Canaccord giảm mục tiêu giá cổ phiếu Udemy xuống 12 USD, duy trì xếp hạng mua

Investing.com — Vào hôm thứ Năm, Canaccord Genuity đã điều chỉnh triển vọng đối với Udemy Inc (NASDAQ:UDMY), giảm mục tiêu giá xuống 12 USD từ mức 14 USD trước đó trong khi tiếp tục khuyến nghị cổ phiếu với xếp hạng Mua. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu hiện giao dịch ở mức 6,87 USD, thấp hơn đáng kể so với mức cao nhất 52 tuần là 11,60 USD, với phân tích cho thấy cổ phiếu có thể đang được định giá thấp. Công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng ở mức 62,5% và nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán. Sự thay đổi này diễn ra sau khi Udemy công bố kết quả quý một vượt kỳ vọng về doanh thu và lợi nhuận. Với vốn hóa thị trường 1,02 tỷ USD và doanh thu hàng năm 786,6 triệu USD, nền tảng học trực tuyến này đã đạt được những bước tiến đáng kể bằng cách bảo đảm các thỏa thuận doanh nghiệp quan trọng, bao gồm việc mở rộng toàn diện với một công ty tư vấn toàn cầu lớn và trở thành nền tảng đào tạo lại kỹ năng ưu tiên cho một doanh nghiệp đang tinh giản từ ba nhà cung cấp học tập xuống còn một. Người đăng ký InvestingPro có thể truy cập hơn 10 thông tin độc quyền bổ sung về tình hình tài chính và triển vọng tăng trưởng của Udemy.

Sự tiến bộ của Udemy một phần được thúc đẩy bởi sự xuất hiện của GenAI, tạo ra nhu cầu về các kỹ năng mới và công cụ đào tạo lại kỹ năng. Mặc dù được trang bị tốt với danh mục khóa học liên quan đến AI rộng lớn, Udemy vẫn chưa khai thác hết cơ hội đang phát triển này, một phần được cho là do nỗ lực tiếp thị chưa tối ưu. Ông Hugo Sarrazin, CEO mới được bổ nhiệm, đã đề ra các mục tiêu chính nhằm tăng cường đăng ký người tiêu dùng và chuyển đổi Udemy từ một nhà cung cấp nội dung đơn thuần thành một nền tảng đào tạo lại kỹ năng được hỗ trợ bởi AI.

Công ty cũng đưa ra hướng dẫn cho quý 2 vượt nhẹ so với kỳ vọng thị trường. Tuy nhiên, Udemy đã điều chỉnh giảm dự báo doanh thu cho năm tài chính 2025, áp dụng quan điểm thận trọng cho nửa cuối năm do những bất ổn kinh tế vĩ mô. Dự báo thấp hơn xuất phát từ sự suy yếu dự kiến trong phân khúc thị trường Người tiêu dùng, mặc dù cho đến nay chưa quan sát thấy tác động đáng kể nào đến đường ống bán hàng. Các lĩnh vực đang được theo dõi chặt chẽ bao gồm tư vấn CNTT và sản xuất, do tiềm năng biến động của chúng.

Mặc dù có sự giảm trong dự báo doanh thu của Udemy cho năm tài chính 2025 và những thách thức kinh tế hiện tại, Canaccord Genuity bày tỏ sự tin tưởng vào các sáng kiến chiến lược của công ty. Những sáng kiến này được thiết kế để tăng thị phần chi tiêu của Udemy với các khách hàng hiện tại và định vị công ty để bảo đảm các hợp đồng mới khi môi trường kinh tế trở nên thuận lợi hơn. Các nhà phân tích được theo dõi bởi InvestingPro kỳ vọng công ty sẽ có lãi trong năm nay, với nhiều nhà phân tích điều chỉnh tăng ước tính thu nhập của họ. Để phân tích chi tiết và hiểu biết toàn diện, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro của Udemy, một phần trong phạm vi bảo hiểm của InvestingPro cho hơn 1.400 cổ phiếu Hoa Kỳ.

Trong các tin tức gần đây khác, Udemy Inc. đã báo cáo thu nhập quý một năm 2025, vượt qua cả dự báo về thu nhập và doanh thu. Công ty đạt được thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,12 USD, vượt mức dự kiến 0,10 USD, và báo cáo doanh thu 200,3 triệu USD, cao hơn một chút so với mức dự kiến 197,3 triệu USD. Đây là lần đầu tiên doanh thu của Udemy vượt quá 200 triệu USD trong một quý. Ngoài ra, công ty đã chứng kiến mức tăng trưởng 8% so với cùng kỳ năm trước trong Doanh thu Định kỳ Hàng năm của Udemy Business (ARR). Biên lợi nhuận gộp của công ty đã cải thiện 300 điểm cơ bản lên 65%.

Về hướng dẫn tương lai, Udemy dự kiến doanh thu quý hai năm 2025 sẽ dao động từ 195 triệu USD đến 199 triệu USD. Đối với cả năm, công ty dự báo doanh thu từ 772 triệu USD đến 794 triệu USD, với hướng dẫn EBITDA điều chỉnh từ 77 triệu USD đến 87 triệu USD. Mặc dù có một số yếu tố mềm về mặt địa lý ở Bắc Mỹ và EMEA, Udemy vẫn lạc quan về cơ hội tăng trưởng ở APAC và Mỹ Latinh. Công ty cũng đã công bố các sáng kiến chiến lược để nâng cao các dịch vụ học tập được hỗ trợ bởi AI và mở rộng đăng ký người tiêu dùng.

Hơn nữa, Udemy đang tập trung vào hiệu quả hoạt động, đã thực hiện các biện pháp tiết kiệm chi phí dự kiến sẽ cung cấp khả năng phục hồi trước những trở ngại thị trường tiềm ẩn. Việc bổ nhiệm bà Niraja Tejakunabud làm Giám đốc Trải nghiệm Khách hàng nhấn mạnh cam kết của công ty trong việc mở rộng cơ sở khách hàng và tăng sự thâm nhập khách hàng. Với những phát triển này, Udemy tiếp tục định vị mình là một nhà lãnh đạo trong lĩnh vực học tập trực tuyến, nhấn mạnh khả năng AI và mô hình doanh thu dựa trên đăng ký của mình.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.