Chính phủ họp với các tập đoàn bất động sản, công ty chứng khoán lớn
Vào thứ Ba, DA Davidson đã điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu Northwest Bancshares, Inc. (NASDAQ: NWBI), giảm xuống còn 13,00 đô la từ 14,00 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Việc sửa đổi này theo sau báo cáo thu nhập gần đây của công ty, mặc dù đánh bại kỳ vọng doanh thu ròng (PPNR) trước dự phòng cốt lõi với thu nhập lãi ròng (NII), phí và chi phí hoạt động mạnh hơn, nhưng đã bỏ lỡ ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) do chi phí tín dụng cao hơn dự kiến. Theo dữ liệu của InvestingPro , công ty vẫn có lãi với EPS trong mười hai tháng là 0,79 đô la, mặc dù ba nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh kỳ vọng thu nhập của họ giảm cho giai đoạn sắp tới.
Cổ phiếu của Northwest Bancshares đã giảm 3% so với chỉ số KRX kể từ khi công bố thu nhập, sau khi đã giảm 4% từ đầu năm đến nay trước khi công bố. Ước tính năm 2026 của DA Davidson phản ánh tăng trưởng cho vay chậm hơn dự kiến, mặc dù điều này được bù đắp một phần bởi chi phí tín dụng dự kiến thấp hơn. Các nhà phân tích kỳ vọng rằng việc dọn dẹp tín dụng trong quý IV sẽ giúp hạn chế tổn thất trong tương lai. Phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang bị định giá thấp, với tỷ suất cổ tức đáng chú ý là 6,27% và thành tích 31 năm về việc trả cổ tức nhất quán.
Phân tích nhấn mạnh những phát triển đáng chú ý trong nỗ lực cho vay thương mại của Northwest Bancshares, đặc biệt là tăng trưởng 26% trong cho vay thương mại và công nghiệp (C&I) và sự cải thiện khiêm tốn trong biên lãi ròng cốt lõi (NIM) thêm 3 điểm cơ bản. Tuy nhiên, định giá của công ty trên cơ sở giá trên thu nhập (P/E) và giá trên giá trị sổ sách hữu hình (P/TBV) được coi là công bằng khi so sánh với hồ sơ lợi nhuận được hỗ trợ, với lợi nhuận PPNR dự kiến trên tài sản trung bình (ROAA) năm 2026 là khoảng 1,6% và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu phổ thông hữu hình (ROTCE) là khoảng 15%.
Do tiềm năng giá cổ phiếu tăng giá còn hạn chế so với mục tiêu giá sửa đổi, DA Davidson nhắc lại lập trường Trung lập của mình đối với cổ phiếu Northwest Bancshares. Phân tích của công ty cho thấy rằng mặc dù có sự công nhận về sự tiến bộ của công ty trong một số lĩnh vực nhất định, nhưng nó được cân bằng bởi định giá thị trường hợp lý hiện tại của cổ phiếu.
Trong một tin tức gần đây khác, Northwest Bancshares, Inc. đã công bố sáp nhập với Penns Woods Bancorp, Inc. trong một giao dịch toàn cổ phiếu trị giá khoảng 270,4 triệu đô la. Việc sáp nhập, được ban giám đốc của cả hai công ty chấp thuận, dự kiến sẽ tăng cường đáng kể sự hiện diện của Northwest ở Bắc Trung Bộ và Đông Bắc Pennsylvania. Công ty hợp nhất sẽ có hơn 17 tỷ đô la tổng tài sản hình thức, khiến nó trở thành một trong 100 ngân hàng lớn nhất trên toàn quốc. Về mặt tài chính, Northwest dự đoán giao dịch sẽ tăng khoảng 23% so với thu nhập trên mỗi cổ phiếu năm 2026, không bao gồm chi phí một lần.
Ngoài việc sáp nhập, Northwest Bancshares Inc. đã công bố những thay đổi đáng kể đối với các thỏa thuận và quy định về lương thưởng điều hành của mình. Ủy ban Lương thưởng của công ty đã cập nhật các thỏa thuận lao động cho Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành Louis Torchio và Giám đốc tài chính Douglas Schosser để bao gồm các điều khoản về tiền thưởng tiền mặt hàng năm và giải thưởng khuyến khích vốn chủ sở hữu dài hạn. Các sửa đổi đưa ra một điều khoản trong đó thông báo không gia hạn từ công ty có thể cấu thành "Lý do chính đáng" cho sự ra đi của giám đốc điều hành, tùy thuộc vào các điều kiện khác.
Về triển vọng tài chính, DA Davidson đã nâng dự báo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty do quỹ đạo biên lãi ròng (NIM) lạc quan và chi phí tín dụng được cải thiện. Bất chấp sự tăng trưởng trong cho vay thương mại và NIM được cải thiện, DA Davidson vẫn duy trì lập trường trung lập đối với cổ phiếu của công ty. Những thay đổi về lãnh đạo cũng đã diễn ra tại Northwest Bancshares, với việc bổ nhiệm Sean Morrow làm Thủ quỹ lâm thời, Joseph Canfield làm Giám đốc Kế toán mới và Urich Bowers làm Giám đốc Chiến lược và Ngân hàng Tiêu dùng mới. Đây là một trong những diễn biến gần đây tại Northwest Bancshares.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.