Tin phiên Mỹ: phát biểu của Draghi thúc đẩy hợp đồng tương lai Mỹ, trái phiếu tăng

Sự kiện chính

Hợp đồng tương lai trên S&P 500, Dow và NASDAQ 100 phục hồi cùng với chứng khoán Châu Âu trong sáng nay khi chủ tịch ngân hàng Châu Âu Mario Draghi đưa ra dấu hiệu rõ ràng nhất là ngân hàng Châu Âu sẵn sàng đưa ra chính sách nới lỏng hơn nữa nếu lạm phát tiếp tục dịu xuống – bơm thêm hy vọng rằng các nhà hoạch định chính sách bờ kia Atlantic sẽ nối dài lập trường ôn hòa trong thứ Tư.

Tuy nhiên, nhà đầu tư cũng đang tìm kiếm đến các tài sản trú ẩn, đưa lãi suất trái phiếu thử đáy 2017 lần nữa và hoàn thành mô hình bán của cặp tiền USD/JPY. STOXX 600 mở phiên thấp hơn, đầu tiên là kéo dài đà giảm trong ngày thứ 3 liên tiếp, trước khi nhà đầu tư ghi nhận lời nói của Draghi tại cuộc họp thường niên ngân hàng Châu Âu tại Bồ Đào Nha. Cổ phiếu ngành ô tô và công nghệ có kết quả thấp sau khi ngành công nghệ dẫn đầu đợt giảm toàn cầu gần đây.Từ quan điểm kỹ thuật, sau khi trượt xuống dưới đường 100 DMA, chỉ số toàn khu vực Châu Âu đã giảm được lỗ cho thấy nhu cầu.

Ngược lại, euro lại đi xuống sau khi tăng lên. Euro đang được giao dịch trong xu thế giảm, cho dù nó đang phá vỡ đường 50 DMA đặt một bước kỹ thuật để thoát khỏi đường xu thế giảm và có thể là sẽ đảo ngược. Chất xúc tác cho sự bứt phá này là nếu Fed chứng thực về kết luận cắt giảm lãi suất và thêm vào viễn cảnh nhẹ nhàng hơn.

AUD cũng giảm, chạm đáy 1 thập kỷ khi nhà đầu tư dự báo về lãi suất cắt giảm sâu hơn trong vài tháng tới sau khi biên bản từ ngân hàng Úc cho thấy các nhà lập pháp đang cân nhắc về chính sách hỗ trợ trong ngắn hạn.

Trước đó trong phiên Châu Á, chứng khoán có kết quả trái chiều. Shanghai Composite Trung Quốc tăng 0,09% khi mà chính sách tiền tệ được nới lỏng giữa lượng giao dịch thấp ngay trước khi có quyết định từ Fed. Nikkei 225 rơi xuống mức thấp nhất của 1,5 tuần khi giảm 0,72% với ngành bảo hiểm chịu áp lực từ viễn cảnh cắt giảm lãi suất.

Tài chính toàn cầu

Cổ phiếu công nghệ dẫn đầu đà tăng trong ngày thứ Hai cùng cổ phiếu nhóm FAANG. Trong số đó, Amazon (NASDAQ:AMZN) đối mặt với một số thông tin tiêu cực sau khi đại diện Alexandra Ocasio-Cortez trừng phạt Giám đốc điều hành tỷ phú Jeff Bezos vì trả lương “thấp mạt rệp" cho công nhân kho hàng trong khi vẫn xin trợ cấp Chính phủ. Tờ báo Business Insider báo cáo vào tháng 10 năm ngoái, gã khổng lồ bán lẻ điện tử cam kết tăng mức lương tối thiểu lên $15/giờ sau khi bị Đại diện Dân chủ chỉ trích.

Về mặt kỹ thuật, cổ phiếu đã đạt mức cao mới sau khi hồi phục từ đường 500 DMA, kéo dài xu hướng tăng mặc dù đã tìm được đường kháng cự ở mức cao ngày 11/6.

