- TTCK toàn cầu kết thúc tuần giảm điểm thứ 2 liên tiếp trong bối cảnh lợi suất trái phiếu neo giữ ở mức cao.
- Xu hướng giảm điểm của chỉ số S&P500 diễn ra rõ nét hơn trong tuần này sau khi để mất hỗ trợ trung và dài hạn MA200 vào cuối tuần trước.
- Áp lực bán mạnh lên cổ phiếu công nghệ đặc biệt là nhóm Megacap 8 đã khiến chỉ số giảm sâu và để mất hỗ trợ mạnh Fibonacci 50% tương đương 4.155 điểm.
- Sau ECB, thị trường dự báo Fed cũng sẽ tạm dừng tăng lãi suất và tiếp tục theo dõi chặt chẽ.
- Điểm đáng chú ý nhất là dòng FII rút mạnh ra khỏi khu vực Châu Á nói chung và Đông Nam Á nói riêng.
Diễn biến thị trường Việt Nam
Chỉ số VN-Index ghi nhận giảm thêm 4.28% trong tuần này và ghi nhận tuần giảm mạnh thứ 2 liên tiếp do: 1) Vingroup (HM:VIC) phát hành 250 triệu USD trái phiếu quốc tế chuyển đổi gây áp lực bán Hedging trên sàn niêm yết; 2) Tỷ giá tiếp tục chịu sức ép trong ngắn hạn; 3) NĐTNN duy trì áp lực bán mạnh trên toàn thị trường.
Chỉ số VN-Index giảm về gần sát vùng đáy trung hạn tuy nhiên vẫn cần chờ tín hiệu xác lập vùng cân bằng.
Phần lớn các nhóm Ngành trong tuần này kết thúc trong xu hướng giảm.
Thanh khoản trung bình toàn thị trường tuần này đạt 16.460 tỷ giảm 11% so với tuần trước.
NĐTNN tiếp tục gây áp lục khi bán ròng mạnh 2.523 tỷ đồng trong bối cảnh thị trường điều chỉnh mạnh. Lũy kế từ đầu năm NĐTNN đã bán ròng hơn 9.400 tỷ ảnh hưởng khá lớn đến diễn biến chung toàn thị trường.
Dòng vốn ETF tuần này quay bán ròng 8.26 triệu USD tập trung chính ở DCVFMVN30 ETF Fund và VanEck Vietnam ETF.
KQKD Q3 của 633/1609 DNNY có tổng LNST Q3-2023 giảm nhẹ so với cùng kỳ (-5,5%). Nhóm lợi nhuận giảm gồm: Ngân hàng, Bất động sản, Hóa chất, Hàng cá nhân và Gia dụng. Nhóm lợi nhuận tăng gồm: Chứng khoán, Dầu khí, Công nghệ Thông tin.
Mức P/E của VN-Index đang dần về vùng hấp dẫn: P/E đã giảm xuống 14.7 lần thấp hơn mức trung vị 10 năm ở mức 16.6 lần do thị trường đang chiết khấu những yếu tố biến động rủi ro ngắn hạn từ diễn biến của thị trường quốc tế cho đến áp lực bán ròng và tỷ giá trong nước. Vùng hỗ trợ ngắn hạn xoay quanh mức 1.000 điểm tương đương P/E Bands ở mức 13.8x.
Dự báo xu hướng: Cây nến Pin bar phiên cuối tuần đang có thấy dòng tiền bắt đáy tham gia trở lại, chỉ số VN-Index có thể thiết lập vùng cân bằng quanh ngưỡng hỗ trợ mạnh của Fibonacci từ 1.020 – 1.029 điểm và sau đó phục hồi trở lại. Vùng kháng cự gần nhất là 1.071 – 1.084 điểm. Ngược lại nếu vùng hỗ trợ 1.020 bị phá vỡ kịch bản thận trọng được kích hoạt.
Chiến lược đầu tư: Tín hiệu tạo vùng cân bằng đang xuất hiện, NĐT có thể quan sát phản ứng của chỉ số VN-Index quanh vùng dao động 1.020 – 1.060 điểm. Nếu vùng cân bằng được thiết lập, chiến lược giải ngân thăm dò từng phần có thể được ưu tiên. Ngược lại nếu kịch bản thận trọng được kích hoạt, tiếp tục dừng quan sát cho đến khi xu hướng rõ ràng hơn.
