Lo ngại mất việc vì AI vẫn chưa thành hiện thực
Vào thứ Ba, các nhà phân tích của Bernstein SocGen Group đã tăng mục tiêu giá đối với cổ phiếu DoorDash Inc. (NASDAQ: DASH) lên 210 đô la từ 175 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Vượt trội. Bản sửa đổi phản ánh niềm tin ngày càng tăng vào triển vọng cơ bản của DoorDash và tiềm năng thu nhập dài hạn của nó.
Công ty, hiện được định giá 70,72 tỷ USD, đã thể hiện động lực mạnh mẽ với lợi nhuận 61,69% trong năm qua. Phân tích InvestingPro tiết lộ 12 yếu tố đầu tư chính cho DASH, bao gồm tăng trưởng doanh số dự kiến và cải thiện các chỉ số sức khỏe tài chính.
Các nhà phân tích tại Bernstein SocGen Group đã trích dẫn khả năng thực hiện vững chắc của DoorDash và tiềm năng sửa đổi tích cực là những yếu tố chính trong quan điểm lạc quan của họ. Họ lưu ý rằng công ty hiện đang hoạt động cao hơn 10% so với sự đồng thuận về dự đoán EBITDA cho năm 2027.
Với doanh thu 12 tháng gần đó là 10,15 tỷ USD và tăng trưởng doanh thu 24,56%, đà hoạt động của công ty là rõ ràng. Các nhà phân tích cũng nhấn mạnh chất lượng thu nhập của công ty, đang có dấu hiệu cải thiện với EBIT GAAP tăng lên. Điều này, theo Bernstein, hỗ trợ một trường hợp tăng giá dài hạn mạnh mẽ đối với sức mạnh thu nhập bình thường hóa của DoorDash.
Việc tăng mục tiêu giá lên 210 đô la thể hiện mức tăng 35 đô la so với mục tiêu trước đó. Điều chỉnh này dựa trên sự kết hợp của các yếu tố, bao gồm tăng nhẹ Tổng giá trị đơn đặt hàng (GOV) và ước tính EBITDA, cũng như giảm Chi phí vốn bình quân gia quyền (WACC) được sử dụng trong phương pháp tiếp cận Dòng tiền chiết khấu (DCF) của Bernstein, hiện ở mức 11% so với 12% trước đó.
Ngoài những thay đổi trong mô hình tài chính, định giá dựa trên bội số của Bernstein hiện giả định bội số 25 lần, tăng từ 23 lần trước đây. Sự thay đổi này là do công ty ngày càng tin tưởng vào khả năng duy trì quỹ đạo tăng trưởng và chất lượng thu nhập của DoorDash.
Các nhà phân tích thừa nhận rằng mặc dù có ít khả năng mở rộng bội số của cổ phiếu, nhưng mức định giá hiện tại không khác biệt đáng kể so với mức giao dịch một năm trước trên cơ sở điều chỉnh tăng trưởng. Họ giới thiệu DoorDash như một "câu chuyện sạch hơn" cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm tiềm năng thu nhập dài hạn.
Để phân tích toàn diện về định giá và triển vọng tăng trưởng của DoorDash, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp chi tiết và các chỉ số theo thời gian thực thông qua InvestingPro, hiện cho thấy cổ phiếu có thể đang giao dịch trên Giá trị hợp lý của nó.
Trong một tin tức gần đây khác, DoorDash Inc. đã chứng kiến một số công ty tài chính điều chỉnh triển vọng của họ, phản ánh cái nhìn tích cực về hiệu suất và tiềm năng của công ty. KeyBanc Capital Markets đã nâng mục tiêu giá của họ cho công ty lên 225 đô la, nhấn mạnh mức tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ của DoorDash là 24,6% và tiềm năng tăng trưởng hơn nữa trong lĩnh vực giao hàng và quảng cáo.
Tương tự, Truist Securities đã tăng mục tiêu giá của DoorDash lên 217 đô la sau hiệu suất mạnh mẽ tại thị trường Bắc Mỹ trong quý 4 năm 2024, với tổng khối lượng đơn đặt hàng trên thị trường Hoa Kỳ của DoorDash vượt quá ước tính.
RBC Capital Markets cũng tăng mục tiêu giá cho DoorDash lên 215 đô la, làm nổi bật cách tiếp cận cân bằng của công ty đối với tăng trưởng và lợi nhuận. BTIG đã nâng mục tiêu giá đối với cổ phiếu của DoorDash lên 200 đô la do hiệu suất mạnh mẽ từ đầu quý đến nay và Citi duy trì xếp hạng Mua cho DoorDash trong khi tăng mục tiêu giá lên 211 đô la, nhấn mạnh những cải tiến nhất quán về chất lượng và lựa chọn.
Những điều chỉnh này được đưa ra để đáp ứng những phát triển gần đây, chẳng hạn như tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ của DoorDash, sự mở rộng của công ty sang các lĩnh vực mới như giao hàng tạp hóa và quan hệ đối tác đã góp phần vào tăng trưởng người dùng và tăng tần suất đặt hàng.
Các nhà phân tích từ các công ty khác nhau đã bày tỏ sự tin tưởng vào hiệu quả tài chính trong tương lai của DoorDash, nhấn mạnh quỹ đạo tăng trưởng đầy hứa hẹn của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.