Citi bắt đầu theo dõi cổ phiếu Celestica với xếp hạng Trung lập

Investing.com - Citi đã bắt đầu theo dõi Celestica (NYSE:CLS), hiện đang giao dịch ở mức 160,12 USD với giá trị vốn hóa thị trường 18,4 tỷ USD, với xếp hạng Trung lập và mức giá mục tiêu 172,00 USD vào hôm thứ Hai. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu này dường như đang giao dịch cao hơn Giá trị Hợp lý của nó.

Công ty nghiên cứu lưu ý rằng cổ phiếu Celestica đã tăng 73,5% từ đầu năm đến nay và ấn tượng hơn là 183,4% trong năm qua, phản ánh sự tăng trưởng mạnh mẽ về thị phần trong thị trường bộ chuyển mạch hậu kỳ AI lên hơn 30% nhờ vào các khoản đầu tư mới vào hạ tầng hyperscale 800G. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty duy trì điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT" ở mức 3,0/5, với các chỉ số động lực đặc biệt mạnh.

Citi tin rằng quá trình triển khai 800G vẫn đang ở giai đoạn đầu và dự đoán sẽ có sự chuyển dịch thị phần lớn từ các nhà cung cấp có thương hiệu như Arista và Nvidia trong dài hạn, đồng thời cho rằng hệ số P/E ở mức cao 20 của Celestica có thể duy trì trong trung hạn.

Công ty nghiên cứu cảnh báo rằng hệ số của Celestica đã thu hẹp khi thị phần của white box trong thị trường 400G giảm sau giai đoạn tăng trưởng ban đầu, có thể báo hiệu các mô hình tương tự trong tương lai.

Mức giá mục tiêu 172 USD của Citi dựa trên hệ số P/E khoảng 28 lần, tương đương với đối thủ EMS gần nhất có liên quan đến AI của Celestica là Fabrinet, áp dụng cho dự báo EPS năm tài chính 2026 của công ty, phù hợp với kỳ vọng rộng hơn của thị trường cho các năm 2025 và 2026.

Trong các tin tức gần đây khác, Celestica đã báo cáo thu nhập quý một năm 2025 vượt kỳ vọng của các nhà phân tích, với thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu đạt 1,20 USD, vượt qua ước tính 1,12 USD. Doanh thu đạt 2,65 tỷ USD, tăng 20% so với cùng kỳ năm trước, vượt dự báo đồng thuận là 2,56 tỷ USD. Mặc dù có kết quả hoạt động mạnh mẽ này, cổ phiếu Celestica đã giảm khi các nhà đầu tư tập trung vào hướng dẫn chỉ cao hơn một chút so với dự đoán. Công ty đã nâng dự báo doanh thu cả năm 2025 lên 10,85 tỷ USD và tăng hướng dẫn EPS điều chỉnh lên 5,00 USD.

Các nhà phân tích của Stifel duy trì xếp hạng Mua đối với Celestica, đặt mức giá mục tiêu là 150 USD, sau kết quả tài chính mạnh mẽ của công ty. BMO Capital Markets đã điều chỉnh triển vọng, ban đầu hạ mức giá mục tiêu xuống 118 USD do xu hướng ngành, trước khi sau đó nâng lên 130 USD dựa trên các cuộc họp tích cực với nhà đầu tư và vị thế cạnh tranh của Celestica. Cả hai công ty đều trích dẫn các hợp đồng lớn của Celestica, bao gồm thỏa thuận 1,6T, như bằng chứng về sự hiện diện mạnh mẽ trên thị trường của công ty.

Phân khúc Connectivity & Cloud Solutions của Celestica đã chứng kiến mức tăng doanh thu đáng chú ý 28% so với cùng kỳ năm trước, được thúc đẩy bởi nhu cầu cao đối với các bộ chuyển mạch mạng. Công ty cũng đang mở rộng sang thị trường bộ thu phát quang cắm được, dự kiến sẽ đóng góp vào tăng trưởng trong tương lai. Những phát triển này đã khiến Celestica đưa ra hướng dẫn quý hai vượt kỳ vọng đồng thuận.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.