên 58 USD, trích dẫn quý đầu tiên mạnh mẽ và triển vọng tích cực cho mô hình kinh doanh của công ty. Mizuho tăng mục tiêu lên 61 USD, dự đoán dòng tiền tự do sẽ vượt 30% trong quý sắp tới. Barclays cũng nâng cổ phiếu lên Tăng Tỷ Trọng, với mục tiêu giá mới là 60 USD, nhấn mạnh những phát triển quy định thuận lợi và tiềm năng tăng trưởng trong lĩnh vực quản lý carbon. Những phát triển gần đây này phản ánh sự tin tưởng ngày càng tăng của nhà đầu tư vào các sáng kiến chiến lược và sức khỏe tài chính của California Resources.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.