Guggenheim duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Pfizer trước báo cáo thu nhập quý 3

Investing.com - Guggenheim đã duy trì xếp hạng Mua và mức giá mục tiêu 33,00 USD đối với Pfizer (NYSE:PFE) trước báo cáo thu nhập quý 3 năm 2025 của gã khổng lồ dược phẩm này, dự kiến công bố vào ngày 4 tháng 11. Hiện đang giao dịch ở mức 25,24 USD, phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu này đang bị định giá thấp, với tỷ lệ P/E là 13,4x và tỷ suất cổ tức hấp dẫn ở mức 6,8%.

Công ty nghiên cứu này dự báo doanh thu quý 3 năm 2025 của Pfizer đạt khoảng 15,7 tỷ USD, thấp hơn so với ước tính đồng thuận của Visible Alpha là 17,2 tỷ USD. Guggenheim dự đoán thu nhập trên mỗi cổ phiếu đạt 0,58 USD, so với kỳ vọng đồng thuận là 0,72 USD. Công ty vẫn duy trì nền tảng cơ bản vững chắc với biên lợi nhuận gộp là 73,8% và doanh thu 12 tháng gần nhất đạt 63,8 tỷ USD.

Đối với toàn bộ năm tài chính 2025, Guggenheim đã điều chỉnh ước tính doanh thu xuống còn 62,2 tỷ USD và EPS xuống còn 3,04 USD, thấp hơn một chút so với các con số đồng thuận lần lượt là 63,3 tỷ USD và 3,10 USD. Những dự báo này vẫn nằm trong phạm vi hướng dẫn của Pfizer từ 61,0-64,0 tỷ USD doanh thu và 2,90-3,10 USD EPS.

Công ty cho rằng một phần khoảng cách về thu nhập là do khoản phí IPR&D trị giá 1,35 tỷ USD liên quan đến hợp tác với 3SBio của Pfizer, mà họ tin rằng chưa được phản ánh đầy đủ trong ước tính của các nhà phân tích khác. Guggenheim cũng lưu ý rằng khoảng 1,3 tỷ USD doanh thu từ COVID đã được chuyển từ quý 3 sang quý 4 trong mô hình của họ.

Mặc dù áp lực cạnh tranh ngày càng tăng trong các lĩnh vực chuyên biệt, đặc biệt là đối với Prevnar từ Capvaxive của ông Merck (NYSE:MRK) và đối với Vyndamax từ những đối thủ mới gia nhập thị trường, Guggenheim vẫn lạc quan về triển vọng dài hạn của Pfizer, trích dẫn thỏa thuận gần đây với chính quyền Trump đã giảm bớt một vấn đề chính sách quan trọng và cung cấp sự rõ ràng trong hoạt động. Với hệ số beta là 0,46, cho thấy biến động thấp hơn so với thị trường, các thuê bao InvestingPro có thể truy cập hơn 10 thông tin độc quyền bổ sung và Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện, cung cấp phân tích sâu hơn về vị thế thị trường và tiềm năng tăng trưởng của Pfizer.

Trong các tin tức gần đây khác, Pfizer đã công bố cổ tức quý 4 năm 2025 là 0,43 USD mỗi cổ phiếu, sẽ được thanh toán vào ngày 1 tháng 12 năm 2025, cho các cổ đông được ghi nhận vào ngày 7 tháng 11 năm 2025. Thông báo này đi kèm với thỏa thuận của Pfizer với chính quyền Trump về giá thuốc, được BMO Capital mô tả là một "chiến thắng đáng kể" cho cả công ty và bệnh nhân, cụ thể liên quan đến các khoản chiết khấu chương trình Medicaid. BMO Capital đã tái khẳng định xếp hạng Vượt trội cho Pfizer, duy trì mức giá mục tiêu 30,00 USD. Tương tự, TD Cowen đã tái khẳng định xếp hạng Giữ với cùng mức giá mục tiêu, lưu ý thỏa thuận Quốc gia Được Ưu đãi Nhất là một "điểm tích cực quan trọng" cho ngành dược phẩm.

Ngoài ra, các công ty dược phẩm Thụy Sĩ dự kiến sẽ theo chân Pfizer trong việc đàm phán các thỏa thuận về giá với chính phủ Hoa Kỳ, như Scienceindustries, một hiệp hội ngành công nghiệp Thụy Sĩ đã chỉ ra. Hiệp hội này dự đoán sẽ có thêm nhiều thông báo về các thỏa thuận tương tự từ các công ty dược phẩm toàn cầu. Những diễn biến này làm nổi bật những động thái quan trọng trong ngành dược phẩm liên quan đến chiến lược định giá và các thỏa thuận với chính phủ.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.