Citi nâng mục tiêu giá cổ phiếu Fluor lên 47 USD nhờ kết quả quý 1 mạnh mẽ

Investing.com — Vào thứ Hai, các nhà phân tích của Citi, dẫn đầu bởi ông Andrew Kaplowitz, đã tăng mục tiêu giá cổ phiếu của Fluor Corporation (NYSE:FLR) lên 47,00 USD, tăng từ mức 46,00 USD trước đó. Công ty vẫn duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, Fluor có vẻ đang được định giá thấp ở mức giá hiện tại là 35,77 USD, với cổ phiếu giao dịch ở tỷ lệ P/E đáng chú ý thấp là 3,36. Ông Kaplowitz đã đưa ra triển vọng tích cực về kết quả hoạt động quý một năm 2025 của Fluor, nhấn mạnh tỷ lệ book-to-burn vững chắc khoảng 1,5 lần và kết quả tài chính vượt kỳ vọng.

Fluor báo cáo EBITDA điều chỉnh đạt 155 triệu USD, cao hơn ước tính của Citi là 132 triệu USD, và EPS điều chỉnh đạt 0,73 USD, so với mức ước tính 0,51 USD. Tổng EBITDA của công ty trong 12 tháng qua đạt 518 triệu USD, hỗ trợ cho điểm sức khỏe tài chính "TUYỆT VỜI" trên InvestingPro. Tuy nhiên, nhà phân tích lưu ý rằng kết quả quý này bao gồm một số yếu tố một lần, chẳng hạn như lợi nhuận được ghi nhận sớm do việc thu hẹp phạm vi dự án.

Mặc dù có những khía cạnh tích cực của quý, Fluor đã phải đối mặt với một số thách thức. Công ty đã dành riêng dự phòng cho một số dự án, không thắng thầu lại hợp đồng Dự trữ Dầu mỏ Chiến lược mà họ đang khiếu nại, và chứng kiến sự chậm lại trong hoạt động xây dựng dự án Dow do các vấn đề từ phía khách hàng. Những khó khăn này được ghi nhận trong bối cảnh bất ổn kinh tế vĩ mô rộng lớn hơn, đặc biệt liên quan đến thuế quan và Quyết định Đầu tư Cuối cùng (FID) của khách hàng.

Tuy nhiên, Fluor đã tái khẳng định hướng dẫn cho cả năm 2025. Nhà phân tích của Citi chỉ ra khối lượng công việc chưa thực hiện mạnh mẽ của Fluor, trị giá khoảng 29 tỷ USD, trong đó khoảng 79% là công việc có thể hoàn trả. Ông Kaplowitz cho rằng việc Fluor tập trung vào các hợp đồng có thể hoàn trả và tham gia sớm với khách hàng có thể tạo ra một lớp đệm chống lại biến động thị trường. Với tỷ lệ thanh toán hiện tại lành mạnh là 1,74 và vị thế thanh khoản mạnh, phân tích của InvestingPro tiết lộ 14 thông tin quan trọng bổ sung về sức mạnh tài chính và vị thế thị trường của Fluor, có sẵn trong Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện. Tuy nhiên, ông cũng thừa nhận rằng, trong ngắn hạn, cổ phiếu của Fluor có thể vẫn nhạy cảm với tâm lý kinh tế vĩ mô và khả năng đạt được các mốc thực hiện của công ty.

Trong các tin tức gần đây khác, Fluor Corporation đã công bố kết quả tài chính quý một năm 2025, báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) điều chỉnh là 0,73 USD, vượt đáng kể kỳ vọng của các nhà phân tích là 0,50 USD. Tuy nhiên, doanh thu của công ty đạt 4 tỷ USD, hơi thấp hơn so với dự báo 4,18 tỷ USD. Mặc dù thiếu hụt doanh thu, EBITDA điều chỉnh của Fluor đã tăng đáng kể lên 155 triệu USD từ 88 triệu USD trong cùng quý năm trước. Công ty duy trì khối lượng công việc chưa thực hiện mạnh mẽ là 28,7 tỷ USD, phản ánh các dự án chiến lược đang diễn ra trong lĩnh vực khoa học đời sống và cơ sở hạ tầng. Các nhà phân tích từ Vertical Research Partners và Truist Securities đã thể hiện sự quan tâm đến tiềm năng thu nhập và hướng dẫn dòng tiền của Fluor, lưu ý sự khởi đầu mạnh mẽ của công ty trong năm. Ban lãnh đạo của Fluor vẫn tự tin vào đường ống dự án của mình, mặc dù một số khách hàng yêu cầu sự chắc chắn hơn do điều kiện kinh tế. Công ty cũng thông báo kỳ vọng EBITDA điều chỉnh sẽ dao động từ 575 triệu USD đến 675 triệu USD cho năm 2025, cùng với dự kiến tăng trưởng doanh thu khoảng 15%. Những phát triển này cho thấy sự tập trung chiến lược của Fluor vào các lĩnh vực có biên lợi nhuận cao và nỗ lực liên tục để nâng cao khả năng thực hiện dự án.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.