Nhìn chung, thị trường tài chính dường như phụ thuộc vào quyết định giảm lãi suất của Fed. Nhà đầu tư cần phải tìm một số tín hiệu củng cố quan điểm đó. Chúng tôi không cho rằng Fed sẽ gây thất vọng thị trường, do thị trường đã định sẵn việc giảm lãi suất trong bối cảnh các vấn đề kinh tế bị ảnh hưởng do cuộc chiến thương mại cùng căng thẳng gia tăng khu vực Trung Đông.

Tuy nhiên, các nhà hoạch định chính sách cũng sẽ tìm kiếm bằng chứng độc lập từ Tổng thống Donald Trump. Vì vậy, chúng tôi cho rằng Fed cần phải nới lỏng chính sách bằng cách giảm lãi suất.

Trong khi đó, lãi suất trái phiếu 10 năm kiểm nghiệm mức thấp năm 2017 sau khi xác nhận đường kháng cự của đáy cờ ngày hôm qua, cho thấy lãi suất trái phiếu vẫn chưa đạt đáy.

Giá dầu WTI chịu áp lực do bất ổn OPEC gia tăng, cùng khả năng giảm lãi suất. Tuy nhiên, với căng thẳng gia tăng sau khi Trump ủy quyền cho quân đội tới Vịnh Ô-man, rủi ro nghiêng về xu hướng tăng.

Về mặt kỹ thuật, giá tích luỹ sau phiên giảm. Tuy nhiên, chỉ với một phiên bứt phá giảm sẽ hoàn thành mô hình cùng xu hướng giảm. Một phiên bứt phá tăng sẽ bỏ qua, mở ra một loạt các vị thế để đưa giá lên cao. Một phiên tăng giữa các đường trung bình động chính củng cố giai đoạn tích luỹ về giá.

Tin tiếp theo

• Fed, ngân hàng Nhật và ngân hàng Anh sẽ công bố chính sách tiền tệ tuần này cùng với một số ngân hàng trung ương tại Na uy, Braxin, Đài Loan và Indonesia.
• Cuộc họp Fed sẽ diễn ra vào thứ Ba, với 1 quyết định và cuộc họp báo diễn ra sau vào thứ Tư. Quan chức được cho rằng sẽ tranh luận về việc cắt giảm lãi suất để thúc đẩy kinh tế từ hệ quả của chiến tranh thương mại toàn cầu.
• Thứ Ba sẽ chứng kiến cuộc bỏ phiếu thứ Hai cho người kế nhiệm bà May.
• Đồng thời trong thứ Ba, dữ liệu CPI tháng Năm cũng sẽ được đưa ra cho khu vực châu Âu.
• Doanh số bán lẻ Anh công bố vào thứ Năm.

Chuyển động thị trường

Chứng khoán

• Hang Seng Hồng Kông tăng 1% mức cao nhất trong hơn 1 tuần.
• Chỉ số MSCI thị trường mới nổi tăng 0,4%, lần đầu tăng trong 1 tuần.

Tiền tệ

• Chỉ số USD giảm ít hơn 0,05% phục hồi từ đợt giảm 0,2%.
• JPY tăng 0,3% lên 108,24/USD.

• HKD tăng ít hơn 0,05%.
• Chỉ số MSCI tiền tệ thị trường mới nổi tăng ít hơn 0,05%, đợt tăng đầu tiên trong 1 tuần.

Trái phiếu

• Lãi suất trái phiếu 10 năm giảm 2 điểm cơ bản xuống 2,07%.
• Lãi suất trái phiếu 10 năm Anh giảm 1 điểm cơ bản xuống 0,842%.
• Lãi suất trái phiếu 10 năm Đức giảm 1 điểm cơ bản xuống -0,25%.

Hàng hóa

• Vàng tăng 0,4% lên $1.345,42/ounce.
• Dầu WTI giảm 0,4% xuống $51,71/thùng.
• Ngô giảm 1,1% xuống $4,64/rạ.