Giá vàng hôm nay 27-7: Xuất hiện dự báo bất ngờ
Investing.com — Vào thứ Ba, chuyên gia phân tích Brooks Idlet của CFRA đã điều chỉnh triển vọng cho Amdocs Ltd. (NASDAQ:DOX), hạ xếp hạng cổ phiếu của công ty từ Mua xuống Giữ và giảm mục tiêu giá từ 98,00$ xuống 96,00$. Cổ phiếu, hiện đang giao dịch gần mức cao nhất 52 tuần ở giá 91,12$, đã thể hiện khả năng phục hồi với mức lợi nhuận 11% trong năm qua. Việc điều chỉnh này phản ánh những lo ngại về sự gia tăng bất ổn kinh tế vĩ mô và tác động của nó đến chuỗi cung ứng toàn cầu, lạm phát và lãi suất. Những yếu tố này được dự đoán sẽ dẫn đến sự chậm lại trong chi tiêu tùy ý của khách hàng và chuyển đổi chậm hơn trong đường ống bán hàng của công ty. Theo dữ liệu của InvestingPro, bốn nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm dự báo thu nhập của họ cho giai đoạn sắp tới.
Mục tiêu giá mới dựa trên tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) kỳ hạn là 12,5 lần so với ước tính thu nhập năm tài chính 2026 (kết thúc vào tháng 9) của CFRA. Công ty hiện đang giao dịch ở mức P/E là 19,17x, mà phân tích của InvestingPro cho thấy là cao so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Hệ số này thấp hơn một chút so với tỷ lệ P/E kỳ hạn trung bình ba năm của Amdocs là khoảng 12,9 lần. Sự điều chỉnh này tính đến các vấn đề phức tạp của chuỗi cung ứng toàn cầu và áp lực tăng mà chúng đang tạo ra đối với lạm phát và lãi suất. Mặc dù có những thách thức này, phân tích toàn diện của InvestingPro cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp một chút ở mức hiện tại.
Mặc dù có sự hạ cấp, CFRA vẫn duy trì ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) năm tài chính 2025 cho Amdocs ở mức 7,00$ và đã tăng nhẹ dự báo EPS năm tài chính 2026 thêm 0,02$ lên 7,70$. Các nhà phân tích ghi nhận những khía cạnh tích cực trong chiến lược của Amdocs, bao gồm việc loại bỏ dần các doanh số không thuộc lõi và tái cơ cấu doanh nghiệp để tập trung vào dịch vụ quản lý, dự kiến sẽ mang lại tầm nhìn tốt hơn và cải thiện đáng kể biên lợi nhuận.
Tuy nhiên, CFRA tin rằng những cải tiến cơ cấu mà Amdocs đang thực hiện sẽ cần nhiều thời gian hơn để hoàn toàn hiện thực hóa. Công ty dự đoán rằng cổ phiếu Amdocs có khả năng sẽ duy trì trong một phạm vi giao dịch nhất định trong trung hạn. Điều này một phần là do kỳ vọng rằng các hợp đồng sản phẩm GenAI của Amdocs sẽ mất nhiều thời gian hơn để tăng tốc đến mức doanh số đáng kể. Ngoài ra, sự bất ổn kinh tế vĩ mô đang diễn ra được xem là một yếu tố góp phần vào sự chuyển đổi chậm chạp tổng thể của khối lượng công việc tồn đọng của công ty.
Trong các tin tức gần đây khác, Amdocs Limited đã báo cáo thu nhập quý hai vượt qua ước tính của các nhà phân tích, với thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 1,78$ so với mức dự kiến là 1,72$. Tuy nhiên, doanh thu của công ty là 1,13 tỷ đô la, thấp hơn mức dự kiến 1,15 tỷ đô la, mặc dù vẫn nằm trong phạm vi hướng dẫn từ 1,105 đến 1,145 tỷ đô la. Mặc dù vậy, Amdocs vẫn duy trì dự báo cho năm tài chính 2025, dự kiến doanh thu sẽ giảm từ 10,9% đến 9,1% theo báo cáo, nhưng dự kiến tăng trưởng từ 1,7% đến 3,7% trên cơ sở tiền tệ không đổi pro forma. Công ty vẫn lạc quan về việc đạt được tổng lợi nhuận cho cổ đông hai con số trong năm tài chính 2025, được hỗ trợ bởi khả năng sinh lời được cải thiện và chuyển đổi dòng tiền mạnh mẽ. Hội đồng quản trị của Amdocs cũng đã ủy quyền một chương trình mua lại cổ phiếu mới trị giá 1 tỷ đô la. Các nhà phân tích của Stifel duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Amdocs với mục tiêu giá 100$, lưu ý dòng tiền tự do vững chắc và khối lượng công việc tồn đọng ngày càng tăng của công ty. Các nhà phân tích không nhận thấy sự thay đổi đáng kể nào trong mô hình mua hàng của khách hàng và duy trì ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu cho các năm tài chính 2025 và 2026. Amdocs dự báo doanh thu quý ba sẽ từ 1,11 tỷ đô la đến 1,15 tỷ đô la, với EPS điều chỉnh dự kiến sẽ từ 1,68$ đến 1,74$.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.