Bitcoin giảm còn 112.900 USD khi thị trường gia tăng lo ngại về khả năng cắt giảm lãi suất
Hôm thứ Hai, các nhà phân tích của Bernstein Datadog đã đưa ra triển vọng của họ về cả Amazon Web Services (AWS) và Datadog, bất chấp những lo ngại gần đây bắt nguồn từ hiệu suất yếu hơn của các đối thủ cạnh tranh Google Cloud và Azure. Bernstein nhấn mạnh rằng tăng trưởng doanh thu quý IV của AWS đã đáp ứng kỳ vọng, nhưng niềm tin của nhà đầu tư đã bị lung lay bởi nhận xét của ban lãnh đạo về quỹ đạo tăng trưởng không đồng đều cho năm 2025. AWS, giống như các công ty cùng ngành, hiện đang bị hạn chế bởi các hạn chế về dung lượng AI, dự kiến sẽ không giảm bớt cho đến nửa cuối năm 2025. Lĩnh vực đám mây tiếp tục cho thấy khả năng phục hồi, bằng chứng là các chỉ số hiệu suất mạnh mẽ từ các công ty công nghệ hàng đầu được theo dõi bởi InvestingPro, với nhiều công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng trên 75%.
Các nhà phân tích lưu ý rằng tăng trưởng của AWS có thể giảm tốc trong quý đầu tiên của năm 2025, với mức tăng trưởng doanh thu hàng năm tiềm năng là 15,5%. Họ quan sát thấy rằng AI đã đóng góp đáng kể vào doanh thu của AWS, ước tính mức tăng trưởng hàng năm khoảng 400-500 triệu đô la mỗi quý. Tuy nhiên, quý đầu tiên của năm 2025 đặt ra những thách thức do so sánh khó khăn so với năm nhuận trước đó và chỉ có nửa phần tư đóng góp IPv4.
Bất chấp những cơn gió ngược này, Bernstein cho rằng AWS có thể hưởng lợi từ việc tăng giá giao ngay do hạn chế về dung lượng trên tất cả các công ty siêu quy mô và nhu cầu ngày càng tăng. Vào đầu tháng 2, một số giá tiêu thụ H100 tăng hơn gấp đôi so với cuối tháng 12. Nếu xu hướng này tiếp tục, đóng góp AI dẫn đầu về giá có thể đạt gần 3 tỷ USD. Nhìn vào xu hướng thị trường rộng lớn hơn thông qua phân tích toàn diện của InvestingPro, các công ty công nghệ trong lĩnh vực đám mây và AI đã cho thấy lợi nhuận đáng kể từ đầu năm đến nay, với nhiều công ty đạt mức tăng trên 20%. Truy cập vào điểm số tình trạng tài chính chi tiết và hơn 30 phương pháp chính Datadog Amazon và các Datadog Datadog h khác của InvestingPro su Datadog ion.
Báo cáo cũng thảo luận về những tác động đối với Datadog và các công ty cơ sở hạ tầng tiêu dùng khác. Mối tương quan giữa AWS và Datadog chỉ ra rằng nếu AWS gặp phải điểm yếu của SSO, nó có thể ảnh hưởng đến hiệu suất quý đầu tiên của Datadog. Các nhà phân tích trước đó đã điều chỉnh mô hình của họ cho Datadog vài tuần trước, có tính đến tiềm năng nhu cầu thấp hơn đối với các ứng dụng được đưa vào sản xuất. Datadog liên quan đến Amazon, Bernstein thừa nhận rằng công ty đã có một quý IV mạnh mẽ, với tỷ suất lợi nhuận hoạt động ở Bắc Mỹ tăng ấn tượng lên 8% và AWS margDatadogaiing mạnh mẽ. Tuy nhiên, hướng dẫn quý đầu tiên ấm áp và các câu hỏi xung quanh quỹ đạo tăng trưởng của AWS có thể dẫn đến giao dịch cổ phiếu của Amazon đi ngang khi các nhà đầu tư điều chỉnh theo dữ liệu mới.
Về Datadog, Bernstein đang chờ đợi cuộc thảo luận của ban quản lý về nhu cầu dự kiến trong quý đầu tiên và đang theo dõi hành vi của khách hàng để đáp ứng với giá suy luận cao hơn. Công ty duy trì xếp hạng Outperform và mục tiêu giá 151 đô la cho Datadog, không có thay đổi nào đối với mô hình của họ sau bản cập nhật gần đây và thu nhập của Cloudflare, điều này cung cấp điểm tham chiếu cho kỳ vọng.
Nhìn chung, Bernstein đánh giá Amazon là vượt trội hơn với mục tiêu giá là 275 đô la, kỳ vọng tăng trưởng của AWS sẽ chậm lại trong quý đầu tiên và thứ hai của năm 2025 do hạn chế về nguồn cung, trước khi tăng tốc trở lại vào nửa cuối năm khi những hạn chế đó được nới lỏng. Họ dự đoán rằng tỷ suất lợi nhuận của AWS sẽ vẫn mạnh mẽ trong suốt cả năm. Để hiểu sâu hơn về triển vọng định giá và tăng trưởng của Amazon, InvestingPro cung cấp quyền truy cập độc quyền vào các báo cáo nghiên cứu cấp độ chuyên nghiệp, số liệu tài chính toàn diện và phân tích chuyên gia bao gồm hơn 1.400 cổ phiếu Hoa Kỳ, giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt hơn trong lĩnh vực công nghệ năng động.
Trong các tin tức gần đây khác, Okta đã chứng kiến những phát triển đáng kể. Nhà cung cấp giải pháp quản lý danh tính đã công bố việc bổ nhiệm Eric Kelleher làm Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành mới, kế nhiệm Eugenio Pace, người sẽ tham gia Okta vào tháng 3 năm 2025. Kelleher, người đã đóng vai trò quan trọng trong tăng trưởng doanh thu của Oktaa, sẽ giám sát các nhóm khác nhau để thúc đẩy tăng trưởng và nâng cao hiệu quả hoạt động.
Trong khi đó, Okta cũng công bố cắt giảm 3% lực lượng lao động như một phần của kế hoạch tái cấu trúc nhằm hỗ trợ các ưu tiên định hướng tăng trưởng. Oktaany dự kiến sẽ ghi nhận khoảng 11 triệu đô la phí tái cấu trúc trong quý IV của Okta năm 2025, chủ yếu là trợ cấp thôi việc và phúc lợi của Oktaployee. Bất chấp những thay đổi này, Okta tái khẳng định hướng dẫn tài chính của mình cho quý IV và cả năm tài chính 2025.
Về mặt nhà phân tích, Jefferies đã Okta giữ Ratin Okta Okta với mục tiêu giá ổn định là 90,00 đô la. Tương tự, KeyBanc Capital Markets đã nâng Okta từ Sector Weight lên Tăng Tỷ Trọng, đặt mục tiêu giá mới là 115,00 USD, trích dẫn triển vọng của công ty trong lĩnh vực bảo mật. Baird cũng tăng mục tiêu giá đối với cổ phiếu Okta lên 115 đô la, giữ xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu và định vị Okta là một trong những ý tưởng đầu tư vốn hóa vừa và nhỏ hàng đầu cho năm tới.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.