JPMorgan hạ mục tiêu giá cổ phiếu Braze xuống 45 USD sau thương vụ mua lại

Vào thứ Sáu, các nhà phân tích của JPMorgan đã điều chỉnh triển vọng đối với Braze Inc (NASDAQ: BRZE), giảm mục tiêu giá của công ty xuống 45 USD từ 47 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng. Với vốn hóa thị trường hiện tại là 3,79 tỷ USD, Braze duy trì sức khỏe tài chính mạnh mẽ với tỷ lệ thanh toán hiện hành là 1,92, theo dữ liệu từ InvestingPro. Quyết định này được đưa ra sau thương vụ mua lại gần đây của Braze, điều đã ảnh hưởng đến hướng dẫn tài chính cho cả năm của công ty.

Braze báo cáo khởi đầu năm mạnh mẽ, với doanh thu tăng 20% so với cùng kỳ năm trước, vượt kỳ vọng của thị trường khoảng 2%. Tăng trưởng doanh thu ấn tượng 22,66% và biên lợi nhuận gộp mạnh mẽ ở mức 69,44% của công ty cho thấy hiệu quả hoạt động của họ. Giá trị hóa đơn tăng 17% so với cùng kỳ năm trước, cũng vượt kỳ vọng khoảng hai điểm. Công ty ghi nhận sự tăng tốc nhẹ trong đơn đặt hàng dựa trên CRPO, tăng khoảng 23%, do khối lượng đô la gia hạn cao hơn trong quý. Tuy nhiên, DBNRR của quý giảm 200 điểm cơ bản so với quý trước xuống còn 109%. Để có cái nhìn sâu hơn về các chỉ số tài chính và tiềm năng tăng trưởng của Braze, hãy xem Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện có sẵn trên InvestingPro.

Mặc dù có những lo ngại về thương mại toàn cầu, Braze cho biết những điều này không ảnh hưởng đáng kể đến chu kỳ giao dịch. Công ty đã trải qua sự tăng trưởng rộng rãi trên nhiều lĩnh vực công nghiệp khác nhau và quan sát thấy động lực tích cực ở các khu vực Châu Mỹ và EMEA.

Braze đã nâng hướng dẫn doanh thu cả năm, ngay cả sau khi tính đến việc mua lại OfferFit gần đây. Tuy nhiên, biên lợi nhuận hoạt động cho năm tài chính của công ty đã được điều chỉnh giảm khoảng 300 điểm cơ bản do hồ sơ chi phí đầy đủ của thương vụ mua lại. Các nhà phân tích của JPMorgan lưu ý rằng mặc dù có thể có một số thận trọng từ phía nhà đầu tư về sự thay đổi tạm thời trong việc mở rộng biên lợi nhuận hoạt động, thương vụ mua lại được xem là một động thái chiến lược dài hạn.

Nhìn chung, các nhà phân tích bày tỏ sự tự tin vào kết quả và triển vọng dài hạn của Braze, nhấn mạnh sự đổi mới liên tục của công ty và vai trò của họ như một bộ dữ liệu first-party quan trọng cho các công ty. Mặc dù hiện tại cho thấy độ lệch Giá Trị Hợp Lý theo phân tích của InvestingPro, các nhà phân tích vẫn duy trì các mục tiêu lạc quan từ 38 USD đến 75 USD mỗi cổ phiếu, cho thấy cơ hội tăng giá tiềm năng.

Trong các tin tức gần đây khác, Braze Inc. đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ cho quý đầu tiên của năm tài chính 2026, vượt kỳ vọng của các nhà phân tích. Công ty đạt thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,07 USD, so với dự báo 0,05 USD, và báo cáo doanh thu 162,1 triệu USD, vượt mức dự kiến 158,66 triệu USD. Điều này đánh dấu mức tăng gần 20% về doanh thu so với cùng kỳ năm trước. Ngoài ra, Braze đã đưa ra hướng dẫn cho quý thứ hai, dự báo doanh thu từ 171 triệu USD đến 172 triệu USD, cho thấy mức tăng trưởng 18% so với cùng kỳ năm trước. Đối với toàn bộ năm tài chính 2026, công ty dự kiến doanh thu từ 722 triệu USD đến 726 triệu USD. Braze cũng gần đây đã hoàn tất việc mua lại OfferFit, một công ty ra quyết định AI, dự kiến sẽ đóng góp khoảng 2% vào tăng trưởng doanh thu của công ty. Thương vụ mua lại nhằm nâng cao nền tảng tương tác khách hàng của Braze bằng cách tích hợp công nghệ học tăng cường của OfferFit. Các công ty phân tích như Goldman Sachs và Canaccord đã thể hiện sự quan tâm đến các chiến lược đang diễn ra và vị thế thị trường của Braze, nhấn mạnh lợi thế cạnh tranh của công ty trong không gian tương tác khách hàng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.